A16z et Uniswap alertent: la fiscalité crypto en Illinois menace la DeFi

Dans une lettre soumise vendredi 30 octobre, les trois organisations ont fait valoir que la mise en œuvre proposée par le Département du revenu de l’Illinois de la loi sur la taxation des actifs numériques (Digital Asset Tax Act) traite à tort les bourses décentralisées (DEX) comme des courtiers financiers traditionnels.

Ces groupes soutiennent que les DEX, y compris le protocole Uniswap, fonctionnent grâce à des logiciels autonomes plutôt que par l’intermédiaire d’intermédiaires contrôlant les actifs des clients ou exécutant des transactions en leur nom. Contrairement aux bourses centralisées, les DEX ne sont généralement pas en mesure d’identifier les clients, de déterminer leur localisation, de percevoir des taxes ou de déclarer les transactions individuelles.

Les organisations font valoir que l’imposition de telles obligations rendrait la mise en conformité pratiquement impossible, ce qui pourrait entraîner une interdiction de facto des services DeFi dans l’Illinois. Miles Jennings, responsable des politiques chez a16z, a critiqué cette proposition dans un message publié vendredi sur X, affirmant que les régulateurs étendaient la portée de la loi au-delà de son champ d’application initial.

« Cette loi est déjà l’un des textes les plus anti-innovation du pays : une taxe sur les transactions simplement parce qu’elles sont numériques », a écrit M. Jennings. Il a accusé les responsables de l’Illinois de se livrer à une « réglementation politisée » qui classerait les DEX comme des courtiers chargés de percevoir des impôts, alors qu’ils sont dans l’incapacité de s’y conformer.

« Un logiciel autonome n’est pas une personne capable de percevoir une taxe », a écrit M. Jennings, ajoutant que cette proposition était en contradiction avec les classifications fédérales des bourses décentralisées et avec la propre loi de l’Illinois sur les actifs numériques et la protection des consommateurs (Digital Assets and Consumer Protection Act).

Les organisations souhaitent que les régulateurs excluent explicitement les protocoles décentralisés et leurs interfaces de la définition des courtiers en actifs numériques, tout en précisant que la perception de frais de protocole automatisés ne confère pas automatiquement le statut de courtier.

L’obligation de conservation des clés privées soulève des inquiétudes en matière de sécurité

Une disposition particulièrement controversée obligerait les courtiers à conserver des registres contenant les clés privées des cryptomonnaies, qui servent à autoriser les transactions et à contrôler les actifs numériques. Les signataires avertissent que la collecte et le stockage de ces identifiants sensibles pourraient exposer les fonds des clients au vol si ces registres venaient à être compromis. Elles font valoir que cette exigence va à l’encontre des pratiques établies en matière de cybersécurité et pourrait contraindre les entreprises à choisir entre la protection des actifs de leurs clients et le respect des réglementations de l’État. La lettre propose de remplacer le terme « clés privées » par « clés publiques », qui peuvent être utilisées pour suivre les transactions sur la blockchain sans pour autant conférer le contrôle des fonds des clients. Les organisations s’opposent également aux dispositions qui pourraient imposer fiscalement les retraits effectués depuis des plateformes centralisées vers des portefeuilles personnels, ainsi que les transferts d’actifs entre blockchains, appelés « bridging ». M. Jennings a comparé le traitement proposé pour ces transferts à l’imposition d’une personne simplement pour avoir transféré de l’argent entre ses propres comptes bancaires.

La taxe de l’Illinois fait déjà l’objet de recours judiciaires

L’Illinois a promulgué en juin sa loi sur la fiscalité des actifs numériques (Digital Asset Tax Act), imposant une taxe de 0,2 % sur la valeur des transactions en cryptomonnaies éligibles et d’autres activités liées aux actifs numériques concernées. Contrairement aux impôts sur les plus-values, cette taxe est calculée sur la valeur sous-jacente des actifs impliqués dans les transactions concernées plutôt que sur les bénéfices réalisés.

Comme l’a déjà rapporté Bitcoin.com News, cette législation a suscité des recours judiciaires de la part d’organisations du secteur des cryptomonnaies, qui font valoir qu’elle est discriminatoire à l’égard des activités liées aux actifs numériques et qu’elle impose des contraintes de mise en conformité déraisonnables. La Blockchain Association et le Crypto Council for Innovation ont contesté la loi devant les tribunaux, soulevant des préoccupations concernant le cumul d’impositions, les protections constitutionnelles et les sanctions pénales potentielles.

Les autorités de l’Illinois ont par la suite accepté de reporter la mise en œuvre du 1er janvier au 1er juillet 2027, permettant ainsi la poursuite de la procédure judiciaire. M. Jennings a exprimé son soutien aux actions en justice, prédisant que les plaignants parviendraient à faire annuler la législation. « Les consommateurs et les entrepreneurs de l’Illinois méritent mieux », a-t-il écrit.

Les trois organisations à l’origine de la lettre publiée vendredi demandent aux autorités de régulation de reporter la mise en œuvre au moins jusqu’en juillet 2027 et de permettre aux tribunaux d’examiner la légalité de cette taxe avant de procéder à l’application des règles proposées.