بیتکوین این هفته به زیر ۶۳,۰۰۰ دلار سقوط کرد؛ در حالیکه یک رخداد بزرگ امنیتی مربوط به کیفپول سختافزاری، درست همزمان با آماده شدن معاملهگران برای دو رویداد جداگانه در ماه اوت که میتوانند احساسات را در سراسر شبکه تحت تأثیر قرار دهند، اعتماد را متزلزل کرد.
سوءاستفاده از Coldcard ترس بازار را تشدید میکند، در حالی که ۲ فورک بیتکوین در پیش است
نویسنده
اشتراک
نکات کلیدی
- پس از آنکه هک کیفپول سختافزاری Coldcard در ۳۰ ژوئیه ۱,۰۸۲ بیتکوین را تخلیه کرد، بیتکوین در حوالی ۶۳,۰۰۰ دلار معامله شد.
- IBIT بلکراک در ۳۱ ژوئیه پیشتاز خروج ۲۶۵ میلیون دلاری از ETFهای بیتکوین بود.
- همزمان با نزدیک شدن یک فورک eCash در ۲۱ اوت، ماینرها نزدیک به بلاک ۹۶۱,۶۳۲ درباره BIP-110 تصمیم خواهند گرفت.
بزرگترین ارز دیجیتال جهان در معاملات ابتدایی صبح شنبه، پس از آنکه یک روز قبل برای مدتی کوتاه از ۶۵,۰۰۰ دلار عبور کرد، حدوداً بین ۶۲,۳۰۰ تا ۶۳,۱۰۰ دلار نوسان داشت. در حالیکه بیتکوین همچنان ماه ژوئیه را با حدود ۷.۳۶٪ رشد به پایان رساند، ورق خوردن تقویم به ماه اوت خیلی سریع بخش زیادی از آن شتاب را پاک کرد و فروشندگان دوباره کنترل را به دست گرفتند.
حادثه Coldcard مسیر گفتوگو را تغییر داد
داستانهای امنیتی بهندرت از حرکت قیمت جدا میمانند، بهویژه وقتی پای خودحضانتی در میان باشد. حادثه Coldcard دقیقاً همین کار را کرد. مهاجمان با سوءاستفاده از یک نقص قدیمی در فریمور، در عملیاتی بهشدت هماهنگ ۱,۱۲۸.۶۶۳۳ بیتکوین را از بیش از ۱,۱۰۰ کیفپول تخلیه کردند و به بازار یادآوری کردند که حتی سختافزارهای مورد اعتماد هم اگر یک آسیبپذیری سالها پنهان بماند، میتوانند به منبع ریسک تبدیل شوند.
واکنش بازار از الگوی آشنایی پیروی کرد که پس از رویدادهای بزرگ امنیتی دیده میشود. کوینکایت فریمور وصلهشده منتشر کرد و به کاربران آسیبدیده دستور داد بهجای صرفاً بهروزرسانی دستگاهها، سیدهای کاملاً جدید برای کیفپول ایجاد کنند. این تمایز مهم است، زیرا وقتی یک سیدِ بهخطرافتاده وجود داشته باشد، نصب نرمافزار جدید هیچ کاری برای بازگرداندن امنیت آن انجام نمیدهد. انتقال داراییها تنها راهحل عملی باقی میماند.
خروج سرمایه از ETFها همچنان فشار وارد میکند
جریانهای نهادی هم تسکین چندانی ارائه نکردند. صندوقهای قابل معامله در بورس (ETF) اسپات بیتکوین در آمریکا در ۳۱ ژوئیه در مجموع حدود ۲۶۵ میلیون دلار خروج خالص ثبت کردند که IBIT بلکراک پیشتاز آن بود؛ در حالیکه FBTC فیدلیتی و GBTC گریاسکیل نیز روز را در محدوده منفی به پایان رساندند.
جریانهای ETF اغلب بیش از بنیادهای بلندمدت، روانشناسی کوتاهمدت بازار را شکل میدهند. چند روز پیاپی بازخریدها معمولاً احتیاط را تقویت میکند، خصوصاً وقتی قیمت از قبل در حال کاهش تدریجی است. بهجای ورود بهعنوان خریدار، سرمایهگذاران نهادی تا حد زیادی در حاشیه ماندهاند و بیتکوین را بدون یکی از قویترین منابع تقاضایش در ابتدای سال جاری رها کردهاند.
اوت ۲ رویداد بسیار متفاوت بیتکوین را به همراه دارد
فراتر از قیمت، معاملهگران دو تحول نامرتبط را زیر نظر دارند که میتواند در طول ماه اوت بر بحثهای بیتکوین غالب شود.
اولی BIP-110 است؛ یک سافتفورک موقت پیشنهادی که برخی انواع دادههای غیرمالی جاسازیشده در تراکنشهای بیتکوین را محدود میکند. انتظار میرود سیگنالدهی ماینرها حدود ۷ اوت آغاز شود، اما میزان حمایت همچنان اندک است و مسیر فعالسازی این پیشنهاد را نامطمئن میکند. برخی معتقدند این فورک میتواند باعث انشعاب بلاکچین شود.
دومی هاردفورک برنامهریزیشده eCash از سوی پاول استورک در حدود ۲۱ اوت است. برخلاف BIP-110، این فورک خودِ بیتکوین را تغییر نمیدهد. در عوض، یک بلاکچین جداگانه ایجاد میکند که دفترکل بیتکوین را آینه میکند و به دارندگان واجد شرایط بیتکوین اجازه میدهد معادل آن از دارایی جدید را دریافت کنند. عدم قطعیتِ باقیمانده حول این محور است که کدام صرافیها و متولیان (custodians) توزیع را پشتیبانی میکنند.
با توجه به اینکه احساسات بازار همین حالا هم در پایینترین سطح خود قرار دارد، هنوز مشخص نیست این تحولات در روزهای آینده چگونه بر اعتماد اثر خواهند گذاشت.
روندهای فصلی هم کمک چندانی نمیکنند
اوت اغلب ماه دشواری برای بیتکوین بوده است و امسال نیز پسزمینه کلی کار چندانی برای بهبود چشمانداز انجام نداده است. شاخص ترس و طمع کریپتو همچنان در محدوده «ترس» قرار دارد، در حالیکه بازده بالاتر اوراق قرضه و ضعف در سهام مرتبط با هوش مصنوعی (AI)، میل سرمایهگذاران به داراییهای پرریسک را بهطور کلی کاهش داده است.
یک تفاوت قابل توجه نسبت به فروشهای قبلی این است که چه چیزی رخ نداده است. بازار مشتقات بیتکوین نسبتاً منظم باقی مانده و «اُپن اینترست» نزدیک به ۴۸ میلیارد دلار مانده است، بهجای آنکه بهطور انفجاری بالاتر برود. این معمولاً نشان میدهد موقعیتهای موجود در حال بسته شدن هستند، نه اینکه شرطبندیهای اهرمیِ جدید و تهاجمی محرک افت باشند؛ دینامیکی سالمتر از لیکوییدیشنهایی که اغلب همراه با اصلاحهای تندتر رخ میدهند.
معاملهگران بعدی چه چیزهایی را زیر نظر دارند
مانع تکنیکال بعدی همچنان محدوده ۶۴,۰۰۰ تا ۶۵,۰۰۰ دلار و بالاتر است. بازپسگیری آن ناحیه نشان میدهد خریداران در حال جذب موج اخیر تیترهای منفی هستند. با این حال، از دست رفتن سطح ۶۲,۰۰۰ دلار احتمالاً توجه را به سمت محدوده ۵۸,۰۰۰ تا ۶۰,۰۰۰ دلار سوق میدهد؛ ناحیهای که پیشتر در ابتدای تابستان امسال تقاضای معناداری را جذب کرده بود.
در چند هفته آینده، تمرکز بر سیگنالدهی ماینرها برای BIP-110 از حدود ۷ اوت، اعلامیههای صرافیها پیش از فورک برنامهریزیشده eCash در ۲۱ اوت، و اینکه آیا گزارشهای روزانه جریان ETF بازگشت خریداران نهادی را پس از دوره طولانی خروجیها نشان میدهد یا نه، خواهد بود.
این مقاله با استفاده از هوش مصنوعی از انگلیسی ترجمه شده است. نسخه اصلی انگلیسی منبع معتبر است؛ ترجمههای خودکار ممکن است حاوی نادرستیهایی باشند، بهویژه در اصطلاحات حقوقی و قانونی.
