뉴욕주 법무장관, 암호화폐 투자자 배상 위해 업홀드로부터 500만 달러 확보

• 업홀드(Uphold)는 크레드어른(CredEarn) 손실과 관련된 고객들에게 500만 달러 이상을 지급할 예정이다.
• 규제 당국은 CredEarn이 저축 상품처럼 포장되었으나 실제로는 위험한 대출 활동에 의존했다고 밝혔다.
• 향후 업홀드는 실사 절차를 강화하고, 중개업자로 등록하며, 회수금을 배분해야 한다.

Uphold 합의, 암호화폐 투자자 보호의 중요성 부각

뉴욕주 법무장관(NY AG) 레티시아 제임스는 2026년 4월 29일, 업홀드 HQ(Uphold HQ Inc.)가 크레드(Cred LLC)의 제3자 암호화폐 투자 상품인 크레드어른(CredEarn)과 관련된 고객 보상금으로 500만 달러 이상을 지급할 것이라고 발표했다. 이번 합의는 투자자 상환, 상품 심사 기준, 외부 디지털 자산 상품을 제공하는 플랫폼의 등록 요건을 중심으로 이루어졌다.

업홀드는 2019년 1월부터 2020년 10월까지 자사 플랫폼과 모바일 앱을 통해 크레드어른을 제공했다. 이 상품은 크레드(Cred)에 암호화폐를 예치한 고객에게 연이자를 제공했다. 뉴욕주 법무장관실은 고객들에게는 저축 상품과 유사한 방식으로 상품이 소개되었으나, 실제로는 크레드가 위험한 대출 활동을 통해 수익을 창출했다는 사실을 확인했다. 해당 대출금은 월 소득이 낮고 신용 기록이 없으며 중국의 전통적인 신용 대출 서비스를 이용할 수 없는 중국 내 비디오 게임 이용자들에게 제공되었다. 업홀드는 또한 크레드가 “포괄적인 보험”에 가입되어 있다고 밝혔으나, 소매 투자자들을 디지털 자산 투자 손실로부터 보호해 주는 보험은 없었다. 제임스 법무장관은 다음과 같이 말했다:

“투자자들은 업계에서 제공하는 조언을 신뢰할 수 있어야 하며, 본 사무실은 고객의 재정적 안정을 위협하는 악의적인 행위자들이 책임을 지도록 하기 위해 항상 노력할 것입니다.”

또한 조사 결과, 업홀드는 뉴욕주 법률에 따라 중개인 또는 상품 중개업자로 등록하지 않은 채 크레드어른(CredEarn)을 홍보한 것으로 드러났다.

뉴욕 암호화폐 규제 당국, 규제 준수 강화 추진

이 사건은 제3자 암호화폐 상품이 고객 대상 플랫폼을 통해 제공될 때 어떻게 규제 리스크를 초래할 수 있는지를 여실히 보여준다. CredEarn은 업홀드(Uphold)의 자체 디지털 채널 내에서 이용 가능했기 때문에, 상품 검토와 위험 평가가 이번 합의의 핵심이 되었다. 크레드(Cred)는 이후 위험한 대출 관행과 경영 부실로 인해 2020년 3월부터 손실을 입기 시작했다. 이 회사는 2020년 11월 파산 신청을 했으며, 전 세계 수천 명의 업홀드 고객이 수백만 달러의 손실을 입었다. 이번 합의에 따라 Uphold는 제3자 투자 상품과 제휴하거나 이를 추천하기 전에 실사 정책을 유지하고 개선해야 한다. 또한 회사는 뉴욕주 법무장관실에 중개업자로 등록해야 한다. Uphold와의 이번 합의는 암호화폐를 투자자 보호 규정의 적용을 받는 금융 시장으로 간주해 온 뉴욕주 법무장관실의 광범위한 집행 기록과도 부합한다. 뉴욕주 법무부는 1921년 제정된 마틴법(Martin Act)을 활용해 고의성을 입증하지 않고도 금융 사기 사건을 수사해 왔다. 해당 부서의 암호화폐 관련 활동은 2014년 ‘섀도우’ 시장에 대한 조사로 시작되었으며, 2018년 가상 시장 무결성 이니셔티브(Virtual Markets Integrity Initiative), 2019년 이파인엑스(Ifinex), 비트파이넥스(Bitfinex), 테더(Tether) 사건, 2021년 코인시드(Coinseed) 폐쇄, 그리고 블록파이(Blockfi)를 포함한 대출 플랫폼에 대한 조치를 통해 확대되었다. 2023년부터 2026년까지 주요 사건으로는 제네시스 글로벌(Genesis Global), 제미니(Gemini), DCG; 노바테크FX(Novatechfx); 갤럭시 디지털(Galaxy Digital); 업홀드(Uphold); 그리고 2026년 4월 예측 시장을 둘러싼 코인베이스(Coinbase)와 제미니(Gemini)에 대한 소송 등이 있었다. 이러한 조치로 25억 달러 이상의 배상금과 벌금이 확보되었으며, 주요 기업들이 뉴욕 시장 진입을 위해 규정 준수 체계를 조정하도록 압박했다.

이 상환 계획에 따라 손실을 입은 고객들에게 500만 달러가 지급되는데, 이는 업홀드가 해당 계약을 통해 징수한 수수료의 5배가 넘는 금액이다. 또한 업홀드는 크레드(Cred)의 파산 절차에서 회수한 모든 자금을 피해 고객들에게 이체해야 한다. 해당 사건에서 업홀드는 545,189달러를 회수할 예정이다. 투자자들은 자금이 자신의 계좌로 배분될 것임을 설명하는 업홀드의 이메일을 받게 될 것이다. 제임스는 다음과 같이 말했다:

“암호화폐 기업들이 법을 위반하고 투자자들을 오도할 경우, 그 결과는 뉴욕 시민들의 생계에 치명적일 수 있습니다.”

이번 합의안은 고객 환급, 중개업체 등록, 제3자 암호화폐 투자 상품에 대한 강화된 심사 기준을 통해 해당 사안을 종결합니다.