报道：随着地理封锁漏洞引发全球关注，Polymarket 要求加密货币交易者进行 KYC 认证

Polymarket 严打未完成 KYC 认证的用户

《The Information》记者迈克尔·罗丹报道称，该平台正在封禁可疑账户并严厉打击VPN使用行为——受限司法管辖区的交易者长期以来一直利用VPN绕过地理封锁。完成“了解你的客户”（KYC）表单的用户可享受诸如直接机房托管等特权，从而降低交易延迟。 Polymarket采用双重运营架构。 其离岸国际平台历来提供基于钱包的访问服务，这种模式在2024年美国大选期间推动了数十亿美元的交易量。其国内分支Polymarket US由QCX LLC运营，作为受CFTC监管的指定合约市场，已要求美国用户进行全面身份验证。 这两层架构之间的差距正是监管机构和立法者目前关注的焦点。

该平台目前屏蔽了来自约33至35个司法管辖区的用户，包括美国、俄罗斯、法国、英国、德国、伊朗和荷兰。其服务条款明确禁止使用VPN或其他工具绕过这些限制。尽管如此，人们认为廉价的VPN服务使得地理限制形同虚设，使Polymarket面临潜在的违反美国财政部外国资产控制办公室（OFAC）制裁规定及反洗钱措施的风险。

本月，西班牙因担忧无牌照赌博问题，下令互联网服务提供商屏蔽Polymarket的访问。印度尼西亚和印度也采取了类似行动。美国众议院监督委员会本月也发出一封信函，要求Polymarket详细说明其KYC（了解你的客户）执行情况、地理封锁控制措施以及检测可疑交易活动的系统。

几起备受瞩目的案件进一步加剧了压力。美国陆军士兵加农·肯·范·戴克（Gannon Ken Van Dyke）被指控利用机密信息在Polymarket进行交易，此案凸显了匿名访问带来的法律风险。针对军事和地缘政治事件的疑似协同交易行为，也引起了研究人员和监管机构的额外关注。

Polymarket于2026年3月发布了涵盖两个平台的强化市场诚信规则。这些规则包括监控合作、异常检测系统，以及通过Chainalysis进行的区块链取证分析。违规行为可能导致账户暂停、永久封禁、经济处罚或移交执法部门处理。

对于偏好使用化名登录的交易者而言，这一转变增加了操作难度。对Polymarket而言，这是经过深思熟虑的举措，旨在降低监管风险，同时保持平台的运营能力、吸引机构合作伙伴，并维持与投资者的关系，其中包括纽约证券交易所（NYSE）的母公司。

包括Kalshi在内的更广泛的预测市场领域都在密切关注。对于希望在受监管市场长期运营的平台而言，KYC要求和实时监控正日益成为最低标准。

Polymarket已在特定案例中配合监管机构，并公开强调了其监控能力。该平台尚未明确规定何时将对全球用户实施强制身份验证。这一答案可能由监管机构率先给出，而非Polymarket。

但真正的问题在于，究竟是哪一方监管机构真正掌握主导权。今年以来，美国各州监管机构与联邦当局（尤其是CFTC）之间冲突不断。就在昨天，唐纳德·特朗普总统还在Truth Social上发文，主张预测市场应归CFTC管辖，尽管各州监管机构仍在继续对预测市场平台提起诉讼并发布停止令。