Bitwise har lanserat ”Automated Token Portfolios”, en ny produkt som gör det möjligt för behöriga investerare utanför USA att inneha och automatiskt förvalta korgar med tokeniserade aktier direkt i sina egna plånböcker. Erbjudandet kombinerar Bitwises portföljdesign, Coinbase Tokenized Stocks och Gliders automatisering.
Bitwise skapar tre tokeniserade aktieportföljer tillsammans med Coinbase och Glider
SKRIVEN AV
DELA
Viktiga punkter
- Bitwise har lanserat tre ATP:er för icke-amerikanska investerare med hjälp av Coinbases tokeniserade aktier och Gliders automatisering.
- Bitwises ATP:er kan sätta press på ETF:er genom att möjliggöra aktieportföljer med egen förvaring dygnet runt.
- Bitwise tre ATP:er testar nu om tokeniserade aktier kan skalas upp till automatiserade plånböcker.
Bitwise inför automatiserade aktieportföljer i kryptoplånböcker
Bitwise väljer en annan väg in på marknaden för tokeniserade aktier genom att lansera modellportföljer som finns direkt i investerarnas kryptoplånböcker istället för i en traditionell fond.
De nya automatiserade tokenportföljerna (ATP:er) är utformade av Bitwise, där Coinbase tillhandahåller de underliggande tokeniserade aktierna och de exekveras via Glider. Investerarna behåller förvaringsrätten över tillgångarna under hela processen.
”När en investerare registrerar sig kommer de att replikera en strategi som utformats av ett institutionellt investeringsföretag som Bitwise”, sa investeringschefen Matt Hougan i en video där produkten presenterades. ”De förvarar tokeniserade aktier i sin egen personliga plånbok, och sedan följer den automatiskt den strategi som de har valt.”
Produkterna är endast tillgängliga för personer utanför USA i berättigade jurisdiktioner utanför USA.
Bitwise inleder med teman inom AI, robotik och megakapitaliserade bolag
Bitwise uppger att man lanserar tre initiala portföljer. Mag7X ATP erbjuder jämnt viktad exponering mot Apple, Microsoft, Nvidia, Alphabet, Amazon, Meta och Tesla, samt SpaceX.
Robotics ATP fokuserar på företag som utvecklar humanoida robotar, autonoma fordon och lagerautomatisering, däribland Tesla, Nvidia och Amazon.
AI Leaders ATP omfattar Nvidia, Microsoft, Alphabet, Meta, Amazon, SpaceX, Tesla och Sandisk.
Strukturen ger Bitwise större flexibilitet än en konventionell ETF, som kan ta månader att lansera och kan begränsas av krav på diversifiering eller fondutformning.
”För det första kan man vara mer precis. Traditionella fonder och ETF:er har ofta krav på att inneha 10, 20, 30 eller 40 aktier. Vad händer om man vill utforma en strategi som bara innehåller tre eller fyra namn?”, sa Hougan och tillade att det tokeniserade formatet kan vara snabbare och mer lyhört för förändringar på marknaden.
Tokeniserade aktier suddar ut gränsen mellan fonder och plånböcker
Den största skillnaden gäller förvaringen.
Till skillnad från en ETF, där investerare äger andelar i ett gemensamt investeringsinstrument, innehar ATP-användare de enskilda tokeniserade aktierna direkt. Glider justerar portföljen utan att ta kontroll över tillgångarna.
Hougan sa att detta skapar ytterligare möjligheter eftersom värdepapperen är utformade för att handlas dygnet runt, med potential för utlåning och marginalanvändning där så är möjligt.
Bitwise beskrev lanseringen som en omsvängning jämfört med sin tidigare strategi. Företagets ETF:er bidrog till att föra in kryptotillgångar i den traditionella finansvärlden. ATP:er för istället in institutionell portföljkonstruktion i kryptospecifika plånböcker.
Om modellen vinner mark kan tokeniseringen börja förändra inte bara hur värdepapper handlas, utan även hur själva investeringsprodukterna sätts samman och distribueras.
Den här artikeln har översatts från engelska med hjälp av AI. Den engelska originalversionen är den auktoritativa källan; automatiska översättningar kan innehålla felaktigheter, särskilt i juridisk och regulatorisk terminologi.
