Citigroup skaper en blokkjede-basert tjeneste som lar velstående og institusjonelle kunder handle eksponering mot private selskaper gjennom tokeniserte depotbevis. Banken starter med utenlandske investorer og planlegger å utvide tilgangen til amerikanske kunder senere.
Citigroup lanserer tokenisert handel med private aksjer for velstående globale kunder
SKREVET AV
DEL
Viktige punkter
- Citigroup lanserte tokeniserte depotbevis for private aksjer via blokkjede-infrastruktur.
- Citi retter seg mot etterspørselen etter selskaper som SpaceX ettersom private markeder forblir stengt lenger.
- Citi planlegger ekspansjon i USA etter utrulling i utlandet og kan legge til flere blokkjedenettverk.
Citigroup kurtiserer topp private selskaper med ny blokkjede-markedsplass for investorer
Citigroup beveger seg videre inn i tokenisert finans med en ny tjeneste som lar utvalgte kunder handle aksjer i private selskaper gjennom blokkjedeinfrastruktur.
Banken bygger satsingen for velstående og institusjonelle investorer i en tid der etterspørselen øker etter tidligere tilgang til raskt voksende private virksomheter, noe som understrekes av IPO-planene til SpaceX og Anthropic.
Som rapportert av Wall Street Journal, sa Citi at de allerede snakker med noen av verdens største private selskaper om å delta på plattformen. Tjenesten er utformet for å gi eksponering mot private markeder i en kjent investeringsramme.
Artem Korenyuk, Citis globale leder for virksomhetstilpasning av digitale aktiva og muliggjøring av tjenester, sa at målet er å la kunder holde eksponering mot private selskaper «rett ved siden av Apple-aksjen sin».
Foreløpig er produktet kun tilgjengelig for utenlandske investorer. Citi planlegger å åpne det for amerikanske investorer senere. Banken vil ta transaksjons- og vedlikeholdsbaserte gebyrer, og sa at infrastrukturen også kan brukes av andre banker.
Tokeniserte depotbevis tilbyr et alternativ til SPV-er
Strukturen bygger på autoriserte og tokeniserte depotbevis. Depotbevis er verdipapirer som lar investorer ha eksponering mot selskaper gjennom et regulert instrument. I Citis modell utstedes og forvaltes disse depotbevisene av banken, og representeres deretter på en blokkjede.
Citi sier at denne tilnærmingen gir et tydeligere alternativ til spesialforetak (SPV-er), som ofte brukes for å få tilgang til private selskaper, men som har blitt gjenstand for gransking knyttet til åpenhet og investorbeskyttelse.
«Med dem vet ikke investorer hva de faktisk kjøper», sa Korenyuk. «Dette er en svært tydelig alternativ modell.»
Blokkjeden som støtter satsingen, drives av Sveits-baserte SIX. Citi sa at de senere kan utvide tjenesten til andre blokkjedenettverk.
Prosjektet gjenspeiler også et bredere press fra store banker for å flytte tradisjonelle eiendeler og pengeoverføringer over på blokkjede-infrastruktur. Citi, JPMorgan Chase og andre institusjoner jobber med tokeniserte innskuddssystemer, mens tokeniserte pengemarkedsfond og verdipapirplattformer får fotfeste på tvers av Wall Street.
Citis første handel involverte formueskunder som investerte i Kaleido, en institusjonell plattform for tokenisering og digitale aktiva. Banken sa at lanseringen krevde koordinering på tvers av deres fem forretningsområder, et tegn på hvor seriøst de behandler infrastruktur for digitale aktiva.
Trekket følger Citigroups nylige deltakelse i et JPMorgan-støttet konsortium som planlegger et tokenisert innskuddsnettverk allerede i første halvdel av 2027. Det prosjektet forventes å støtte døgnkontinuerlig oppgjør for store globale kunder.
For Citi er private aksjer den neste testen. Hvis modellen fungerer, kan tokeniserte depotbevis gi investorer en mer transparent vei inn i private markeder, samtidig som bankene får en ny måte å konkurrere på i kappløpet om å modernisere kapitalmarkedene.
