昨日、5億XRP（6億4900万ドル相当）がUpholdから5つのウォレットへ送金されました。

XRP関連のTwitterを賑わせたアラート

9月17日、マルチアセット取引プラットフォーム「Uphold」から5億XRPが、総額約6億4,900万ドルに相当する5回の送金で流出していることを示す投稿が相次いだ。この動きは即座に注目を集め、一部の市場アナリストは、この端数のない金額について「事前に取り決められた注文を実行する機関投資家によるもの」との見方を示した。

Xrpscanの記録によると、「Uphold (12)」とラベル付けされたウォレットは16分間にわたり、5回にわたり、正確に1億XRPずつ送金しました。 すべての受取人は送信者に直接遡ることができ、アカウントデータによると、Uphold (12) 自体が同日早々にこれら5つのアドレスすべてをアクティブ化し、巨額の送金が行われる前に、各アドレスに少量のXRPを段階的に投入していたことが示されています：

• 最初のアドレスは60 XRPで有効化されました。
• 2番目のアドレスは70 XRPで有効化されました。
• 3つ目のアドレスは80 XRPで有効化されました。
• 4番目と5番目はそれぞれ90XRP、100XRPで有効化されました。

XRPレジャー上では、別のアカウントから準備金を賄うのに十分な量のXRPが送金されて初めてアドレスが存在することになるため、「親」アカウントは永続的な指紋となります。 ここで、これら5つのウォレットの親はすべてUphold (12)であり、このウォレット自体は2025年6月にUphold (11)によって有効化されました。9月18日05:30 UTCの時点で、これら5つのウォレットはいずれも1件の支払いも行っていませんでした。 それ以外で確認された取引は、あるアドレスから各ウォレット宛てに0.00001 XRPの「ping」が送られたことだけでした。このアドレスは2時間足らずの間に109のウォレットに同じ微量の支払いをばら撒いており、これは「ダスト・スパム」ボット活動の典型的な手口です。

とはいえ、これだけではUpholdが現在そのコインを管理しているとは証明されません。取引所が顧客が引き出しを行う際に新しいアドレスをアクティブ化することもあり得ますし、大口顧客がまず少額のテスト引き出しを行う可能性もあります。

要するに、この動きは内部のコールドストレージ分割である可能性も、大口顧客の資金移動である可能性もあるが、台帳だけではどちらかを特定できない。

同じ取引所、異なる戦略

これは、Upholdにとって4日間で2度目となる9桁規模のXRP移動です。というのも、9月14日には、1億4560万XRPが、Uphold (4)のウォレットから、Upholdが5月に5 XRPでアクティベートし、本送金前に50 XRPの支払いでテストを行っていたアドレスへと送金された。その報告によると、Uphold (12)の残高は約14億7000万XRPであった。 木曜日の支払い後、同ウォレットの残高は約9億6,290万XRPとなっています。

9月14日の受取先アドレスは、実際に使用されるまで4か月間放置されていました。今週のウォレットは6時間以内に作成・資金投入が行われ、60～100 XRPずつ段階的に振り分けられている様子は、リストに沿って処理を進めるバッチスクリプトによるものと思われます。 1つの残高を5等分することで、単一の鍵セットに紐づくXRPの保有上限も制限されます。Upholdは、これらの動きについて公にコメントしていません。

最後に、これらの送金はいずれもオーダーブックに影響を与えませんでした。9月17日の午後、XRPの取引価格は約1.29ドルから1.32ドルの間で推移しており、これは上院がCLARITY法に関する閉会動議を49対50で可決した後、トークン価格が約10％下落して以来、ほぼ横ばいの水準です。 さらに、その前日には連邦準備制度理事会（FRB）が0.25ポイントの利上げを実施しており、2023年第3四半期以来初めての利上げとなりました。