CFTC sier at kryptosaken mot Gemini aldri burde ha blitt reist under dagens håndhevingsstandarder. Tilsynet har sluttet seg til Gemini i å be en føderal domstol om å fjerne gjenværende forliksbegrensninger etter at de økonomiske sanksjonene allerede er oppfylt.
CFTC går for å oppheve Gemini-restriksjoner i en sak de sier ikke burde eksistert
SKREVET AV
DEL
Viktige punkter
- CFTC sa at håndhevingssaken mot Gemini ikke ville oppfylt dagens standarder for å reise sak.
- Tilsynet viste til omstridt bevis, bekymringer om varslerens troverdighet og problemer knyttet til prosessføringen under gjennomgangen.
- Føderale etater koordinerer i økende grad kryptotilsyn, samtidig som de reviderer håndhevingsstandarder og retningslinjer for samarbeid.
CFTC-gjennomgang av Gemini-saken omformer kryptohåndheving
Commodity Futures Trading Commission (CFTC) brakte sin innsats for å reversere deler av Gemini-saken inn for føderal domstol 27. mai, og sluttet seg til selskapet i en begjæring om å fjerne gjenværende restriksjoner knyttet til den langvarige saken mot Gemini Trust Company LLC. Tilsynet ba retten om å oppheve fremadrettede bestemmelser knyttet til en samtykkeordre fra januar 2025 etter å ha konkludert med at den opprinnelige klagen ikke burde vært inngitt under dagens standarder.
Den føderale etaten sa at gjennomgangen omfattet etterforskningens historikk, prosessstrategi, bevisgrunnlag og bredere endringer i myndighetenes håndhevingspolitikk for digitale eiendeler på tvers av etater. Saken startet i juni 2022 i U.S. District Court for the Southern District of New York og dreide seg om påstander om at Gemini ga falske eller villedende opplysninger under en registreringsprosess knyttet til et bitcoin-futuresprodukt. CFTC opplyste at Gemini allerede hadde oppfylt forlikets 5 millioner dollar i sivil pengebot, slik at bare samtykkeordrens fremadrettede bestemmelser gjensto for retten å ta stilling til. Tilsynet uttalte:
«CFTC konkluderte med at klagen ikke burde ha blitt inngitt — og ikke ville ha blitt det under dagens håndhevingsstandarder.»
CFTC redegjorde også for flere interne bekymringer avdekket under gjennomgangen, inkludert spørsmål om vitners troverdighet, håndtering av bevis og prosessatferd. Tilsynet sa at klagen i stor grad bygget på en varslerforklaring som allerede ble ansett å mangle troverdighet. Ansatte i kommisjonen opplyste videre at bevisstøtte som en kommissær hadde bedt om, ble holdt tilbake før tilsynet stemte over klagen. Innleveringen viste også til bekymringer om at prosessfullmektiger hindret tilgang til informasjon Gemini mente var nødvendig for sitt forsvar, samtidig som de påberopte seg deliberativ prosess-privilegium under tvister om innsyn (discovery).
Gemini Trust Company LLC driver kryptobørsen Gemini, grunnlagt av Cameron og Tyler Winklevoss, som lanserte plattformen i 2014 som en regulert markedsplass for digitale eiendeler for amerikanske brukere. Selskapet har posisjonert seg som et etterlevelsesfokusert kryptofirma og fikk en trust-autorisasjon i New York gjennom New York State Department of Financial Services, som gjør det mulig å tilby depot- og handelstjenester under statlig banktilsyn.
Koordinering mellom SEC og CFTC endrer kursen for kryptotilsyn
Bredere føderale politiske endringer har i økende grad favorisert koordinert tilsyn og redusert regulatorisk fragmentering for digitale eiendeler. I mars signerte Securities and Exchange Commission (SEC) og CFTC et nytt memorandum of understanding med mål om å harmonisere kryptotilsyn, effektivisere oppfølgingen og begrense overlappende håndhevingstiltak på tvers av etater. Initiativet fremhevet spesifikt digitale eiendeler og fremvoksende finansielle teknologier som prioriterte områder for felles koordinering.
Etter å ha gjennomgått vilkårene i Geminis forlik og de gjenværende fremadrettede restriksjonene, uttalte tilsynet:
«CFTC fastslo at fortsatt håndheving av samtykkeordrens fremadrettede bestemmelser verken tjener CFTCs oppdrag eller allmennhetens interesse.»
Nylige CFTC-tiltak peker også mot en revidert håndhevingsstrategi som vektlegger samarbeid, åpenhet og en mer begrenset bruk av straffetiltak. 19. mai utstedte etaten oppdatert veiledning som forklarer hvordan selskaper kan få samarbeidskreditt eller mulige henleggelser etter selvrapportering og utbedringstiltak. Etaten beskrev politikken som del av en bredere innsats for å forenkle håndhevingspraksis samtidig som vernet av markedsintegritet styrkes.
Gemini-saken kan bli et referansepunkt for fremtidige kryptotvister som involverer føderale etater og selskaper innen digitale eiendeler. Den felles begjæringen ber retten om å fjerne gjenværende restriksjoner knyttet til forliket, med argumentet om at fortsatt håndheving ikke lenger tjener allmennhetens interesse eller etatens oppdrag. Omgjøringen kan påvirke pågående og fremtidig kryptorettslig prosess i USA.
