Robert Kiyosaki bezeichnet die Ausweitung der Rückkäufe von Staatsanleihen als „QE“ und spricht sich für Bitcoin aus

Kiyosaki bezeichnet Rückkäufe von Staatsanleihen als Gelddrucken

Erneute Sorgen um den Dollar veranlassten Robert Kiyosaki, den Autor von „Rich Dad Poor Dad“, dazu, knappe Vermögenswerte zu empfehlen, nachdem er die Ausweitung der Rückkäufe von US-Staatsanleihen als quantitative Lockerung bezeichnet hatte. In einem Beitrag vom 22. August auf X brachte er die Kursänderung mit Inflationsrisiken in Verbindung und forderte seine Follower auf, auf Bitcoin, Gold, Silber und bestimmte Immobilien zu setzen. „Mehr gefälschte Dollar drucken“, bemerkte Kiyosaki.

Die Entscheidung des Finanzministeriums erhöht den Umfang der Rückkäufe zur Liquiditätsstützung für nominale Wertpapiere mit Laufzeiten von 10 bis 20 Jahren sowie von 20 bis 30 Jahren. In seiner Erklärung vom 19. August zur Ausweitung der langfristigen Rückkäufe wurde der Umfang jeder Transaktion von 2 Milliarden Dollar auf mindestens 4 Milliarden Dollar erhöht, gültig vom 9. September bis zum 4. November. Kiyosaki erklärte:

„Das US-Finanzministerium kündigt eine weitere Runde der quantitativen Lockerung (QE) an, auch bekannt als das Drucken von Falschgeld.“

Die Renditen langlaufender Anleihen waren vor der Ankündigung stark angestiegen, wobei die Rendite der 30-jährigen Staatsanleihe am 18. August mit 5,34 % ihren höchsten Stand seit 19 Jahren erreichte. Nachdem das Finanzministerium die umfangreicheren Maßnahmen bekannt gegeben hatte, sank die Rendite der 30-jährigen Anleihe auf 5,184 %.

Obwohl beide Programme Staatsanleihen betreffen, werden Rückkäufe durch das Finanzministerium und die quantitative Lockerung über unterschiedliche Institutionen abgewickelt und dienen unterschiedlichen erklärten Zwecken. Das Finanzministerium finanziert Rückkäufe aus den Erlösen von Anleiheverkäufen und aus Barmitteln, die bereits in seinem allgemeinen Fonds vorhanden sind; somit ersetzt ein Wertpapier ein anderes, anstatt dass neues Geld in Umlauf kommt.

Quantitative Lockerung hingegen bezeichnet groß angelegte Wertpapierkäufe, die eine Zentralbank als geldpolitisches Instrument einsetzt. Die Maßnahme des Finanzministeriums stellt für sich genommen kein QE-Programm der Federal Reserve dar.

Dollar-Rückgang befeuert Kiyosakis Inflationswarnung

Kiyosaki führte den Rückgang des US-Dollar-Index zudem als Beweis dafür an, dass sich die Inflation beschleunigen und Sparer, die auf Bargeld setzen, an Kaufkraft verlieren würden. Mit seinen Worten: „Der DXY (Index der Kaufkraft des Dollars) bricht ein, was bedeutet, dass die Inflation boomt … was wiederum bedeutet, dass Sparer, die auf ‚falschen Dollar‘ setzen, die größten Verlierer sind.“ Seine Wortwahl spiegelt eher seine Einschätzung wider als eine direkte Messung der Verbraucherpreisinflation. Der DXY misst den Dollar im Vergleich zu sechs ausländischen Währungen, wobei der Euro das größte Gewicht hat, anstatt direkt zu erfassen, was man mit dem Dollar innerhalb der Vereinigten Staaten kaufen kann. Die Ankündigung des Finanzministeriums trug zu einer erneuten Diskussion über den „Devaluation Trade“ bei, da der Dollar nachgab und knappe Vermögenswerte zulegten. Ein niedrigerer DXY führt jedoch nicht automatisch zu einem entsprechenden Anstieg der Verbraucherpreise. Der Finanzautor stellte einen Zusammenhang zwischen Bildung und der Fähigkeit her, Vermögenswerte zu identifizieren, die in Inflationsphasen ihren Wert bewahren oder steigern können. Der Autor von „Rich Dad Poor Dad“ riet:

„Tatsache ist: Gebildete Anleger, die in Vermögenswerte investieren, die an Wert gewinnen – wie Gold, Silber, Bitcoin und bestimmte Immobilien –, werden reicher … während Menschen, die finanziell ungebildet sind und in Scheinvermögenswerte investieren, ärmer werden.“

Die Staatsverschuldung hatte bereits die Marke von 40 Billionen Dollar überschritten, bevor Kiyosaki seine Warnung aussprach, was seine Besorgnis über die Kreditaufnahme noch untermauerte. Der Datensatz „Debt to the Penny“ des US-Finanzministeriums bezifferte die ausstehenden öffentlichen Schulden am 20. August auf insgesamt rund 40,03 Billionen Dollar, darunter 32,28 Billionen Dollar in öffentlicher Hand und 7,75 Billionen Dollar an innerstaatlichen Beständen.

Tage zuvor hatte Kiyosaki Prognosen von 10.000 Dollar für Gold und 200 Dollar für Silber hervorgehoben und Silber als seine bevorzugte Wahl für den August bezeichnet.

Bitcoin und Gold bleiben zentraler Bestandteil seiner Strategie

Die jüngste Botschaft knüpft an Kiyosakis seit langem vertretene These an, dass Staatsverschuldung, Währungsschwäche und Inflation herkömmliche Ersparnisse bedrohen. Im Juli warnte er, dass ein globaler Abschwung viele Menschen ruinieren könnte, während diejenigen belohnt würden, die auf schwere Marktverwerfungen vorbereitet seien. Diese allgemeine Crash-Warnung verband finanzielle Instabilität mit der US-Verschuldung und schwächelnden Anleihen, obwohl seine Beschreibung der US-Wirtschaft als „bankrott“ eine persönliche Einschätzung war.

Bitcoin ist neben Gold und Silber ein zentraler Bestandteil von Kiyosakis bevorzugter Reaktion auf diese Risiken geblieben, trotz erheblicher Schwankungen bei allen drei Vermögenswerten. Sein optimistischer Ausblick auf Bitcoin im Zusammenhang mit einer früheren Inflationswarnung verband steigende Staatsverschuldung und potenzielle Geldschöpfung mit schwächer werdenden Fiat-Währungen. Diese Bedingungen garantieren nicht, dass eine bestimmte Anlage an Wert gewinnt oder ihre Kaufkraft bewahrt. Der Autor schloss seine Botschaft vom 22. August mit einem Rückgriff auf die Finanzbildung und argumentierte, dass der größere Aufwand nicht in der Zeit oder dem Geld liege, die man für das Erlernen des Investierens aufbringe, sondern in den potenziellen Gewinnen, die Menschen verpassen, wenn sie finanzielle Chancen nicht erkennen.