FATF vyzýva na rýchle zavedenie globálnych noriem pre kryptomeny, keďže medzery v cezhraničnom vynucovaní zvyšujú systémové riziká

Kľúčové body:

• FATF zvýšila tlak na jurisdikcie, aby rýchlejšie presadzovali kryptomenové štandardy.
• Stablecoiny čelia prísnejšej kontrole, keďže rastú riziká nelegálneho financovania.
• Jurisdikcie by mohli čeliť prísnejšej zodpovednosti, ak budú medzery pretrvávať.

FATF sprísňuje globálny tlak na dodržiavanie predpisov v oblasti kryptomien

Dohľad nad kryptomenami sa dostal na popredné miesto globálnej politickej agendy po tom, čo ministri Finančnej akčnej skupiny (FATF) zvýšili tlak na krajiny, aby odstránili medzery v regulácii digitálnych aktív. V deklarácii vydanej 17. apríla tento medzivládny orgán pre stanovovanie štandardov spojil prísnejšie presadzovanie boja proti praniu špinavých peňazí s rýchlejším konaním v oblasti virtuálnych aktív. Posolstvo bolo jasné: jurisdikcie, ktoré zaostávajú v oblasti pravidiel pre kryptomeny, budú čeliť prísnejšiemu dohľadu.

Vyhlásenie zasadilo kryptomeny do širšieho kontextu snáh o modernizáciu obrany proti nelegálnemu financovaniu. Ministri vo vyhlásení uviedli:

„Podporujeme zodpovednú inováciu vo finančnom sektore.“

Táto formulácia je pozoruhodná, pretože FATF nepredstavila financovanie založené na blockchainu ako inherentne rizikové. Namiesto toho uviedla, že technológia, vrátane umelej inteligencie, môže posilniť dohľad a dodržiavanie predpisov, ak je podložená bezpečnostnými opatreniami. V tej istej časti sa tiež podporila práca na nových platobných technológiách a súvisiacich rizikách, pričom sa naliehalo na rýchlejšie zavedenie kryptomenových štandardov v rámci siete FATF.

Odporúčanie č. 15 s názvom „Nové technológie“ zostáva hlavným globálnym štandardom FATF pre virtuálne aktíva (VA) a poskytovateľov služieb virtuálnych aktív (VASP). Skupina revidovala toto odporúčanie v roku 2018 a v júni 2019 prijala jeho interpretačnú poznámku s cieľom objasniť, ako sa pravidlá boja proti praniu špinavých peňazí a financovaniu terorizmu vzťahujú na kryptomenové aktivity. Tento rámec vyžaduje, aby krajiny posudzovali riziká spojené s virtuálnymi aktívami, uplatňovali prístup založený na riziku a zabezpečili, aby poskytovatelia služieb v oblasti virtuálnych aktív (VASP) mali licenciu alebo boli registrovaní. Vyžaduje tiež dohľad príslušných orgánov, sankcie za nedodržanie predpisov, hĺbkovú kontrolu zákazníkov, vedenie záznamov, hlásenie podozrivých transakcií a medzinárodnú spoluprácu. Interpretačná poznámka z júna 2019 a súvisiace usmernenia tvoria tiež základ pre pravidlo o cestovaní (Travel Rule), ktoré vyžaduje, aby informácie o odosielateľovi a príjemcovi sprevádzali príslušné prevody.

Stablecoiny a offshore spoločnosti čelia väčšej kontrole

Stabilné mince a offshore spoločnosti sú predmetom zvýšenej pozornosti, keďže pretrvávajú medzery v implementácii. Cielená aktualizácia FATF z roku 2025 uvádza, že odporúčanie č. 15 zostáva referenčným bodom pre globálne kontroly dodržiavania predpisov v oblasti kryptomien, a zistila, že iba 29 % zo 138 posudzovaných jurisdikcií vo veľkej miere spĺňalo požiadavky týkajúce sa virtuálnych aktív, pričom jedna jurisdikcia bola plne v súlade. Správa z 3. marca 2026 skúma zneužitie stabilných mincí pri peer-to-peer prevodoch prostredníctvom nehostovaných peňaženiek a cituje údaje spoločnosti Chainalysis, ktoré ukazujú, že stabilné mince tvorili v roku 2025 84 % objemu nelegálnych transakcií s virtuálnymi aktívami. Správa z 11. marca 2026 o offshore poskytovateľoch služieb s virtuálnymi aktívami (VASP) opisuje metódy na odhaľovanie, registráciu, dohľad a sankcionovanie firiem, ktoré využívajú slabší dohľad.

Kryptomeny dostali najjasnejšie varovanie priamo v texte ministerskej deklarácie. Ministri v deklarácii uviedli:

„Vzhľadom na prirodzene cezhraničný charakter virtuálnych aktív vyzývame na rýchle a účinné zavedenie štandardov FATF v sektore virtuálnych aktív v rámci globálnej siete a prostredníctvom nášho procesu vzájomného hodnotenia budeme volať k zodpovednosti krajiny, ktoré tieto štandardy nezavedú bezodkladne.“

Širším záverom je, že FATF nezavádza nový súbor pravidiel pre kryptomeny. Nalieha na krajiny, aby existujúce pravidlá presadzovali rýchlejšie, dôslednejšie a s menej cezhraničnými medzerami.