Sydkoreas indgreb mod kryptovalutaer koster Delios CEO 15 års fængsel

Retten fastslår, at kundernes aktiver blev misbrugt

Ifølge lokale medier afsagde Seouls sydlige distriktsret dommen den 13. august og beordrede Jeong straks varetægtsfængslet med henvisning til risikoen for, at han kunne flygte. Anklagemyndigheden havde krævet en fængselsstraf på 20 år.

Retten fandt Jeong skyldig i at have underslået omkring 70 milliarder won, svarende til 49,2 millioner dollar, i kundernes aktiver. Han blev desuden dømt for at have indsendt falske dokumenter i forbindelse med registreringen af Delio som udbyder af virtuelle aktiver, en statsanerkendt kategori for kryptovirksomheder.

Ifølge retten overvurderede en rapport fra et revisionsfirma, der blev indsendt i forbindelse med registreringen, Delios beholdning af kryptovalutaer med omkring 47,6 milliarder won, svarende til 34 millioner dollar. Dommerne fastslog, at Jeong havde opnået virksomhedens licens på uredelig vis og markedsført tjenester, som Delio ikke havde kapacitet til at levere.

Indfrysning af udbetalinger efterlod brugerne uden adgang

Delio fungerede som et indskuds- og udlånsfirma for kryptovaluta og markedsførte sig selv som en bank for digitale aktiver. Kunderne indsatte bitcoin, ethereum og andre kryptoaktiver til gengæld for rentebetalinger.

Selskabets problemer kom frem i juni 2023, da det pludselig indefrøs kundernes udbetalinger. Tusindvis af brugere kunne ikke længere få adgang til de aktiver, de havde betroet platformen.

Suspensionen fandt sted midt i en bredere krise for kryptolångivningsvirksomheder. Delio havde placeret kundernes aktiver hos eksterne modparter, der led tab i forbindelse med kryptovalutabørsen FTX’s kollaps i 2022. Haru Invest, en anden sydkoreansk afkastplatform, standsede ligeledes indskud og udbetalinger omkring samme tid.

Dom om ulovlig ransagning svækkede større sag

En rapport fra Newsis bemærker, at Jeong blev frikendt for en større anklage, der involverede omkring 250 milliarder won, eller 175,6 millioner dollar, fra cirka 2.800 kunder. Dommerne fastslog, at centrale data fra en serveroperatør var blevet indhentet ulovligt.

Efterforskerne havde ikke sikret Delios ret til at være til stede under ransagningen eller fremlagt en liste over de beslaglagte genstande, fastslog retten. Det betød, at databasen og de deraf afledte beviser ikke kunne anvendes, hvilket svækkede anklagemyndighedens hovedsag.

Alligevel havde anklagemyndigheden separate reserveanklager, der omfattede omkring 1.100 ofre og 70 milliarder won. Disse anklager dannede grundlaget for domfældelsen. Jeong blev også frikendt for anklager, der omfattede yderligere 41 ofre, da der ikke blev fremlagt underbyggende bevismateriale.

Strammere tilsyn med kryptovaluta står over for en ny prøve

Dommen har betydning ud over Delio-sagen, da Sydkorea har strammet tilsynet med kryptovalutaer efter fiaskoer, herunder Terra-Luna og FTX. Loven om beskyttelse af brugere af virtuelle aktiver, der trådte i kraft i 2024, skærpede reglerne om opbevaring, gennemsigtighed og kundebeskyttelse.

Delio blev erklæret insolvent i november 2024, hvorefter der blev indledt likvidationsprocedurer med henblik på at sælge aktiver og fordele midlerne til kreditorerne. Det er fortsat usikkert, om indskyderne vil få deres penge tilbage, hvilket ofte er tilfældet, når kryptolåneplatforme går konkurs.

Jeong kan anke dommen. Indskydere, investorer og tilsynsmyndigheder vil følge likvidationsprocessen, en eventuel anke og om sagen fører til en skærpet kontrol af kryptovirksomheder, der forvalter kundernes aktiver.