คลื่นสีฟ้า สัปดาห์สีแดง — สรุปข่าวประจำสัปดาห์

จากนั้น การซื้อขายที่เกี่ยวข้องกับ AI ได้ทำให้ตลาดสั่นสะเทือน ดัชนี Nasdaq Composite ลดลง 5.52% มาอยู่ที่ 24,315 ซึ่งเป็นระดับการลดลงในหนึ่งวันมากที่สุดในรอบ 19 เดือน ส่วน Nasdaq 100 ลดลง 6.4% ซึ่งเป็นเซสชันที่แย่ที่สุดนับตั้งแต่ช่วงตื่นตระหนกจากโควิด-19 ในเดือนมีนาคม 2020 ดัชนี S&P 500 ลดลงประมาณ 4.4% และดัชนีดาวโจนส์ลดลง 3.4% บิตคอยน์ก็ได้รับผลกระทบเช่นกัน โดยร่วงลงจากระดับเหนือ $80,800 มาอยู่ที่ระดับต่ำกว่า $76,000 เล็กน้อยเมื่อตลาดปิด ลดลง 5.2% ในวันเดียวกัน ทองคำ ซึ่งเป็นสินทรัพย์ป้องกันความเสี่ยงที่ได้รับการยอมรับอย่างกว้างขวาง เพิ่มขึ้น 0.6% เป็น $4,094.

สำหรับผู้ที่กำลังพยายามหาจุดสว่างเล็กๆ วันพฤหัสบดีนี้ถือเป็น “ครั้งที่สองในประวัติศาสตร์ที่ดัชนี Nasdaq ลดลงมากกว่า 5% แต่บิตคอยน์ลดลงน้อยกว่า Nasdaq”

ความเสียหายกำลังปรากฏตัวในกองทุนเฮดจ์ฟันด์ พร้อมด้วยข่าวลือที่ยังคงแพร่สะพัดว่ากองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่ลงทุนในโลหะมีค่ากำลังล้มละลาย ตามข้อมูลของ Goldman Sachs กองทุนเฮดจ์ฟันด์ได้ขายสุทธิหุ้นเทคโนโลยีประมาณ $20 billion ในช่วงสองสัปดาห์ เพียง 5 วันซื้อขายก็ทำให้ตำแหน่งซื้อสุทธิใน AI ที่พวกเขาสร้างมาตั้งแต่ต้นปี 2025 หายไปหมด กองทุน Situational Awareness ของ Leopold Aschenbrenner สูญเสียมูลค่า 67% ในเดือนกรกฎาคม ขายหุ้นส่วนใหญ่ที่ถืออยู่ให้กับ Citadel และมีรายงานว่ากองทุนนี้ถูกจับได้อีกครั้ง

คลื่นสั่นสะเทือนได้มาถึงกรุงโซลเมื่อวันศุกร์ ดัชนี KOSPI ร่วงลงกว่า 8% ภายในไม่กี่นาทีหลังเปิดตลาด ซึ่งทำให้ตลาดต้องหยุดการซื้อขายเป็นเวลา 20 นาที เหตุการณ์นี้เกิดขึ้นหลังจากที่ดัชนีร่วงลง 5.28% เมื่อวันพฤหัสบดี ณ ช่วงบ่ายวันศุกร์ตามเวลาญี่ปุ่น (JST) ตลาดหุ้นหลัก 4 แห่งในเอเชียลดลงมากกว่า 20% นับตั้งแต่เดือนมิถุนายน

สิ่งที่น่ากังวลที่สุดคืออัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ แทบไม่เปลี่ยนแปลงเลย Anna Wong นักเศรษฐศาสตร์หัวหน้าฝ่ายสหรัฐฯ ของ Bloomberg กล่าวว่า:

“ดัชนี Nasdaq ลดลง 6.4% ซึ่งเป็นการลดลงในวันเดียวที่รุนแรงที่สุดนับตั้งแต่เดือนมีนาคม 2020 แต่ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี เพิ่มขึ้นเพียง 5 bps เท่านั้น เรามีปัญหาแล้ว การล่มสลายของ AI อาจพัฒนาเป็นวิกฤตการคลังได้”

นี่ไม่ใช่การสร้างความหวาดกลัว โดยพิจารณาจากกรณีที่ญี่ปุ่นได้หยุดการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าพันธบัตรรัฐบาลชั่วคราวเมื่อวันศุกร์ หลังจากเกิดการขายออกอย่างรุนแรง

เมื่อผลการเลือกตั้งกลางเทอมได้ข้อสรุปแล้ว เกมก็ย้ายไปสู่การประเมินผลกระทบจากการชนะอย่างท่วมท้นของพรรคเดโมแครต ความขัดแย้งทางการเมืองดูเหมือนจะเกิดขึ้น ซึ่งอาจหมายความว่าผลกระทบต่อตลาดจะมีระยะเวลาสั้นๆ นอกจากนี้ยังมีความกังวลที่ก่อให้เกิดการขายทิ้งอย่างรุนแรงเมื่อวันพฤหัสบดี: ว่าพรรคเดโมแครตจะปิดศูนย์ข้อมูลและทำให้การพัฒนา AI ในสหรัฐฯ หยุดชะงัก สิ่งนี้คล้ายกับวิธีที่พรรคเดโมแครตเคยหยุดการขุดน้ำมันด้วยวิธี fracking และชะลอการขุดน้ำมันและก๊าซภายใต้การบริหารของไบเดน—อ้อ ใช่แล้ว พวกเขาไม่ได้ทำอย่างนั้น

การเลือกตั้งกลางเทอมครั้งนี้ได้รับแรงผลักดันจากความรู้สึกต่อต้านสงครามอย่างแน่นอน แต่น่าเสียดายที่การต่อต้านสงครามไม่ได้หยุดสงครามได้ และสิ่งที่ตรงข้ามกับสงครามก็ไม่ได้หมายความว่าเป็น “สันติภาพ” เสมอไป นอกจากนี้ ทั้งการขยายตัวของความขัดแย้งหรือการถอนตัวของสหรัฐฯ ก็ไม่น่าจะนำไปสู่ราคาพลังงานที่ถูกลงอย่างมีนัยสำคัญ รายงานเกี่ยวกับการโจมตีของยูเครนต่อกำลังการกลั่นน้ำมันของรัสเซียอีกครั้งยิ่งตอกย้ำประเด็นนี้

สำหรับคริปโต ออสติน แคมป์เบลล์ คาดการณ์ว่าสภาคองเกรสจะตอบโต้ โดยเฉพาะอย่างยิ่งต่ออุตสาหกรรมที่แสดงท่าทีสนับสนุนทรัมป์ หรืออย่างน้อยก็ไม่ได้ออกมาประณามอย่างเปิดเผยต่อประเด็นการทุจริตที่เกี่ยวข้องกับ World Liberty Financial และเมมคอยน์ TRUMP TRUMP ลดลงมากกว่า 30% นับตั้งแต่ผลการเลือกตั้งกลางเทอมออกมา จัสติน ซัน ใช้โอกาสนี้เพื่ออัปเดตทุกคนเกี่ยวกับสงครามเดี่ยวของเขาต่อ World Liberty.

การเลือกตั้งกลางเทอมไม่ใช่ข่าวร้ายทั้งหมดสำหรับวงการคริปโต Stand With Crypto คำนวณว่ามีวุฒิสมาชิก 51 คนที่มีคะแนนสนับสนุนคริปโต เทียบกับ 52 คนก่อนหน้านี้. ระบบติดตามขององค์กรนี้จัดประเภทผู้ชนะ 226 คนในสภาผู้แทนราษฎรและ 19 คนในวุฒิสภาว่าเป็นผู้สนับสนุนคริปโต.

ตลาดการคาดการณ์เองก็แสดงผลที่ดี Haseeb Qureshi ชี้ให้เห็นการคาดการณ์ล่วงหน้าของ Polymarket ในขณะที่สื่อดั้งเดิมยังคงระมัดระวัง. Polymarket ระบุว่า 419 จาก 426 การเลือกตั้งที่ตัดสินผลแล้ว ตรงกับผู้ชนะที่คาดการณ์ไว้ก่อนการเลือกตั้ง ซึ่งคิดเป็นอัตราความแม่นยำ 98.4%

นอกเหนือจากการเลือกตั้งกลางเทอมแล้ว หน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐฯ ยังคงเดินหน้าพัฒนานโยบายอย่างรวดเร็ว เจ้าหน้าที่ของ SEC ได้เผยแพร่คำถามที่พบบ่อย (FAQ) เกี่ยวกับคริปโตเวอร์ชันอัปเดต เพื่อชี้แจงว่าการซื้อคืนโทเคน การกำกับดูแล และการอัปเกรดเครือข่ายมีบทบาทอย่างไรในการวิเคราะห์หลักทรัพย์ CFTC ประกาศว่าสัญญาฟิวเจอร์สหุ้นแบบถาวร (equity perpetual futures) สามารถเริ่มซื้อขายบนตลาดหลักทรัพย์ที่จดทะเบียนได้ ซึ่งไม่น่าแปลกใจที่กลุ่มที่ได้รับการสนับสนุนจากสถาบันการเงินดั้งเดิม เช่น Citadel และ Cboe ได้ยื่นฟ้อง โดยอ้างว่าการเคลื่อนไหวนี้รุกล้ำเขตอำนาจของ SEC และละเมิดกฎของสภาคองเกรส

ไม่ใช่ทุกสถาบันการเงินแบบดั้งเดิม (tradfi) ที่กำลังต่อสู้กับสิ่งที่หลีกเลี่ยงไม่ได้ ICE และ Trade.xyz มีแผนเปิดตลาดในสหรัฐฯ ที่จะให้บริการตลาด 24/7 สำหรับคริปโต หุ้น ดัชนี สินค้าโภคภัณฑ์ และสกุลเงิน โดยสามารถเข้าถึงได้ผ่านตัวกลางที่ได้รับการกำกับดูแล ความสนใจของ Bloomberg ต่อ Hyperliquid ยังคงดำเนินต่อไปผ่านบทความของ Ryan Weeks ที่นำเสนอโปรไฟล์ของ Jeff Yan Morgan Stanley ได้เข้าร่วมบริการโทเค็นไลเซชันของ DTCC โดยระบุว่าบริษัทเป็น “หนึ่งในธนาคารแรกๆ ที่นำสินทรัพย์ในโลกจริงมาโทเค็นไลเซชัน” Morgan Stanley เป็นหนึ่งใน 20 ธนาคารที่เข้าร่วมตั้งแต่ช่วงเปิดตัว ซึ่งรวมถึง Bank of America, Barclays และ BNP Paribas

ไม่ใช่ทุกธุรกิจคริปโตที่ได้รับประโยชน์ Coinbase ตกลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 970 วัน หลังจาก Morgan Stanley ปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือของบริษัทและลดเป้าหมายราคาลง 53% เนื่องจากความอ่อนแอในตลาดฟิวเจอร์ส โดยอ้างถึงการคาดการณ์กำไรที่ลดลง คำวิจารณ์ของเจฟ ดอร์แมน คือว่าการซื้อขายสำหรับนักลงทุนรายย่อยที่มีค่าธรรมเนียมสูงกำลังลดลง ทำให้การเข้าซื้อกิจการที่มีค่าใช้จ่ายสูงถูกจัดรวมเป็นธุรกิจที่มีการแข่งขันสูงและอัตรากำไรต่ำ โดยไม่มีข้อได้เปรียบเชิงแข่งขันที่ชัดเจน ในทางตรงกันข้าม Circle กลับทำผลงานเกินความคาดหมายด้วยกำไรสุทธิรายไตรมาส 226 ล้านดอลลาร์ พร้อมทั้งลดจำนวนพนักงานประมาณ 5% เพื่อนำ AI มาใช้ Blockworks ได้เสร็จสิ้นการรวมกิจการกับ Messari

นักวิจัยด้านคริปโตที่ Bitwise ได้เปิดตัว "The DeFi Winners Portfolio" ซึ่งประกอบด้วยโครงการ DeFi ที่ผ่านการทดสอบจริงและมีโทเโนมิกส์ที่สร้างมูลค่าให้โทเคนอย่างต่อเนื่อง ซึ่งแตกต่างอย่างสิ้นเชิงจากกลโกงของเมมคอยน์ เมื่อพูดถึงเรื่องนี้ เกาหลีใต้กำลังขอเลื่อนการเก็บภาษีคริปโตอีกครั้ง จากปี 2027 เป็นปี 2029 การเลื่อนนี้จะช่วยให้เกาหลีใต้ยังคงเป็นหนึ่งในศูนย์กลางการซื้อขายคริปโตที่คึกคักที่สุดในโลก หากไม่ใช่ที่คึกคักที่สุดเลย น่าเสียดายที่กิจกรรมส่วนใหญ่ในนี้เกิดขึ้นกับเมมคอยน์ที่คล้ายกับตั๋วลอตเตอรี่

Devcon ของ Ethereum จัดขึ้นที่มุมไบในสัปดาห์นี้ ดูเหมือนว่ามีการร้องเรียนมากกว่าปกติเกี่ยวกับงานประชุมในปีนี้ ข้อร้องเรียนมีตั้งแต่เรื่องสถานที่จัดงาน การที่งานเน้นด้านธุรกิจมากเกินไป ไปจนถึงจำนวนผู้เข้าร่วมที่น้อย และผู้ล่าสินค้าที่ไม่มีคุณภาพ สิ่งที่ปรากฏร่วมกันในโพสต์ต่าง ๆ เกี่ยวกับ Devcon คือความรู้สึกว่า Ethereum ดูเหมือนจะหลงทาง หรือสูญเสียจิตวิญญาณไปแล้ว

ประเทศปารากวัยได้ให้คำเตือนที่ค่อนข้างชัดเจน การล่มสลายของธนาคาร Ueno Bank และรายงานว่ามีผู้เสียสิทธิ์เข้าถึงบัญชีเป็นล้านคน ใช่ ธนาคารกลางปารากวัยได้ผ่านมติเพื่อคุ้มครองผู้ฝากเงิน แต่เพียงสูงสุดประมาณ $38,000 เท่านั้น และการถูกระงับการเข้าถึงบัญชีนั้นย่อมก่อให้เกิดความเดือดร้อนอย่างแน่นอน

สุดท้ายคือเรื่องความปลอดภัย ผลสอบสวนเบื้องต้นของ Binance เกี่ยวกับการแฮ็กนี้ ระบุว่าสินทรัพย์ที่ได้รับผลกระทบมีมูลค่า $6.34 พันล้าน โดย $2.85 พันล้านถูกแช่แข็งหรือถูกสกัดกั้น บริษัทระบุว่า 98% ของสินทรัพย์โทเคนที่ได้รับผลกระทบได้รับการชดเชยแล้วภายในวันที่ 31 ตุลาคม การเปรียบเทียบกับคดีการปล้นที่ใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ช่วยให้เห็นภาพของขนาดเหตุการณ์ได้ชัดเจนขึ้น

คำอธิบายเรื่องนี้ซับซ้อนกว่าการถูกเจาะระบบจากแล็ปท็อปเพียงเครื่องเดียว Binance อธิบายถึงการสัมภาษณ์รับสมัครงานปลอม เครื่องมือพัฒนาซอฟต์แวร์ที่เป็นอันตราย และระบบ AI ภายในที่ใช้ติดต่อกับวิศวกรคนอื่น ๆ และบริการลงนามกระเป๋าเงิน Ilya Lichtenstein ผู้เคยแฮ็ก Bitfinex และปัจจุบันระบุว่าเขาทำงานในฐานะแฮ็กเกอร์หมวกขาว (white hat) ก็ชี้ให้เห็นถึงกลยุทธ์ของเกาหลีเหนือที่มุ่งเป้าไปที่พนักงาน

EIP-7702 ของ Ethereum ช่วยให้ผู้โจมตีสามารถมอบหมายการดำเนินการของกระเป๋าเงินให้กับโค้ดของตนเองได้ การปิดการถอนเงินปกติไม่ได้ยกเลิกสิทธิ์ที่บันทึกไว้บนเชนแล้ว การวิเคราะห์ก่อนหน้านี้ยังระบุถึงการเติมเงินอัตโนมัติ 28,000 ETH ที่ช่วยเพิ่มปริมาณการถอนเงิน

FBI ระบุว่าเกาหลีเหนือเป็นผู้อยู่เบื้องหลังการโจมตีครั้งนี้ โดยระบุกิจกรรมของ TraderTraitor และเผยแพร่ที่อยู่ซึ่งต้องการให้ผู้ให้บริการบล็อก ซึ่งรวมถึงผู้ดำเนินการโหนด Thorchain อย่างชัดเจน Thorchain ต้องระมัดระวัง เพราะ Taylor Monahan ชี้ว่า “การระบุผู้อยู่เบื้องหลังอย่างเป็นทางการทุกครั้งในอดีต มักตามมาด้วยคดีและ/หรือการลงโทษเพิ่มเติมต่อบริการเหล่านั้น”

หลังจากที่เงินไหลออกหลายพันล้านดอลลาร์เมื่อ Binance เปิดการถอนเงินอีกครั้ง CZ ได้รายงานว่ามีการไหลเข้าสุทธิ 2.8 พันล้านดอลลาร์ภายใน 24 ชั่วโมง Binance ดูเหมือนจะรักษาความเชื่อมั่นของลูกค้าไว้ได้อย่างมาก จากการสนทนาแบบไม่เป็นทางการ ชี้ให้เห็นว่าผู้เล่นสถาบันในระบบการเงินแบบดั้งเดิม (tradfi) ได้ลืมเรื่องการแฮ็ก Binance ไปแล้ว เนื่องจากช่องโหว่ถูกปิดได้อย่างรวดเร็ว

การฟื้นฟูภาพลักษณ์ในสายตาสาธารณชนอาจเป็นเรื่องที่ยากกว่า ดังที่บทความนี้กล่าวถึง ซึ่งยังชี้ให้เห็นว่าภาคการเงินแบบดั้งเดิม (tradfi) เคยเผชิญกับการละเมิดความปลอดภัยและกรณีการประพฤติมิชอบที่คล้ายคลึงกันมาหลายครั้ง โดยไม่ก่อให้เกิดความเสียหายต่อชื่อเสียงในระยะยาว อย่างไรก็ตาม ความจริงที่ว่าความปลอดภัยยังคงเป็นปัญหาเร่งด่วน ซึ่งยังห่างไกลจากการได้รับการแก้ไขอย่างสมบูรณ์นั้น เป็นเรื่องที่น่าหงุดหงิด Lorenzo Valente วิเคราะห์เหตุการณ์แฮ็กในวงการคริปโต ซึ่ง “ได้สูญเสียเงินไป $27.6B ตั้งแต่ปี 2011”

Trezor รายงานข้อกล่าวหาที่น่าเชื่อถือ (แต่ยังไม่ได้ตรวจสอบทางกายภาพ) เกี่ยวกับการฝังชิปในอุปกรณ์ Safe 5 ที่ซื้อผ่าน CryptoBilis ยังไม่มีผู้ซื้อรายใดรายงานว่าสูญเสียเงิน ประกาศของบริษัทแนะนำให้ลูกค้าที่ได้รับผลกระทบที่ซื้อตั้งแต่วันที่ 1 มีนาคมเป็นต้นไป ย้ายเงินไปยัง seed ที่สร้างขึ้นใหม่ แทนที่จะใช้ seed เก่าซ้ำ และติดต่อฝ่ายสนับสนุน Chainalysis ก็ถูกรายงานว่าถูกโจมตีเช่นกัน ทำให้ชื่อ อีเมล และบทบาทของลูกค้าถูกเปิดเผยผ่านสิ่งที่บริษัทเรียกว่า “เทคนิคการโจมตีแบบตัวแทน”

Mercado Bitcoin ได้ระงับการฝากและถอนเงิน หลังจากมีรายงานการแฮ็กมูลค่า $40 million และการละเมิดระบบของตลาดแลกเปลี่ยนในยุโรปอีกกรณีหนึ่งมูลค่า $106 million BTCPay Server ได้เรียกร้องให้ผู้ดำเนินการปิดระบบลง หลังจากมีรายงานการกวาดล้างฮอตวอลเล็ตโดยไม่ได้รับอนุญาต

การโจมตีเหล่านี้ไม่จำกัดอยู่เพียงในวงการคริปโตเท่านั้น หลังจากมีคำถามเกี่ยวกับการละเมิดความปลอดภัยของธนาคารที่ยังไม่เปิดเผย ก็มีรายงานว่าเงินประมาณ €118 ล้านถูกขโมยจาก Crédit Mutuel Arkéa ผ่านบัญชีแลกเปลี่ยน

มีรายงานว่าระบบทำความเย็นของซูเปอร์มาร์เก็ตในยุโรปถูกขัดขวาง ผู้รับจ้างเก็บรักษาเลือดในฝรั่งเศสก็ถูกโจมตีเช่นกัน โดยมีการกล่าวอ้างว่าตั้งค่าอุณหภูมิถูกเปลี่ยนจาก -30°C เป็น 110°C โชคดีที่การโจมตีถูกสกัดกั้นได้ โดยไม่ส่งผลกระทบต่อสุขภาพหรือทำให้ผลิตภัณฑ์เลือดสูญหายใดๆ

ขอให้ทุกคนปลอดภัยนะ

-David Sencil