Aave DAO-l seisab ees hääletus oma BTC-tagatise üle, kuna Babylon Labs esitas ajutise kontrolli taotluse

Kui Babylon Labsi hääletus läbib, saavad BTC-omanikud laenata Aave V4-s ilma silladeta

Ettepanekus kutsutakse üles kasutusele võtma kaks uut Aave V4 Spoke'i Ethereumi põhivõrgus. Esimene, Babylon Core Lending Spoke, võimaldab BTC-omanikel laenata toetatud varasid, nagu stabiilseid müntide ja mähitud BTC-d, oma natiivse bitcoini tagatise vastu. Teine, BTC Vault Swap Spoke, tegeleb likvideerimisjärgse arveldamisega, muutes arestitud BTC-tagatise WBTC-ks loata likvideerijate jaoks.

Mehhanism toimib Bitcoini Taproot-skriptide kaudu. Hoiustaja lukustab BTC-d ahelas Taproot'i kulutamata tehingu väljundi (UTXO) sisse. See lukk loob vastava hoiukambri kirje Ethereumis.

Kuna Aave V4 aktsepteerib tagatisena ainult ERC-20 tokeneid, esindavad adapterlepingud iga hoiukontot üks-ühele ülekandepiiranguga tokenina nimega vaultBTC. Tokenit saab liigutada ainult Aave V4 Hubi, Babylon Core Spoke'i ja integratsiooni adapterlepingu vahel. Muud ülekanded ei ole lubatud.

Babylon Labs asutas projekti 2022. aastal koos Stanfordi ülikooli professor David Tse ja dr Fisher Yu'ga. Alates oma bitcoini (BTC) staking-protokolli käivitamisest 2024. aasta augustis on see aktiveerinud kokku üle 100 000 BTC ja hoiab praegu aktiivsete staking-positsioonidena ligikaudu 51 000 BTC, mille väärtus on ligi 4 miljardit dollarit.

Projekti toetavad investorid on A16z, Paradigm ja Polychain, kelle kogurahastus ületab 100 miljonit dollarit. Trustless Bitcoin Vaultsi aluseks olev krüptograafia pärineb BaBe-st, mis on Babylon Labsi ja UC Berkeley ühiselt välja töötatud eelretsenseeritud artikkel, mis ilmub Temp Checki andmetel CCS 2026 konverentsil.

Uuring vähendab SNARK-tõendite kontrollimise kulusid Bitcoinis ligikaudu 1000 korda võrreldes varasemate lähenemisviisidega, muutes pettusekindla väljakutseakna majanduslikult elujõuliseks suuremas mastaabis. Kui kasutaja BTC-positsioon likvideeritakse, vahetab loata likvideerija arestitud hoiukasti WBTC vastu väikese lisatasu eest. Seejärel ostab eraldi lubatud arbitraažurite rühm need hoiule antud hoiukambrid, tasub WBTC-võla ja lunastab aluseks oleva BTC-i otse Bitcoinis.

See struktuur lahutab likvideerimise ajastuse BTC-i lunastamisest, võimaldades likvideerijatel arveldada kohe, samal ajal kui BTC-poolne protsess kulgeb oma ajakava järgi. Ettepanek on suunatud ka WBTC kasutamisele Aave'is. Platvormil on praegu ligikaudu 5 miljardi dollari väärtuses WBTC varusid, mida Babylon Labs kirjeldas laenupoolel alakasutatuna.
Likvideerimise arvelduste suunamine WBTC kaudu on mõeldud selleks, et tekitada uut laenunõudlust selle vara järele. Aave DAO säilitab täieliku kontrolli kõigi riskiparameetrite, pakkumise piirmäärade, laenupiirmäärade ja juhtimise järelevalve üle mõlemas Spokes'is. Temperature Check keskendub integratsiooni arhitektuurile. Riskiparameetrid, orakli konfiguratsioon ja täieliku usalduse eelduse üksikasjad avaldatakse eeldatavasti järgnevas Aave kommentaaride taotluses.

Babylon Labsi andmetel on käimas turvalisuse ülevaatused Coinspecti, Sherlocki, Zellici, ABDK ja ZK Security poolt kogu protokollistiku ulatuses. Ametlikku kontrolli teostab Runtime Verification.

Kui Temperature Checki hetkeolukorra ülevaade näitab kogukonna positiivset suhtumist, liigub ettepanek edasi ARFC-etappi edasiseks riskide hindamiseks ja auditi läbivaatamiseks. Edukas ARFC-hetkeolukorra ülevaade viib selle edasi onchain AIP-hääletusele lõplikuks haldusheakskiiduks.
Babylon Labs teatas, et ei saanud ettepaneku avaldamise eest tasu üheltki kolmandalt osapoolelt.

Kogukonna reaktsioon on positiivne

Kui integratsioon heaks kiidetakse, annaks see BTC-omanikele otsese tee detsentraliseeritud rahanduse (DeFi) laenudele, ilma et hoiustamist tuleks üle anda sillale, allkirjastajate konsortsiumile või lävendi allkirjastamise rühmale. Teised projektid, mis loovad BTC-tagatisega tooteid, võiksid samuti sellele primitiivile lisanduda, laiendades natiivse BTC ulatust laiemasse DeFi-tegevusse.

Ühenduse esialgne reaktsioon juhtimisteemalisele arutelule on olnud üldiselt toetav. Aave Labsi tehnilise teenuse pakkuja Simo märkis, et integratsioon on kooskõlas Aave V4 Hub-and-Spoke disainiga ning et likvideerimisjärgsete arvelduste suunamine WBTC kaudu tekitaks märkimisväärset laenunõudlust varale, mida platvormil on juba niigi rohkesti pakkumisel.

Aave asutaja Stani Kulechov toetas Temperature Checki otseselt, viidates entusiasmile seoses V4 Spoke ökosüsteemi reaalse bitcoini tagatise saamisega. Kaasautor Nicopei lisas institutsionaalse vaatenurga, märkides, et BTC-i natiivseks hoidmine ja samal ajal ennustatavate laenukulude pakkumine vastab kahele nõudmisele, mida kõige sagedamini mainivad institutsionaalsed laenajad, kes praegu tuginevad off-chain-lahendustele.