O Tesouro dos EUA decide descartar as regras propostas para a vigilância de carteiras e mixers de criptomoedas

Por quase seis anos, uma proposta de regulamentação dos EUA que ameaçava impor fiscalização extra sempre que criptomoedas fossem transferidas entre empresas regulamentadas e carteiras de autocustódia permaneceu pendente em Washington. Agora, ela está prestes a ser descartada.

A Rede de Combate a Crimes Financeiros (FinCEN) está retirando formalmente essa proposta de 2020, juntamente com um plano abrangente de 2023 voltado para a mistura de criptomoedas, encerrando dois processos regulatórios contra os quais defensores da privacidade vinham lutando há anos. As retiradas foram apresentadas para consulta pública em 5 de outubro e estavam programadas para publicação no Federal Register em 6 de outubro.

FinCEN encerra propostas relacionadas a criptomoedas

A primeira retirada anula a proposta da FinCEN de 23 de dezembro de 2020, que abrangia certas transações envolvendo moedas virtuais conversíveis ou ativos digitais. O plano teria imposto novas obrigações de manutenção de registros e prestação de contas a bancos e empresas de serviços financeiros que lidam com o que a agência chamava de carteiras “não hospedadas”.

Essencialmente, trata-se de carteiras nas quais os usuários controlam suas próprias chaves, em vez de depender de uma instituição financeira regulamentada. Transações superiores a US$ 3.000 envolvendo carteiras não hospedadas ou determinadas carteiras hospedadas no exterior exigiriam a manutenção de registros e a verificação da identidade do cliente pela instituição regulamentada. Transações acima de US$ 10.000 teriam acionado a obrigação de comunicação ao FinCEN, incluindo informações sobre as contrapartes.

A regra foi alvo de críticas quase imediatamente. Os críticos argumentaram que empresas regulamentadas poderiam ser forçadas a identificar pessoas com as quais não tinham relação direta, o que poderia transformar um endereço comum de blockchain no início de uma investigação de conformidade. Em seguida, a proposta simplesmente ficou parada.

Regra abrangente sobre mixers também é retirada

O FinCEN está retirando, separadamente, sua conclusão de outubro de 2023 e a medida especial proposta voltada para a mistura de moedas virtuais conversíveis. Essa proposta declarava a mistura internacional de criptomoedas como uma classe de transações de preocupação primária em relação à lavagem de dinheiro, nos termos da seção 311 da Lei Patriota dos EUA.

Sua definição abrangia um leque extraordinariamente amplo. A “mistura de CVC” poderia incluir o agrupamento de fundos, a divisão de transações, o uso de carteiras descartáveis, a troca de uma criptomoeda por outra e a introdução de atrasos nas transações. Um “mixer” poderia ser uma pessoa, um grupo, um serviço, um programa, um código, uma ferramenta ou uma função.

As instituições financeiras abrangidas teriam enfrentado obrigações reforçadas de manutenção de registros e prestação de informações envolvendo nomes de clientes, datas de nascimento, endereços, e-mails e outras informações de identificação.

Críticos alertaram que a definição corria o risco de incluir técnicas comuns de privacidade em uma rede regulatória abrangente. A retirada da proposta pela FinCEN reconhece as preocupações de que ela pudesse inibir atividades legítimas e criar encargos substanciais de conformidade, mesmo que a agência afirme que criminosos utilizam técnicas de mistura para frustrar investigações.

A visão de Washington sobre a privacidade das criptomoedas mudou

A reversão segue uma mudança mais ampla na abordagem de Washington em relação à privacidade de ativos digitais. O relatório de julho de 2025 do Grupo de Trabalho Presidencial sobre Mercados de Ativos Digitais apoiou a capacidade dos usuários legítimos de realizar transações de forma privada em blockchains públicas e reconheceu que os mixers podem servir a fins legítimos de privacidade.

Essa é uma grande reviravolta em relação ao clima político em torno das propostas originais. O FinCEN afirma que continuará monitorando as atividades de mistura em busca de lavagem de dinheiro, financiamento do terrorismo e outros riscos financeiros ilícitos. Em outras palavras, a pressão ainda não acabou completamente. A agência pode voltar com outra proposta, mas a retirada desses procedimentos significa que ela teria que iniciar um novo processo de regulamentação, em vez de simplesmente retomar a documentação antiga.

A autocustódia nunca foi proibida

Há uma distinção importante. O FinCEN não está revogando uma proibição existente de autocustódia porque tal proibição nunca existiu. Essas propostas nunca se tornaram regras definitivas. “Essas regras nunca se tornaram definitivas”, explicou uma conta do X na segunda-feira. “Retirá-las elimina uma ameaça de conformidade para a autocustódia e as ferramentas de privacidade”, acrescentou a conta.

“A regra da ‘carteira não hospedada’ está morta”, escreveu Neeraj K. Agrawal, chefe de comunicações do Coin Center, no X. “As duas regras retiradas: ‘Carteira não hospedada’ — ampliava a vigilância semelhante à bancária para transações envolvendo carteiras pessoais. Misturador de criptomoedas — exigia a comunicação de uma enorme gama de transações envolvendo ferramentas de privacidade em criptomoedas, tratando a boa higiene de dados como suspeita”, continuou o executivo do Coin Center.

As obrigações existentes da Lei de Sigilo Bancário permanecem. Paralelamente, bancos e empresas de transferência de valores ainda operam sob requisitos de combate à lavagem de dinheiro (AML), regras de notificação de atividades suspeitas e requisitos aplicáveis de identificação de clientes. As sanções aplicadas pelo Escritório de Controle de Ativos Estrangeiros (OFAC) constituem um regime jurídico separado.

A mudança prática é mais simples. Duas camadas propostas de relatórios sobre criptomoedas — uma datada de 2020 e outra de 2023 — estão sendo formalmente descartadas em 2026. Para os defensores da autocustódia, esse detalhe processual é o que realmente importa. Uma proposta que fica pendente em Washington sempre pode voltar com força total. Uma vez retirada, a FinCEN teria que elaborar outra.