סולמט אינפרסטרקצ’ר (נאסד״ק: SLMT) הודיעה ביום חמישי כי המנכ״ל שלה וחבר דירקטוריון הסכימו לרכוש 2,298,000 מניות רגילות מסוג Class B במחיר של 4.97 דולר למניה בהנפקה ישירה רשומה, שתומחרה מעל מחיר השוק הנוכחי.
סולמייט אינפרסטרקצ'ר מגייסת 11.4 מיליון דולר מהמנכ"ל והדירקטוריון בהנפקה ישירה במחיר הגבוה ממחיר השוק
נכתב ע"י
שתף
נקודות מפתח
- מנכ״ל סולמט אינפרסטרקצ’ר (SLMT) רון שדה וחברת הדירקטוריון קרן מימון משקיעים 11.4 מיליון דולר במחיר פרמיה של 4.97 דולר למניה.
- הסגירה ב-27 במאי 2026 מוסיפה הון לאוצר הסולנה של סולמט, שהחזיק בכ-1.235 מיליון SOL נכון לתחילת 2026.
- השתתפות של insiders בפרמיה מגיעה לאחר גיוס PIPE של 300 מיליון דולר של סולמט בספטמבר 2025, בתמיכת ARK Invest ו-Solana Foundation.
מנכ״ל סולמט רון שדה מוביל גיוס פנים-חברתי של 11.4 מיליון דולר בפרמיה, בעוד SLMT מכוונת להתרחבות באבו דאבי
רון שדה, מנכ״ל החברה, וקרן מימון, חברת דירקטוריון, הם הרוכשים. העסקה צפויה להניב לחברה כ-11.4 מיליון דולר בהכנסות ברוטו ולהיסגר סביב 27 במאי 2026, בכפוף לתנאים מקובלים.
מחיר ההנפקה של 4.97 דולר למניה מהווה פרמיה ביחס למחיר המסחר האחרון של המניה, שהיה בטווח של 4.67 דולר או פחות. המניות נמכרות במסגרת תשקיף מדף בטופס F-3 שהוגש לרשות ניירות ערך של ארה״ב (SEC) בפברואר 2024.
סולמט אינפרסטרקצ’ר, שבעבר נקראה Brera Holdings PLC, מיתגה את עצמה מחדש לאחר שהתרחקה מבעלות על מועדוני ספורט והפכה לחברת אוצר נכסים דיגיטליים ותשתיות קריפטו המתמקדת בסולנה (SOL). הסימול השתנה מ-BREA ל-SLMT בעקבות המיתוג מחדש.
המודל האסטרטגי של החברה מתמקד בצבירה והימור (staking) של SOL, הפעלת ואלידטורים bare-metal באבו דאבי, ובניית שירותי RPC וקולוקציה המיועדים ללקוחות מוסדיים. ההנהלה תיארה את הגישה כ״גלגל תנופה״ של אוצר ותשתיות, שבו תשואת ה-staking ודמי התשתית תומכים בגיוסי הון נוספים ובצמיחת נכסים.
נכון לתחילת 2026, אוצר החברה החזיק בכ-1.235 מיליון SOL, כאשר סך נכסי האוצר, כולל מזומן וניירות ערך, דווחו בכ-129 מיליון דולר.
הגיוס האחרון מגיע לאחר אירוע הון גדול יותר בספטמבר 2025, כאשר סולמט השלימה PIPE של 300 מיליון דולר שהיה בביקוש יתר. בין התומכים בסבב ההוא נמנו Pulsar Group שבסיסה באיחוד האמירויות, Ark Invest בהובלת קתי ווד, RockawayX ו-Solana Foundation. ההודעה ההיא הובילה לעליות חדות במניה לפני תקופה של תנודתיות ממושכת.
סולמט רכשה, לפי הדיווחים, מנת SOL בהיקף 50 מיליון דולר מ-Solana Foundation בהנחה כחלק מאסטרטגיית הצבירה שלה. החברה גם דנה באפשרות לרישום כפול בנאסד״ק ובבורסת אבו דאבי כחלק מתוכניות ההתרחבות האזוריות שלה.
הגיוס ביום חמישי, בהובלת insiders ובמחיר פרמיה, נושא איתו איתות ספציפי. כאשר מנהלים משלמים מעל מחיר השוק כדי לקנות מניות ישירות, הדבר משקף בדרך כלל תפיסה שמחיר המניה הנוכחי אינו משקף את הערך הבסיסי או את מסלול ההתפתחות של החברה.
ההכנסות צפויות לתמוך בפעילות אוצר הסולנה, בפיתוח תשתיות ואלידטורים ובצרכים תאגידיים כלליים. החברה לא פרסמה חלוקה מפורטת של הייעוד.
סולמט ניצבת בפני סיכונים ממשיים. המניה נעה בחדות סביב הודעות, ומספר חברות כבר צוברות SOL במאזנים התאגידיים שלהן, מה שמגביר את התחרות על אותו נרטיב מוסדי. ביצוע בפרויקטי תשתית, חשיפה רגולטורית לשוקי קריפטו ודילול מתמשך כתוצאה מגיוסי הון במניות נשארים חששות פעילים.
השוואות למודל אוצר הביטקוין של Strategy הופיעו בחלק מהפרשנויות סביב סולמט, אף שמרכיב ההכנסות מתשתיות מבדיל בין שתי הגישות. לאחר ההודעה, SLMT עלתה בכמעט 20% באותו יום, אך המניות ירדו ב-69% מתחילת השנה.
