Wintermute zet 1 miljard dollar in op uitbreiding op het gebied van AI en hoogfrequente handel

Wintermute streeft naar meer dan 50% omzet uit niet-cryptomarkten tegen 2027

Wintermute bereidt zijn grootste stap tot nu toe buiten de cryptomarkt voor en trekt de komende vijf jaar ongeveer 1 miljard dollar uit voor infrastructuur op het gebied van kunstmatige intelligentie (AI) en systemen voor hoogfrequente handel.

Het plan, zoals gemeld door Bloomberg, is gericht op het vergroten van de aanwezigheid op de aandelen-, grondstoffen-, valutamarkten en voorspellingsmarkten. Door deze uitbreiding zou Wintermute in directere concurrentie komen te staan met gevestigde handelsbedrijven zoals Jane Street en Citadel Securities.

Oprichter en CEO Evgeny Gaevoy zei dat het bedrijf de investering verwacht te financieren uit ingehouden winst. Wintermute was winstgevend in 2025 en ligt volgens het rapport op koers om ook dit jaar winst te boeken.

Vertraging in de cryptomarkt versnelt diversificatie

De verschuiving komt op een moment dat de activiteit in digitale activa is afgekoeld.

Het gemiddelde dagelijkse handelsvolume van Wintermute is dit jaar gedaald tot ongeveer 10 miljard dollar, tegenover ruwweg 15 miljard dollar vorig jaar. De daling weerspiegelt de zwakkere omstandigheden op de cryptomarkten en geeft het bedrijf nog een reden om zijn inkomstenbasis te verbreden.

Niet-crypto-activiteiten zijn momenteel goed voor ongeveer 10% van de omzet van Wintermute. Het bedrijf streeft ernaar dat aandeel tegen eind 2027 boven de 50% te brengen.

Het investeringsprogramma zal zich richten op rekenkracht, opslag, netwerken en datacenterinfrastructuur. Deze systemen zullen kwantitatieve strategieën ondersteunen die steunen op grote datasets en modellen die voortdurend moeten worden getraind en bijgeschoold.

Wintermute is al actief op het gebied van beursgenoteerde fondsen, eeuwigdurende futures op reële activa en voorspellingsmarkten.

Uitbreiding naar de VS maakt de weg vrij voor een offensief op Wall Street

Het bedrijf bouwt ook aan de regelgevings- en personeelsbasis die nodig is voor een grotere Amerikaanse operatie.

De Amerikaanse dochteronderneming van Wintermute heeft zich onlangs geregistreerd als broker-dealer, waardoor het voor eigen rekening in aandelen en aandelenopties kan handelen. Het kan ook optreden als geautoriseerde deelnemer voor op de beurs verhandelde producten.

De registratie biedt Wintermute een duidelijkere toegang tot gereguleerde effectenmarkten, nu cryptobedrijven en de traditionele financiële sector steeds meer met elkaar concurreren op het gebied van dezelfde producten.

Voor Wintermute gaat de strategie niet zozeer over het afstappen van crypto, maar over het verminderen van de afhankelijkheid ervan. Het bedrijf heeft zijn activiteiten opgebouwd rond de liquiditeit van digitale activa, maar de volgende fase is erop gericht om dezelfde handelstechnologie toe te passen op een veel grotere reeks markten.

Als de omzetdoelstelling wordt gehaald, zou Wintermute er in 2027 minder uitzien als een crypto-native marktmaker en meer als een wereldwijde handelsonderneming met crypto als één van de vele bedrijfsonderdelen.