Boerse Stuttgart sætter sig for at udnytte Europas fragmenterede markeder med tokeniserede handler

Tokeniserede aktiver og handelspladser

Boerse Stuttgart Groups digitale afviklingsplatform, Seturion, har indgået et samarbejde med tre store finansielle institutioner om at opbygge en paneuropæisk, blockchain-baseret infrastruktur, der er designet til at modernisere og sænke omkostningerne ved værdipapirafvikling i hele Europa. Samarbejdet samler online-mægleren flatexDEGIRO, den franske bankgigant Societe Generale og dens datterselskab inden for kryptoaktiver, Societe Generale-FORGE (SG-FORGE).

Som led i partnerskabet vil Societe Generale udstede tokeniserede strukturerede produkter, såsom turbo-warrants og investeringscertifikater, gennem Seturion. Disse digitale aktiver vil blive handlet på europæiske handelspladser, herunder Boerse Stuttgarts egne markeder og Nasdaqs europæiske handelspladser.

Ifølge en pressemeddelelse vil detailordrer blive kanaliseret direkte gennem flatexDEGIRO, som betjener mere end 3,5 millioner kunder i 16 lande. Transaktionerne vil blive afviklet on-chain via Seturion ved hjælp af regulerede stablecoins, der er knyttet til euroen og den amerikanske dollar, leveret af SG-FORGE.

Seturions repræsentanter udtalte, at det blockchain-baserede netværk imødegår Europas fragmenterede post-trade-miljø ved at understøtte offentlige og private blockchains, hvilket reducerer de samlede afviklingsomkostninger og forkorter transaktionscyklusserne.

"Med Seturion bygger vi den europæiske afviklingsplatform for det samlede europæiske kapitalmarked, der er ved at opstå som følge af kapitalmarkedsunionen," sagde Matthias Voelkel, CEO for Boerse Stuttgart Group. "Som en åben brancheløsning bidrager Seturion til at overvinde Europas fragmenterede afviklingslandskab."

Branchens skift mod digital infrastruktur

Selvom platformen er bygget til at håndtere alle aktivklasser, vil tokeniserede strukturerede værdipapirer være de første, der lanceres på grund af deres høje transaktionsvolumener.
"Hurtigere og mere omkostningseffektiv afvikling på tokeniserede spor er især relevant for værdipapirer med et stort antal transaktioner og udstedte produkter," sagde Lidia Kurt, CEO for Seturion.

Online-mæglervirksomheder støtter skiftet mod digitale regnskabsbøger for at imødekomme forbrugernes stigende krav til hastighed. Oliver Behrens, CEO for flatexDEGIRO, bemærkede, at udførelseskvalitet og afregningseffektivitet er afgørende i moderne online-mæglervirksomhed, og kaldte tokenisering et område med "enormt potentiale."

Initiativet kommer, i takt med at traditionelle finansielle institutioner i stigende grad ser mod blockchain-teknologi for at opgradere ældre backoffice-funktioner.

Jean-Marc Stenger, CEO for SG-FORGE, sagde, at samarbejdet fungerer som en bro mellem økosystemet for digitale aktiver og traditionel finansiering, idet det udnytter regulerede stablecoins til at sikre sikker afvikling på blockchainen.

Christian Sagerer, medlem af ledelsen i Societe Generales filial i Frankfurt, tilføjede, at banken har til hensigt at bruge blockchain-infrastrukturen til at fremme innovation og øge effektiviteten i udstedelsen og distributionen af strukturerede værdipapirer.