Fidelity, BNY, Goldman Sachs, JPMorgan, Morgan Stanley, Citi เป็นผู้นำการยอมรับการธนาคารบิตคอยน์ของ Strategy

ผู้นำทั้งหกทิ้งห่างจากกลุ่มที่เหลือได้อย่างไร

ดัชนีใหม่ของ Strategy อย่าง Bitcoin Banking Adoption Index ระบุว่าการยอมรับโดยรวมอยู่ที่ 32% ตอกย้ำว่าสถาบันการเงินรายใหญ่ผนวกรวมบริการที่เกี่ยวข้องกับบิตคอยน์ได้อย่างไม่เท่าเทียมกัน โดย Fidelity นำด้วย 71% ตามด้วย BNY ที่ 46% และ Goldman Sachs ที่ 45% ขณะที่ JPMorgan, Morgan Stanley และ Citigroup ต่างทำได้ 43% เท่ากัน

ความเป็นผู้นำของ Fidelity สะท้อนการมีข้อเสนอด้านบริการที่เกี่ยวข้องกับบิตคอยน์ที่ครอบคลุมกว้างที่สุดกลุ่มหนึ่งในบรรดาสถาบันที่ถูกประเมิน บริษัทให้บริการซื้อขายคริปโตโดยตรงผ่าน Fidelity Crypto บริการรับฝากดูแลและการดำเนินคำสั่งสำหรับสถาบันผ่าน Fidelity Digital Assets และกองทุน Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC) ซึ่งเป็นกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนบิตคอยน์แบบสปอต (ETF) นอกจากนี้ยังทำหน้าที่เป็นผู้รับฝากดูแลบิตคอยน์ที่ถือครองโดยกองทุนอีกด้วย ข้อเสนอเหล่านี้สอดคล้องกับคะแนนนำของบริษัทในหมวดการซื้อขาย การรับฝากดูแล สเตเบิลคอยน์ ผลิตภัณฑ์ซื้อขายแลกเปลี่ยน และหมวดหมู่ที่เกี่ยวข้องในดัชนีของ Strategy

การจบอันดับสองของ BNY สะท้อนการเน้นโครงสร้างพื้นฐานสินทรัพย์ดิจิทัลสำหรับลูกค้าสถาบัน ธนาคารให้บริการรับฝากดูแลคริปโต (custody) ผ่านแพลตฟอร์มสินทรัพย์ดิจิทัลของตน ช่วยให้ลูกค้าสถาบันสามารถถือครองบิตคอยน์และอีเธอร์ควบคู่ไปกับสินทรัพย์ดั้งเดิม แพลตฟอร์มยังผนวกฟังก์ชันการชำระบัญชี การบัญชี และการให้บริการสินทรัพย์ โดย BNY ได้ขยายการรองรับไปยังสินทรัพย์โทเคไนซ์และบริการข้อมูลบนเชน พร้อมทั้ง ร่วมมือ กับ Goldman Sachs เพื่อโทเคไนซ์บันทึกของกองทุนตลาดเงิน ความริเริ่มเหล่านี้สอดคล้องกับคะแนนที่แข็งแกร่งในด้านการรับฝากดูแล โทเคน และภาวะผู้นำระดับผู้บริหาร

อันดับสามของ Goldman Sachs สะท้อนแรงผลักดันที่เพิ่มขึ้นในการพัฒนาผลิตภัณฑ์การลงทุนบิตคอยน์สำหรับสถาบัน ในเดือนเมษายน Goldman Sachs Asset Management ได้ ยื่น ต่อสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์สหรัฐฯ (SEC) เพื่อเปิดตัว Goldman Sachs Bitcoin Premium Income ETF ซึ่งเป็นบิตคอยน์ ETF ตัวแรกของบริษัท กองทุนที่เสนอจะมุ่งสร้างการมีส่วนรับสัมผัสบิตคอยน์ พร้อมสร้างรายได้ผ่านกลยุทธ์ออปชัน นอกจากนี้ธนาคารยังได้ขยายแพลตฟอร์มสินทรัพย์ดิจิทัลสำหรับหลักทรัพย์โทเคไนซ์ และยังคงมีบทบาทอย่างต่อเนื่องในตลาดสินทรัพย์ดิจิทัลสำหรับสถาบัน สนับสนุนผลงานที่แข็งแกร่งในดัชนีของ Strategy

สามคะแนนเท่ากันซ่อนกลยุทธ์ธนาคารที่ต่างกัน

JPMorgan, Morgan Stanley และ Citigroup ได้คะแนนเท่ากันที่ 43% แม้จะไปถึงระดับดังกล่าวผ่านกลยุทธ์สินทรัพย์ดิจิทัลที่แตกต่างกัน JPMorgan มุ่งเน้นการชำระเงินสำหรับสถาบันและการโทเคไนซ์ผ่าน Kinexys ซึ่งให้บริการการชำระเงินแบบตั้งโปรแกรมได้ การชำระบัญชีเกือบเรียลไทม์ และบริการโทเคไนซ์สินทรัพย์ JPM Coin ช่วยให้ลูกค้าสถาบันสามารถโอนเงินฝากธนาคารแบบโทเคไนซ์ได้ตลอด 24 ชั่วโมง ขณะที่ Kinexys Digital Assets รองรับกองทุนตลาดเงินแบบโทเคไนซ์และสินทรัพย์ทางการเงินอื่น ๆ

Morgan Stanley เน้นผลิตภัณฑ์การลงทุนที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแล โดยเสนอ Morgan Stanley Bitcoin Trust (MSBT) ซึ่งเป็นบิตคอยน์ ETF แบบสปอต และให้การเข้าถึง ETPs บิตคอยน์ผ่าน E*TRADE บริษัทยังได้ยื่นต่อ SEC เพื่อ เปิดตัว Morgan Stanley Ethereum Trust (MSSE) และ Morgan Stanley Solana Trust ซึ่งทั้งสองยังต้องรอการอนุมัติด้านกฎระเบียบ ความริเริ่มเหล่านี้สอดคล้องกับจุดแข็งในด้านการซื้อขายบิตคอยน์ ผลิตภัณฑ์ซื้อขายแลกเปลี่ยน และการเข้าถึงการลงทุนสำหรับสถาบันที่ถูกระบุในดัชนีของ Strategy

Citigroup วางกลยุทธ์โดยเน้นการชำระเงินสำหรับสถาบันและโครงสร้างพื้นฐานสินทรัพย์ดิจิทัลผ่าน Citi Token Services ซึ่งใช้เงินฝากธนาคารพาณิชย์แบบ โทเคไนซ์ และสมาร์ตคอนแทรกต์สำหรับการชำระเงินข้ามพรมแดนตลอด 24/7 การโอนสภาพคล่อง และการเงินการค้า ธนาคารยังได้พัฒนาความสามารถด้านการรับฝากดูแลสินทรัพย์ดิจิทัลและแพลตฟอร์ม Citi Integrated Digital Assets Platform โดยแพลตฟอร์มดังกล่าวเชื่อมโยงงานของธนาคารในด้านเงินดิจิทัล หลักทรัพย์ การรับฝากดูแล การให้บริการสินทรัพย์ และการเคลื่อนย้ายหลักประกัน

อีก 19 สถาบันที่เหลืออยู่ในอันดับใด

Wells Fargo นำกลุ่มที่เหลือด้วย 38% ตามด้วย Banco Santander และ Société Générale ที่ 35% Charles Schwab และ TD Bank ได้ 32% ขณะที่ BNP Paribas, HSBC, Crédit Agricole และ UBS ได้ 30% เท่ากัน โปรไฟล์ของพวกเขาโดยทั่วไปจะกระจุกตัวในหมวดหมู่บางด้าน เช่น การซื้อขาย บล็อกเชน โทเคน การรับประกันการจัดจำหน่าย (underwriting) หรือภาวะผู้นำ

Bank of America, Barclays และ Standard Chartered ได้ 28% เท่ากัน โดย State Street ได้ 27% Mizuho และ Deutsche Bank ทำได้ 22% MUFG ได้ 18% และ Lloyd’s ได้ 17% ส่วน SMBC และ Royal Bank of Canada ได้คะแนนต่ำสุดร่วมกันที่ 13%

สิ่งที่ดัชนียังไม่สามารถแสดงได้

อันดับต่าง ๆ บ่งชี้ว่าความสามารถเหล่านั้นมองเห็นได้ต่อสาธารณะหรือไม่ แต่ไม่ได้วัดจำนวนลูกค้า ปริมาณธุรกรรม สินทรัพย์ รายได้ หรือความสามารถทำกำไร บริการบางอย่างอาจจำกัดเฉพาะลูกค้าสถาบันหรือกลุ่มบริหารความมั่งคั่ง หรือจำกัดเฉพาะบางตลาดทางภูมิศาสตร์ ดังนั้นคะแนนการยอมรับที่สูงจึงไม่จำเป็นต้องสะท้อนว่าผลิตภัณฑ์แต่ละอย่างมีให้ใช้แพร่หลายเพียงใด หรือถูกใช้งานโดยลูกค้าอย่างกว้างขวางแค่ไหน

การเปิดตัวบริการรับฝากดูแลในอนาคต ผลิตภัณฑ์การปล่อยกู้ การเปิดเผยการเข้าถึงของลูกค้า และการจัดสรรบิตคอยน์ขององค์กร อาจทำให้อันดับเปลี่ยนไปได้ สำหรับตอนนี้ Fidelity ยังคงนำอย่างมีนัยสำคัญ ขณะที่ BNY, Goldman Sachs, JPMorgan, Morgan Stanley และ Citigroup ห่างกันเพียงสามจุดเปอร์เซ็นต์ การเปิดเผยเพิ่มเติมอาจช่วยให้ชัดเจนว่าธนาคารเหล่านี้กำลังเคลื่อนไปสู่โมเดลที่ครอบคลุมกว้างของ Fidelity หรือยังคงรักษากลยุทธ์สินทรัพย์ดิจิทัลที่เฉพาะทางมากกว่า