Rechter in Seoul redt Bithumb van recordlange schorsing van zes maanden

Belangrijkste punten:

• De rechtbank in Seoul heeft op 30 april de zes maanden durende schorsing van Bithumb door de FIU opgeschort, waardoor de beurs haar activiteiten volledig kan voortzetten.
• De FIU legde Bithumb in maart 2026 een boete op van 36,8 miljard won ($ 24,6 miljoen) voor 6,65 miljoen overtredingen van de AML- en KYC-regels.
• Upbit, Coinone en Korbit worden geconfronteerd met soortgelijke sancties van de FIU, waarbij de eerste rechtszitting van Coinone gepland staat voor 12 mei.

Rechter grijpt in terwijl Bithumb vecht tegen recordboete

Op 30 april 2026 heeft rechter Gong Hyeon-jin van de administratieve rechtbank van Seoul het verzoek van Bithumb om opschorting van de tenuitvoerlegging ingewilligd, waardoor een gedeeltelijke bedrijfsopschorting van zes maanden, die de Zuid-Koreaanse Financial Intelligence Unit (FIU) – een instantie voor de bestrijding van witwassen (AML) onder de Financial Services Commission – in maart had opgelegd, tijdelijk is geblokkeerd.

De FIU legde de beurs ook een boete van 36,8 miljard won ($ 24,6 miljoen) op voor ongeveer 6,65 miljoen overtredingen van de nalevingsregels.

De overtredingen vielen uiteen in twee categorieën. De ene betrof ongeveer 3,55 miljoen gevallen van mislukte identiteitsverificatie van klanten, en de andere 3,04 miljoen gevallen waarin Bithumb er niet in slaagde transacties met niet-geregistreerde exploitanten van virtuele activa te blokkeren.

De opschorting van zes maanden, die wordt omschreven als de zwaarste sanctie ooit opgelegd aan een op de Koreaanse won gebaseerde cryptobeurs, zou nieuwe klanten hebben belet externe virtuele activa over te dragen op het platform. Bithumb waarschuwde tijdens een hoorzitting op 23 april dat de maatregel het werven van nieuwe klanten zou blokkeren en de bedrijfsvoering zou schaden, met name als de markt voor institutionele beleggers in Zuid-Korea opengaat.

Bithumb diende op 23 maart een administratieve rechtszaak in en vroeg om een voorlopige voorziening, enkele dagen voordat de schorsing op 27 maart van kracht zou worden. Door de uitspraak van donderdag blijft de beurs volledig operationeel terwijl de procedure voortduurt. Het bedrijf verklaarde dat het van plan is "ons standpunt tijdens de resterende juridische procedure getrouw te verdedigen". Opvallend is dat Bithumb zijn boete nog niet heeft betaald, ondanks dat de FIU meer dan vier weken geleden een korting van 20% aanbood bij tijdige betaling.

Een patroon van juridische uitdagingen bij Koreaanse beurzen

Bithumb staat er niet alleen voor, aangezien de uitspraak kort volgt op een gunstig vonnis in eerste aanleg voor Upbit-exploitant Dunamu op 9 april, een zaak waarin de rechtbank nota nam van de door de beurzen zelf geïnitieerde inspanningen op het gebied van naleving bij gebrek aan duidelijke regelgevende richtlijnen. De FIU is sindsdien in beroep gegaan tegen die beslissing.

Coinone wordt geconfronteerd met een boete van 5,2 miljard won en een gedeeltelijke opschorting wegens schendingen van de Know Your Customer (KYC)-regels, met een eerste zitting gepland op 12 mei. Van de vier grote op de won gebaseerde beurzen die het doelwit zijn van de handhavingsgolf van de FIU (Upbit, Bithumb, Coinone en Korbit), heeft alleen Korbit geen juridische procedure aangespannen.

Deze reeks uitstelbeslissingen van de rechtbank legt diepere vragen bloot over de juridische grondslag van het sanctiekader van de FIU. Rechtbanken hebben consequent rekening gehouden met de vraag of beurzen zelfstandig inspanningen hebben geleverd om aan de regelgeving te voldoen, ondanks het ontbreken van duidelijke regelgevende richtlijnen, een norm waarmee de FIU bij de berekening van de boetes geen rekening lijkt te hebben gehouden.

De toezichthouder voerde tijdens de hoorzitting van Bithumb aan dat de opschorting slechts een deel van de handelsactiviteiten zou raken, met beperkte gevolgen voor de inkomsten. De rechtbank was hier niet van overtuigd.