La gamme de contrats à terme sur le XRP proposée par CME s'est développée sur le marché réglementé des dérivés cryptographiques, atteignant un volume notionnel de 62,87 milliards de dollars. Les chiffres de la première année témoignent d'une utilisation institutionnelle plus large des contrats à terme, des options et des contrats à terme sur le XRP cotés au comptant.
Les contrats à terme sur le XRP atteignent 62,87 milliards de dollars à la CME alors que les investisseurs institutionnels renforcent leur exposition
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Points clés
- La gamme de contrats à terme XRP de CME a atteint un volume notionnel de 62,87 milliards de dollars au cours de sa première année.
- Les traders professionnels disposent désormais de plus d'outils pour s'exposer au XRP sans avoir à détenir directement les tokens.
- Les contrats à terme sur indices prévus pourraient élargir le rôle du XRP dans l'accès des institutions au marché des cryptomonnaies.
Les contrats à terme sur XRP gagnent en profondeur au sein du marché des cryptomonnaies du CME
Le XRP occupe désormais une place plus importante dans l'activité de dérivés cryptos réglementée du CME Group, alors que la demande institutionnelle pour les produits d'actifs numériques cotés en bourse continue de s'étendre. Le bilan de la première année de la gamme de contrats à terme XRP du CME montre comment cet actif renforce sa structure de marché grâce à des contrats à terme, des options et des contrats à terme XRP cotés au comptant, conçus pour les traders professionnels cherchant une exposition sans conservation directe des tokens.
Le CME Group a célébré cette étape le 20 mai en publiant les chiffres de négociation de la première année, arrêtés au 15 mai. La gamme de contrats à terme sur XRP a atteint 1,32 million de contrats négociés, 62,87 milliards de dollars de volume notionnel, 28,6 milliards d’équivalent XRP et 238 millions de dollars de volume quotidien moyen. Le CME a également souligné sa position de leader en matière d’intérêts ouverts et mis en avant l’élargissement de la gamme au-delà des contrats à terme standard. Le CME Group a écrit :
« Un an de contrats à terme sur XRP ! De notre accession au rang de leader du secteur en termes d'intérêts ouverts au lancement d'options sur XRP et de contrats à terme sur XRP cotés au comptant, notre élan est indéniable. »
L'intérêt ouvert est resté au centre de cette mise à jour, permettant de suivre les contrats restés actifs sur le marché et offrant aux institutions une autre mesure de la liquidité et du positionnement sur les dérivés liés au XRP.
CME étend son exposition au XRP à travers plusieurs produits
Au-delà des contrats à terme XRP standard, la gamme de dérivés cryptos de CME couvre également les options XRP et les contrats à terme XRP cotés au comptant. Ces produits élargissent la manière dont les traders institutionnels gèrent leur exposition au XRP sur les marchés réglementés grâce à la couverture, au positionnement sur la volatilité et à différentes structures de tarification. Les contrats à terme peuvent soutenir une exposition directionnelle, tandis que les options offrent plus de flexibilité en matière de volatilité, de timing et de gestion des risques dans des conditions de marché changeantes.
Le XRP fait également partie des contrats à terme sur l'indice Nasdaq CME Crypto prévu par le CME Group, dont le lancement est prévu le 8 juin sous réserve d'un examen réglementaire. Cet indice pondéré en fonction de la capitalisation boursière inclut le bitcoin (BTC), l'ether (ETH), le solana (SOL), le cardano (ADA), le chainlink (LINK) et le stellar (XLM) aux côtés du XRP. Au 31 mars, le XRP représentait 5,80 % de la pondération de l’indice. La gamme de produits cryptos élargie de CME place désormais le XRP à la fois dans les produits dérivés sur un seul actif et dans une exposition cryptos plus large basée sur des indices, destinée aux marchés institutionnels.
