زومکس هشدار می‌دهد که معیارهای سنتی نقدشوندگی در عصر معاملات مبتنی بر هوش مصنوعی کارایی خود را از دست داده‌اند

بیانیه مطبوعاتی.

Zoomex تغییر ساختاری در پویایی‌های بازار ارزهای دیجیتال را تشریح کرده و اعلام کرده است که شاخص‌های سنتی نقدشوندگی مانند حجم معاملات و عمق قابل‌مشاهده دفتر سفارش‌ها، در محیطی که هرچه بیشتر توسط سامانه‌های معاملاتی الگوریتمی و مبتنی بر هوش مصنوعی هدایت می‌شود، در حال از دست دادن قابلیت اتکای خود هستند.

به گفته این پلتفرم، رشد معاملات خودکار شکاف رو‌به‌افزایشی میان نقدشوندگی نمایش‌داده‌شده و نتایج واقعی اجرای سفارش‌ها را آشکار کرده است و همین موضوع نیاز به چارچوبی جدید برای ارزیابی عملکرد معاملات را ایجاد می‌کند.

معیارهای سنتی نقدشوندگی در حال از دست دادن اهمیت هستند

به‌طور تاریخی، معامله‌گران برای سنجش کیفیت صرافی به معیارهایی مانند حجم معاملات و عمق دفتر سفارش تکیه می‌کردند. با این حال، با غالب‌تر شدن راهبردهای مبتنی بر هوش مصنوعی، این شاخص‌ها ناکافی از آب درمی‌آیند.

در بازارهای پرشتاب، سامانه‌های الگوریتمی می‌توانند به‌سرعت سفارش‌ها را ثبت و لغو کنند و چیزی شبیه به نقدشوندگی عمیق ایجاد کنند، در حالی که حجم واقعیِ قابل‌اجرا را کاهش می‌دهند. این وضعیت اغلب به لغزش قیمت و پرشدن‌های نامنظم منجر می‌شود، به‌ویژه در دوره‌های نوسان شدید.

Zoomex اشاره کرد که این گسست با تحت فشار قرار گرفتن سرعت اجرا و پایداری دفتر سفارش توسط سامانه‌های معاملاتی روزبه‌روز پیچیده‌تر، بیشتر قابل مشاهده می‌شود.

یک نماینده Zoomex گفت:

«آنچه می‌بینیم یک تغییر ساختاری است. دیگر نمی‌توان نقدشوندگی قابل‌مشاهده را قابل اتکا دانست. در بازاری مبتنی بر هوش مصنوعی، آنچه اهمیت دارد این است که آیا نقدشوندگی می‌تواند به‌صورت پایدار و در زمان واقعی اجرا شود یا نه.»

کیفیت اجرا در حال تبدیل شدن به معیار مهم‌تری برای سنجش نقدشوندگی است

با افزایش مشارکت مبتنی بر هوش مصنوعی در بازارهای دارایی دیجیتال، فعالان بازار بیش از پیش بر نتایج اجرای سفارش تمرکز می‌کنند، نه اینکه صرفاً به تصاویر لحظه‌ای و ایستای دفتر سفارش تکیه کنند.

تحلیل‌های صنعت نشان می‌دهد عمق نقدشوندگی به‌تنهایی همیشه بازتاب‌دهنده عملکرد واقعی معامله در شرایط پرنوسان نیست. در محیط‌های به‌شدت خودکار، تنظیمات سریع سفارش‌ها می‌تواند شکاف میان نقدشوندگی قابل‌مشاهده و نقدشوندگی قابل‌اجرا را افزایش دهد.

تحلیل اخیر نقدشوندگی صرافی‌های بزرگ نشان داد که Zoomex در چندین دارایی با حجم بالای معامله، از نظر معیارهای اجرای رقابتی عملکرد خوبی دارد. این صرافی بیش از 62.7 میلیون USDT عمق اسپات BTC و نزدیک به 29.8 میلیون USDT نقدشوندگی ETH را ثبت کرد، در حالی که لغزش 0.03% را در یک سفارش خرید بازارِ شبیه‌سازی‌شده 10 BTC حفظ کرد.

در بازارهای فیوچرز، Zoomex در آزمون‌های اجرای BTC زمان واکنش 17 ثانیه‌ای ثبت کرد و از چندین صرافی بزرگ‌ترِ موجود در این تحلیل پیشی گرفت.

این پلتفرم اعلام کرد این معیارها بازتاب تمرکز فزاینده صنعت بر ثبات اجرا، پایداری نقدشوندگی و نتایج واقعی معاملات است، نه صرفاً عمق نظری بازار.

معاملات مبتنی بر هوش مصنوعی به دقت در سطح زیرساخت نیاز دارد

نقش رو‌به‌رشد هوش مصنوعی در معاملات، این گذار را شتاب می‌دهد. راهبردهای خودکار به اجرای دقیق، تأخیر کم و جریان داده پایدار متکی هستند؛ بنابراین عملکرد زیرساخت حیاتی است.

حتی تأخیرها یا ناسازگاری‌های جزئی می‌تواند سودآوری را تحت تأثیر قرار دهد، به‌خصوص برای راهبردهای با فرکانس بالا یا حساس به زمان‌بندی.

Zoomex اعلام کرد زیرساخت معاملاتی‌اش برای پاسخ‌گویی به این نیازها طراحی شده است؛ با یک موتور تطبیق که قادر است تأخیر را زیر 10 میلی‌ثانیه نگه دارد و در دوره‌های افزایش فعالیت بازار، ثبات اجرا را حفظ کند.

برای نمونه، در شرایط نوسان شدید، قابلیت اتکای اجرا به یک عامل تمایز کلیدی تبدیل می‌شود، زیرا معامله‌گران و سامانه‌های خودکار به پرشدن‌های پایدار تکیه می‌کنند، نه نقدشوندگی نظری.

عملکرد اجرا به‌عنوان یک معیار رقابتی

با افزایش مشارکت هوش مصنوعی، کیفیت اجرا در حال تبدیل شدن به عامل تعیین‌کننده در رقابت میان صرافی‌هاست. معامله‌گران توجه بیشتری به این می‌کنند که سفارش‌ها با چه میزان اطمینان پر می‌شوند، اجرا تا چه اندازه به قیمت مورد انتظار نزدیک است و نقدشوندگی در شرایط فشار چقدر پایدار می‌ماند.

Zoomex اعلام کرد زیرساختش بر کاهش شکاف میان نقدشوندگی قابل‌مشاهده و قابل‌اجرا متمرکز است و هم محیط‌های معاملاتی دستی و هم الگوریتمی را پشتیبانی می‌کند.

نماینده افزود: «کیفیت اجرا دیگر یک قابلیت پریمیوم نیست؛ در حال تبدیل شدن به انتظار پایه است. پلتفرم‌هایی که نتوانند اجرای پایدار ارائه دهند، در بازاری مبتنی بر هوش مصنوعی با مشکل مواجه خواهند شد.»

از رصد بازار تا جایگاه‌یابی زیرساختی

این تغییر به‌سوی سنجش نقدشوندگی مبتنی بر اجرا، در تحلیل‌های مستقل بازار نیز بازتاب پیدا کرده است؛ جایی که توجه بیشتری به لغزش قیمت، ثبات پرشدن و اجرای آنی سفارش‌ها می‌شود، نه تصاویر لحظه‌ایِ ثابت از دفتر سفارش.

ناظران بازار اشاره می‌کنند که با غالب‌تر شدن معاملات الگوریتمی، شاخص‌های سنتی نقدشوندگی در ثبت شرایط واقعی معامله کم‌اثرتر می‌شوند.

یک تحلیل‌گر بازار دارایی‌های دیجیتال گفت:

«صنعت به سمت معیارهای مبتنی بر اجرا حرکت می‌کند، چون همین‌ها هستند که واقعاً بر نتیجه معاملات اثر می‌گذارند. چیزی که روی صفحه نقدشونده به نظر می‌رسد، اغلب با چیزی که واقعاً می‌توان اجرا کرد بسیار متفاوت است، به‌ویژه در محیط‌های پرسرعت.»

درباره Zoomex

تأسیس‌شده در سال 2021، Zoomex یک پلتفرم جهانی معامله ارزهای دیجیتال است که به بیش از 3 میلیون کاربر در بیش از 35 کشور و منطقه خدمات می‌دهد. این صرافی بیش از 700 جفت‌ارز معاملاتی و بیش از 590 قرارداد پرپچوال ارائه می‌دهد و توسط یک موتور تطبیق پربازده با تأخیر رابط کاربری کمتر از 10 میلی‌ثانیه پشتیبانی می‌شود.

Zoomex با هدایت ارزش‌های اصلی خود یعنی «ساده × کاربرپسند × سریع»، بر ارائه محیطی شفاف و کارآمد برای معامله تمرکز دارد. این پلتفرم بر انصاف، اجرای قابل‌ردیابی سفارش‌ها و شفافیتِ دید دارایی‌ها تأکید می‌کند تا عدم تقارن اطلاعاتی برای کاربران کاهش یابد.

Zoomex تحت ثبت‌های نظارتی فعالیت می‌کند، از جمله Canada MSB، U.S. MSB، U.S. NFA و Australia AUSTRAC، و ممیزی‌های امنیتی انجام‌شده توسط شرکت امنیت بلاکچین Hacken را تکمیل کرده است. حفاظت از دارایی‌ها با یک ساختار کیف پول سرد و گرمِ چندامضایی پشتیبانی می‌شود.

_________________________________________________________________________

Bitcoin.com هیچ مسئولیت یا تعهدی را نمی‌پذیرد و مسئول نخواهد بود، چه به‌طور مستقیم و چه غیرمستقیم، در قبال هرگونه زیان، خسارت، ادعا، هزینه یا مخارج از هر نوع، اعم از واقعی، ادعایی یا تبعی، که ناشی از یا مرتبط با استفاده از هرگونه محتوا، کالا یا خدمات اشاره‌شده در این مقاله باشد یا بر اتکا به آن‌ها ایجاد شود. هرگونه اتکا به چنین اطلاعاتی صرفاً و به‌طور کامل بر عهده خودِ خواننده است.