En føderal jury dømte Block Bits-medgrunnlegger Japheth Dillman på fem bedragerirelaterte tiltalepunkter etter at aktoratet viste hvordan nær 1 million dollar strømmet fra investorer inn i en kryptovaluta-handelsoperasjon bygget rundt et automatisert system som aldri eksisterte.
Rapport: Block Bits-grunnlegger funnet skyldig etter at kryptobot-pitch til 960 000 dollar kollapser
SKREVET AV
DEL
Viktige punkter
- Block Bits’ Dillman ble dømt på 5 tiltalepunkter etter å ha hentet inn rundt 960 000 dollar. Law360 var først til å rapportere om domfellelsen.
- SEC-anklager anslår Block Bits-investorenes tap til om lag 508 000 dollar.
- Dillman står overfor straffeutmåling og en SEC-sak etter dommen 24. august.
Law360-reporteren Bonnie Eslinger rapporterte om dommen mandag fra U.S. District Court for the Northern District of California i San Francisco. I reportasjen heter det at en jury på 12 medlemmer fant Dillman skyldig i fire tilfeller av wire fraud og ett konspirasjonspunkt etter omtrent seks timer med rådslagning fordelt over to dager.
Juryen plukker fra hverandre Block Bits’ salgsargument om automatisert trading
Dillman og medgrunnlegger David Mata hentet inn omtrent 960 000 dollar fra rundt 22 ikke-profesjonelle investorer mellom juni 2017 og august 2018. Salgspitchen var spesifikk: Block Bits Fund I skulle angivelig kjøre en proprietær bot som handlet rundt 100 digitale aktiva på tvers av mer enn 30 børser og høstet prisforskjeller mellom dem.
Den maskinen var selve kjernen i pitchen, og aktoratet sa at den rett og slett ikke fantes. SEC hevdet at Block Bits’ faktiske handel besto av at Mata manuelt la inn handler via en børs-konto. Likevel fortalte Dillman investorer i juni og juli 2017 at den automatiserte operasjonen allerede ga overskudd.
Salgspitchen gikk lenger enn den oppdiktede boten. Investorer fikk også høre at rundt 40 % av fondets eiendeler lå i lavrisiko «cold storage»-ordninger som ga høy avkastning. Aktoratet og SEC sa at disse avtalene aldri eksisterte. Kapitalen havnet i stedet i risikable lån og i AML Bitcoin-initial coin offering (ICO).
Innen 2022 anslo den strafferettslige anmeldelsen investortapene til rundt 508 000 dollar. Aktoratets sak kokte ned til pengesporet: Investorer åpnet lommebøkene sine fordi de trodde på Dillmans påstander om teknologi som angivelig handlet kapitalen deres og ordninger som angivelig beskyttet den.
Medgrunnlegger snur – forsvaret skylder på teknologimannen
Mata ble et av myndighetenes viktigste vitner mot sin tidligere partner. Han erkjente seg skyldig i ett tilfelle av wire fraud i juni 2022, og vitnet deretter mot Dillman under en tilståelsesavtale mens han ventet på sin egen straffeutmåling, ifølge Law360.
Dillmans forsvar gikk rett etter Matas troverdighet. Advokat Richard A. Tamor kalte ham en «iskald løgner» og hevdet at Dillman baserte seg på det hans tekniske partner fortalte ham om handelsoperasjonen. Forsvaret framstilte Dillman som pengene- og investor-mannen, mens Mata håndterte maskineriet bak forhenget.
Juryen lot seg ikke overbevise og dømte Dillman på alle fem punkter.
Skylddom åpner en ny kamp om penger og fengsel
Nå blir tallene betydelig styggere for Dillman. Hvert punkt om wire fraud har en lovbestemt maksstraff på 20 år i fengsel og en bot på 250 000 dollar, selv om den faktiske straffen vil avhenge av føderale straffeutmålingsregler og beregninger som investortap. Ingen dato for straffeutmåling er satt.
Og rettssalsmerten stopper ikke med den strafferettslige domfellelsen. SECs sivile håndheving-sak mot Dillman og Block Bits-enhetene lever videre, der tilsynsmyndighetene forfølger forføyninger, tilbakeføring (disgorgement), økonomiske sanksjoner og begrensninger på deltakelse i fremtidige verdipapirtilbud.
Block Bits ble til under den ville ICO-boomen i kryptomarkedet i 2017, da trading-boter, arbitrasje-motorer og angivelig sofistikert teknologi ble sterke kroker for kapitalinnhenting. Ikke-profesjonelle investorer hadde ofte liten praktisk mulighet til å se under panseret. I Block Bits’ tilfelle overbeviste aktoratet jurymedlemmene om at det ikke var noe der.
Dillman går nå inn i straffeutmålingen, med erstatning og inndragning fortsatt hengende over saken. Mata står fortsatt i kø for sin egen straff, mens SECs uavsluttede sivile sak sikrer at Block Bits’ juridiske oppgjør ikke er ferdig med mandagens skylddom.
Denne artikkelen er oversatt fra engelsk ved hjelp av kunstig intelligens. Den originale engelske versjonen er den autoritative kilden; automatiske oversettelser kan inneholde unøyaktigheter, særlig i juridisk og regulatorisk terminologi.
