Senatoren eisen onderzoek door de SEC naar de Trump-memecoin na verliezen van 3,8 miljard dollar

Senatoren vragen SEC om onderzoek naar $TRUMP

De Amerikaanse senatoren Elizabeth Warren (D-MA) en Richard Blumenthal (D-CT) drongen er op 4 augustus bij de Amerikaanse Securities and Exchange Commission (SEC) op aan om de memecoin van president Donald Trump te onderzoeken. In hun verzoek om een SEC-onderzoek stellen zij dat het token mogelijk fraude of onrechtmatige verrijking heeft bevorderd, naar aanleiding van berichten dat bijna een miljoen beleggers meer dan 3,81 miljard dollar verloren, terwijl aan Trump gelieerde entiteiten 636 miljoen dollar ontvingen.

In de brief van de senatoren staat dat bijna een miljoen beleggers vanaf de introductie van het token tot en met juni meer dan 3,81 miljard dollar hebben verloren. Aan Trump gelieerde entiteiten ontvingen 636 miljoen dollar, terwijl verschillende vroege handelaren aanzienlijke winsten wisten te behalen voordat $TRUMP met bijna 98% daalde ten opzichte van zijn hoogtepunt.

De wetgevers schreven:

„Wij verzoeken u uw bevoegdheid uit te oefenen om de memecoin van de president te onderzoeken, teneinde eventuele illegale fraude of onrechtmatige verrijking op te sporen die door de munt mogelijk is gefaciliteerd.”

Instorting van $TRUMP leidt tot onderzoek door het Congres

Het token werd op 17 januari 2025 gelanceerd, drie dagen voor de inauguratie van Trump, en de president promootte het de volgende dag op X. De senatoren voerden aan dat aan Trump gelieerde entiteiten handelsvergoedingen incasseerden ongeacht de koersontwikkeling, waardoor hun financiële resultaat los stond van dat van particuliere beleggers.

Uit blockchainanalyses bleek dat 988.905 kopers, wat neerkomt op ongeveer tweederde van de kopers, tot en met juni gezamenlijk een verlies van 3,81 miljard dollar hadden geleden. Naar verluidt hebben ongeveer 500.000 eerdere of meer ervaren handelaren zo’n 4 miljard dollar veiliggesteld.

Een memorandum van de minderheidsstaf van de Permanente Subcommissie voor Onderzoek van de Senaat verzamelde getuigenissen van beleggers waarin financiële verliezen en gevoelens van in de steek gelaten worden na de ineenstorting van het token werden beschreven. Het document bracht deze ervaringen in verband met geconcentreerd eigendom, promotie door de president en mogelijke belangenconflicten.

Warren heeft eerder de cryptocurrency-activiteiten van Trump onder de loep genomen, waaronder ethische bezwaren over een diner voor de grootste $TRUMP-houders en mogelijke belangenconflicten met betrekking tot het cryptobeleid van de regering. De brief van 4 augustus is haar eerste verzoek aan de SEC om te onderzoeken of de $TRUMP-memecoin zelf fraude of onrechtmatige verrijking heeft mogelijk gemaakt naar aanleiding van de gemelde verliezen van beleggers.

Ondertussen ging de publieke promotie van producten onder het Trump-merk door, terwijl honderdduizenden wallets nog steeds verlies leden. Een video van het Witte Huis promootte een afzonderlijke fysieke herdenkingsmunt, terwijl $TRUMP-houders gezamenlijk te maken hadden met miljarden dollars aan gerapporteerde verliezen.

Toezichthouders waarschuwen voor risico’s van memecoins

De afdeling Corporation Finance van de SEC beschreef typische memecoins als speculatieve crypto-activa die over het algemeen worden aangedreven door handelsvraag, online gemeenschappen en culturele belangstelling. Typische aanbiedingen vallen vaak buiten de federale registratievereisten voor effecten, hoewel specifieke transacties een individuele analyse vereisen.

Federale toezichthouders hebben al opgetreden tegen gedrag dat lijkt op de door de senatoren beschreven activiteiten. De SEC heeft blockchain-ingenieur Eric Zhu aangeklaagd wegens een vermeende „rug pull“ in een liquiditeitspool met betrekking tot het Game Coin-token, waarbij werd beweerd dat hij ongeveer 553.000 dollar had verduisterd.

Toezichthouders in New York hebben ook gewaarschuwd dat op sentiment gebaseerde tokens consumenten kunnen blootstellen aan manipulatie en plotselinge verliezen. Pump-and-dump-activiteiten, „rug pulls“, wash trading, geconcentreerd eigendom en frauduleuze handelsplatforms werden aangemerkt als de belangrijkste risico’s.

In een consumentengids wordt uitgelegd dat memecoins hun waarde vaak ontlenen aan online aandacht, promotie door beroemdheden en speculatie, in plaats van aan onderliggende functionaliteit. Hun geconcentreerde aanbod, sterke volatiliteit en snel veranderend sentiment kunnen kopers blootstellen aan zware verliezen.

Crypto-regelgeving onder nieuwe politieke druk

Onchain-analisten identificeerden op 25 juli 10,84 miljoen $TRUMP-tokens die naar Bitgo werden overgedragen, waarmee de waarde van deze transactie op bijna 16,9 miljoen dollar werd geschat. Drie gemelde overdrachten over een periode van vijf maanden bedroegen in totaal ongeveer 172,4 miljoen dollar.

Aan Trump gelieerde entiteiten zouden naar verluidt ongeveer 80% van het tokenaanbod controleren via een driejarige vestingsstructuur, waardoor een beperkte groep aanzienlijke invloed heeft op de toekomstige circulatie. De senatoren brachten die concentratie in verband met de onderhandelingen in het Congres over de marktstructuur van cryptovaluta en beperkingen voor ambtenaren die winst maken uit digitale activa.

Warren en Blumenthal schreven:

„Nu het Congres wetgeving over de structuur van de cryptomarkt overweegt, is het van cruciaal belang dat zowel het Congres als de SEC hun steentje bijdragen om beleggers te beschermen.”

De wetgevers vroegen SEC-voorzitter Paul Atkins om vast te stellen of $TRUMP fraude of onrechtmatige verrijking in de hand heeft gewerkt, nu het Congres bredere regels voor cryptovaluta ontwikkelt. Elk antwoord van de SEC kan van invloed zijn op de manier waarop toezichthouders omgaan met memecoins die banden hebben met de politiek.