O BIS testa pagamentos bancários tokenizados com a Visa, o JPMorgan, o UBS e o Deutsche Bank

O Projeto Agorá conecta bancos centrais em um livro-razão de pagamentos unificado

O Banco de Compensações Internacionais (BIS) está se preparando para testar um sistema baseado em blockchain para pagamentos transfronteiriços com dinheiro real, marcando um passo significativo nos esforços para modernizar a infraestrutura bancária global.

A instituição sediada em Basileia informou que o Projeto Agorá, uma iniciativa conjunta com bancos centrais e empresas financeiras privadas, entrará em uma fase de testes envolvendo transações reais. O projeto foi anunciado pela primeira vez há dois anos, com sete bancos centrais e mais de 40 instituições regulamentadas.

O objetivo é melhorar a forma como o dinheiro circula entre os países. Atualmente, os pagamentos transfronteiriços dependem frequentemente de vários intermediários, o que pode tornar as transferências mais lentas, mais caras e mais difíceis de rastrear. O Projeto Agorá foi concebido para testar se a tokenização pode reduzir esses atritos sem enfraquecer as salvaguardas contra violações de sanções ou lavagem de dinheiro.

“Isso beneficiará todo o sistema financeiro”, disse Tim Adams, diretor do Instituto de Finanças Internacionais, que ajudou a reunir os participantes do setor privado.

O grupo inclui alguns dos bancos centrais e instituições financeiras mais influentes do mundo. O Banco da Reserva Federal de Nova York, o Banco Central Europeu, o Banco do Japão, o Banco do Canadá e o Banco da Inglaterra estão envolvidos. Entre os principais participantes do setor privado estão o JPMorgan, o Grupo UBS, o Deutsche Bank, a Mastercard e a Visa.

Modelo de Livro-razão Unificado a ser vinculado à rede de bancos correspondentes

No centro do teste está um modelo de livro-razão unificado desenvolvido pelo BIS. O sistema reúne reservas tokenizadas de bancos centrais e depósitos de bancos comerciais em uma plataforma compartilhada. Em teoria, isso poderia permitir que bancos em diferentes jurisdições liquidassem transferências em segundos.

O processo de liquidação foi projetado de forma que os detalhes necessários da transação sejam confirmados com antecedência e todos os saldos bancários sejam atualizados simultaneamente assim que o pagamento for executado.

“Assim que você sabe que tem tudo para executar a transação, você a liquida de uma só vez”, disse Andrea Maechler, vice-diretora geral do BIS.

Embora o protótipo utilize tecnologia de contabilidade distribuída, o BIS não está tentando substituir o sistema de bancos correspondentes. Em vez disso, o projeto o mantém como base para os pagamentos globais.

Essa distinção é importante. A rede de bancos correspondentes continua sendo o principal canal para transferências bancárias internacionais e conta com as ferramentas de conformidade usadas para aplicar sanções e filtrar financiamentos ilícitos. O BIS afirmou que o Projeto Agorá visa preservar esses controles ao mesmo tempo em que melhora a velocidade e a eficiência.

O BIS afirmou que o protótipo demonstrou que a tokenização pode resolver ineficiências nos pagamentos transfronteiriços de grande porte de maneira segura e protegida. Ainda não foi definido um cronograma firme para a implementação completa. Adams disse que os participantes estão mais focados em aperfeiçoar o sistema do que em apressar o lançamento.

Se for bem-sucedido, o Projeto Agorá poderá se tornar um dos exemplos mais claros até o momento de como a tecnologia blockchain está sendo incorporada ao sistema financeiro tradicional. A experiência também pode moldar a forma como bancos, redes de pagamentos e bancos centrais pensam sobre a próxima geração de liquidação global.