Brevan Howard Senilai $35 Miliar Memilih Ripple Prime untuk Layanan Pialang Multi-Aset

Brevan Howard Menambah Dukungan Lintas Aset Melalui Ripple Prime

Dana Brevan Howard akan memperoleh layanan prime brokerage, kliring, dan pembiayaan multi-aset melalui perjanjian yang diperluas yang diumumkan bersama Ripple pada 6 Oktober. Manajer investasi alternatif mengawasi dana yang menggunakan strategi khusus atau berinvestasi di luar portofolio saham dan obligasi tradisional. Pendekatan ini dapat mencakup perdagangan berdasarkan tren ekonomi dan investasi dalam aset digital.

Layanan pialang utama (prime brokerage) menggabungkan layanan yang membantu dana investasi mengelola hubungan perdagangan, pembiayaan, dan posisi di berbagai pasar keuangan. Kliring menangani kewajiban yang timbul dari transaksi, sementara pembiayaan menyediakan dana untuk mendukung aktivitas investasi.

Ripple menguraikan hubungan yang lebih luas dengan Brevan Howard dan mengaitkan perluasan ini dengan meningkatnya permintaan dari manajer investasi akan solusi pialang utama di seluruh pasar tradisional dan digital dalam kerangka kerja yang diatur. Perusahaan tersebut menekankan bahwa Brevan Howard akan mendapatkan akses ke layanan yang mencakup berbagai kelas aset dan produk melalui platform terpadu Ripple Prime, yang dirancang untuk meningkatkan efisiensi modal dan menyederhanakan operasi.

Noel Kimmel, presiden Ripple Prime, menggambarkan perluasan hubungan ini sebagai komitmen jangka panjang untuk kesuksesan bersama, dengan menyatakan:

"Hanya ada sedikit perusahaan yang mampu menyediakan layanan prime generasi berikutnya yang diharapkan oleh investor berpengalaman, dan kepercayaan Brevan Howard terhadap Ripple Prime merupakan pengakuan atas posisi kompetitif kami yang kuat serta kemampuan lintas aset."

Derivatif Ekuitas Bergabung dengan Penawaran Ripple Prime yang Lebih Luas

Perluasan perjanjian ini mengikuti peluncuran kemampuan yang lebih luas yang menempatkan ekuitas berdampingan dengan produk keuangan Ripple Prime yang sudah ada. Pada 27 Agustus, Ripple memperkenalkan derivatif ekuitas melalui bisnis Delta One-nya. Derivatif adalah kontrak yang terkait dengan aset dasar. Penawaran aktif Ripple Prime mencakup total return swaps, yang memberikan eksposur terhadap kinerja saham, indeks, atau aset digital tanpa kepemilikan langsung.

Kemampuan tersebut memperluas bisnis yang mencakup perdagangan mata uang dan pendapatan tetap, seperti obligasi, yang dibentuk melalui akuisisi Hidden Road. Transaksi tersebut ditutup pada Oktober 2025, ketika Hidden Road menjadi Ripple Prime. Pada saat itu, Ripple mengungkapkan bahwa Ripple USD (RLUSD), stablecoin yang terikat dengan dolar AS, telah berfungsi sebagai jaminan, yaitu aset yang dijaminkan untuk menjamin kewajiban keuangan.

Penggunaan jaminan yang sudah ada tersebut menempatkan RLUSD dalam infrastruktur operasional yang mendukung perdagangan profesional, bersama dengan instrumen keuangan yang lebih konvensional. Stablecoin yang dirancang untuk mengikuti nilai aset eksternal biasanya menargetkan mata uang nasional.

Putaran Pendanaan Senilai $500 Juta Mendahului Perluasan Perjanjian

Brevan Howard mengelola sekitar $35 miliar melalui strategi yang mencakup makro global dan aset digital. Didirikan pada tahun 2002, Brevan Howard menggabungkan riset mengenai tren ekonomi secara luas dengan penyusunan struktur perdagangan dan manajemen risiko. Basis investor institusionalnya mencakup dana kekayaan negara, program pensiun korporasi dan publik, yayasan, serta dana abadi.

Hubungan ini juga mencakup investasi ekuitas yang dilakukan sebelum perjanjian baru tersebut. Dana yang dikelola oleh afiliasi Brevan Howard turut berpartisipasi dalam putaran investasi strategis senilai $500 juta yang diumumkan Ripple pada 5 November 2025. Transaksi tersebut menilai Ripple sebesar $40 miliar.

Peserta lain dalam putaran pendanaan tersebut termasuk dana yang terkait dengan Fortress Investment Group, Citadel Securities, Pantera Capital, Galaxy Digital, dan Marshall Wace. Alan McGroarty, kepala operasi grup Brevan Howard, mengaitkan ekspansi terbaru ini dengan meningkatnya permintaan akan infrastruktur aset digital institusional seiring dengan pasar yang semakin terhubung.

McGroarty menjelaskan manfaat yang diharapkan bagi timnya:

"Ripple telah membangun platform yang unik yang kami harapkan akan memberikan kemudahan operasional dan efisiensi modal yang lebih baik bagi tim investasi kami."