リップルとセトルミントの提携が、機関投資家向け暗号資産市場にどのような変化をもたらすか

リップルとセトルミント、カストディとトークン化を統合

リップルと、デジタル資産のライフサイクル管理を専門とするブロックチェーン技術企業であるセトルミントは、規制対象の金融機関に対し、トークン化された資産の発行・保有・管理を行う統合システムを提供するため、戦略的パートナーシップを締結しました。 9月1日に発表されたこの提携により、リップル・カストディと、DALPとして知られるセトルミントの「デジタル資産ライフサイクル・プラットフォーム（Digital Asset Lifecycle Platform）」が連携し、金融機関は単一の管理されたシステムを通じて、発行、コンプライアンス、カストディ、決済、およびサービス管理を行うことが可能になります。

「アジア太平洋地域の金融機関はデジタル資産を活用し始めています。彼らはカストディ、発行、ガバナンス用の個別のソリューションを継ぎ接ぎすることなく、いかにしてさらなる成果を上げられるかを模索しています」と、リップルのアジア太平洋地域担当マネージングディレクターであるフィオナ・マレー氏は述べ、次のように付け加えました。

「この提携は、金融機関がデジタル資産を展開し、将来にわたって対応可能な体制を築くための基盤を提供します。Ripple Custodyが資産の保管とガバナンスを担い、Settlemintがそのライフサイクル全体を管理するのです。」

この統合ソリューションは、デジタル資産の保管と発行後の管理の間に生じる運用上のギャップを解消します。DALPは発行、コンプライアンス、決済、サービス提供を管理する機能を提供し、一方Ripple Custodyは金融機関による資産の保管と管理方法を統制します。 発表によると、これらの機能を単一のプラットフォーム上で実行することで、金融機関が別々のベンダーをまたがって業務を行う際に生じる、複数ベンダー間の連携や照合のギャップが解消されるという。

金融機関にとっての統合による変化

Ripple Custodyは、機関投資家環境内でデジタル資産を保有するために必要なセキュリティ、ガバナンス、コンプライアンスのインフラストラクチャを提供します。Securosys、Figment、Chainalysis、Palisadeを通じたRippleのカストディ事業の拡大により、銀行や規制対象企業向けの鍵管理、取引スクリーニング、ウォレット、ステーキング機能が追加されました。

機関向けカストディシステムは、単なる保管製品というよりも、制御層としての機能をますます果たすようになってきています。銀行がデジタル資産プロジェクトを限定的な試験運用から、監査証跡や承認管理を必要とする本番環境へと移行する中で、リップルはカストディインフラを、決済、トークン化、ステーキング、財務管理の基盤として位置づけています。

Settlemintはトークンの存続期間にわたるプロセスを管理することで、その構造を資産保護の枠を超えて拡張しています。実物資産のトークン化には法的構造の構築、カストディ、コンプライアンス、分配、サービス提供、償還などが含まれるため、トークンの作成は規制対象となる金融商品の一部に過ぎません。

アジア展開が機関投資家向け事業拡大につながる可能性

この提携により、アジアでの統合システムの提供がすでに開始されており、機関投資家の需要が高まるにつれ、他の市場への展開も計画されています。リップルはすでに、XRPレジャー上でのアビバ・インベスターズのトークン化流動性ファンド・シェアクラスをはじめとする、実際のトークン化プロジェクトに参加しています。このプロジェクトでは、ブロックチェーンに基づく所有権記録と、確立された規制、カストディ、投資家保護の仕組みが組み合わされています。

リップルは以前、デジタル資産のカストディおよびウォレットプロバイダーであるパリセード（Palisade）を買収しており、スケーラブルなウォレットの展開と迅速な取引をサポートする能力を拡大しました。セトルミント（Settlemint）のCEO、アダム・ポパット氏は次のように述べました。

「世界の資本市場は完全にオンチェーン化へと移行しつつあり、その移行が機能するのは、デジタル資産のカストディとライフサイクル管理が2つのシステムではなく、1つのシステムとして稼働する場合に限られる。」

このビジネスチャンスは暗号資産取引にとどまらず、従来の金融資産の発行や管理に用いられるインフラにまで広がっています。 ボストン・コンサルティング・グループ（BCG）の推計では、トークン化された実物資産は2035年までに88兆ドルに達する可能性があり、「漸進的シナリオ」では世界の投資可能資産の約16％を占める見込みです。また「急速拡大シナリオ」では、デジタル資産が導入されていない市場と比較して銀行の利益が約30％減少する可能性があるとされています。