코네티컷주 법무장관, 암호화폐 주의보 발령…투자자 20만 달러 손실

코네티컷주, 20만 달러 손실을 규제되지 않은 디파이 거래소와 연관 지음

9월 3일 주 당국자들은 코네티컷주 거주자가 자신을 아는 척하는 사람에게 속아 규제되지 않은 탈중앙화 금융(DeFi) 암호화폐 거래소에 예치한 20만 달러를 되찾을 수 없다고 밝혔다. 코네티컷주의 소비자 경보에는 관련 거래소나 송금을 유도한 인물의 신원이 구체적으로 명시되지 않았다.

윌리엄 통 코네티컷주 법무장관은 호르헤 페레즈 주 은행위원회 위원장의 성명과 함께 이 경고를 발표하며, 재정적 손실, 고위험 레버리지, 보안 위협, 자금 회수 경로의 제한 등을 그 이유로 꼽았다. 통 장관은 더 쉬운 접근성과 더 높은 수익을 약속하는 플랫폼들은 문제가 발생할 경우 투자자들에게 구제 수단을 거의 또는 전혀 남기지 않을 수 있다고 말했다. 그는 다음과 같이 지적했다.

"이는 혁신이 아니라 착취입니다. 돈을 넘기기 전에 반드시 조사하고, 문제가 발생했을 때 어떤 보호 장치가 마련되어 있는지 파악하십시오."

이 경고문은 GMX, Gains Network, dYdX, Aevo, Drift Protocol, Vertex Protocol, Hyperliquid를 미국 규제 보호 범위 밖에서 운영되는 해외 디파이(DeFi) 플랫폼으로 지목했다. 이 경고문에는 코네티컷 거주자가 해당 7개 서비스 중 어느 것도 이용했다는 내용이 명시되어 있지 않으므로, 이번 손실을 특정 플랫폼의 탓으로 돌릴 수는 없다.

당국, 레버리지·합성 자산·감독 체계에 주목

많은 영구형 탈중앙화 거래소(DEX)는 트레이더가 해당 자산을 직접 매수하지 않고도 디지털 지갑을 통해 레버리지 포지션을 취할 수 있도록 허용한다. 이러한 영구형 DEX 계약은 만기일이 없으며, 청산 위험, 펀딩 레이트 위험, 스마트 계약 위험, 오라클 위험 등을 수반한다.

코네티컷 당국은 일부 해외 플랫폼이 50배, 100배, 심지어 최대 250배의 레버리지를 제공하여, 시장 변동이 미미한 수준에서도 예치된 담보금이 전액 소진될 수 있다고 밝혔다. 미국 상품선물거래위원회(CFTC)의 암호화폐 영구 계약 브리핑에 따르면 높은 레버리지는 해외 거래소에서 흔히 볼 수 있지만 영구 계약의 본질적인 특성은 아니며, 규제 대상 플랫폼의 레버리지는 위험 관리 체계에 의해 통제된다고 한다.

Hyperliquid에서의 거래 활동은 일상적인 가격 변동 중에도 레버리지 포지션이 얼마나 빠르게 강제 청산 지점에 근접할 수 있는지를 보여주었습니다. 지난 5월, 한 트레이더가 499,900 USDC를 담보로 예치한 후 40배 레버리지를 적용해 2,032만 달러 규모의 비트코인 숏 포지션을 구축했으나, 청산 가격까지 약 1.5%만 남은 상태까지 몰린 바 있다.

영국 규제 당국은 하이퍼리퀴드에 대해 별도의 소비자 보호 우려를 제기했으며, 이 플랫폼을 영국 내 이용자를 대상으로 할 가능성이 있는 무허가 업체로 분류하고 있다. 영국 금융행위감독청(FCA)의 경고에 따르면, 해당 플랫폼은 무허가이며 문제가 발생할 경우 사용자는 금융옴부즈맨 서비스(FOS)나 금융서비스보상제도(FSCS)로부터 보호를 받을 수 없다고 밝혔다.

코네티컷주의 경고는 또한 애플, 테슬라, 엔비디아, 스페이스X 등 기업과 연계된 무기한 선물 계약도 다루며, 매수자들이 실제 주식이 아닌 합성 가격에 대한 레버리지 투자를 하고 있음을 주의시키고 있습니다. 해당 플랫폼의 중앙 집중식 운영자는 가격을 변경하고, 거래에서 자산을 제거하며, 거래와 고객 출금을 모두 중단할 수 있습니다.

주 정부 경고, 사기 및 자금 회수 위험 강조

이번 주정부 경고는 2025년 또 다른 코네티컷 주민이 별도의 암호화폐 사기 사건으로 22만 8천 달러를 잃었다고 신고한 데 이어 발표되었습니다. 해당 사건은 은퇴한 물리치료사가 온라인 운영진으로부터 높은 수익을 약속받고 반복적으로 자금을 송금하도록 설득당한 끝에 투자 자금과 퇴직 연금 계좌가 모두 소진된 사례였습니다.

당국 관계자들은 또한 자칭 회수 전문가나 변호사로 위장한 사람들이 초기 손실 발생 후 선불 수수료를 요구할 수 있다고 경고했다. 지난 7월 FBI가 발표한 가짜 요원에 대한 경고에 따르면, 범죄자들은 인공지능(AI)으로 생성된 동영상, 위조된 정부 웹사이트, 자금 회수라는 허위 약속을 이용해 이전 사기 피해자들을 표적으로 삼고 있는 것으로 나타났다.

이번 소비자 경보에서는 코네티컷 주민들에게 암호화폐 서비스가 등록되어 있는지 확인하고, 거래 및 통신 기록을 보관하며, 사기 의심 사례를 즉시 신고할 것을 당부하고 있다. 코네티컷주는 또한 암호화폐 ATM을 규제하는 새로운 안전장치를 도입했으나, 주 당국자들은 다른 소비자 보호 조치가 적용되더라도 분산형 거래는 일반적으로 되돌릴 수 없다고 밝혔다.