Kryptoinvestorer risikerer at miste en vigtig skattefordel i henhold til et nyt forslag fra Repræsentanternes Hus

Forslag i Repræsentanternes Hus vil underlægge kryptotransaktioner restriktioner vedrørende wash sale

Formanden for Repræsentanternes Hus' budgetudvalg, Jodey Arrington (R-TX), udsendte den 17. juni en pressemeddelelse, der fremhævede H.R. 9172, loven om "Anvendelse af eksisterende regler mod skattemæssigt misbrug på digitale aktiver". Lovforslaget blev fremsat i Repræsentanternes Hus den 8. juni og henvist til House Ways and Means Committee, der fører tilsyn med den føderale skattepolitik og indtægtsforanstaltninger. Lovgivningen vil anvende reglerne om wash sale og konstruktiv salg på digitale aktiver.

Kryptoinvestorer risikerer at miste en skattefordel knyttet til »loss harvesting« – en skatteplanlægningsstrategi, hvor investorer sælger aktiver med tab for at udligne skattepligtige gevinster og reducere deres skattebyrde. IRS behandler digitale aktiver som ejendom i forbindelse med føderal indkomstskat, hvilket betyder, at mange kryptohandler falder uden for de regler om »wash sale«, der er udformet for aktier og værdipapirer. De nuværende regler tillader generelt investorer at fradrage visse tab, selvom de hurtigt indtager en lignende position igen.

»USA bør være verdensførende inden for innovation af digitale aktiver, men denne innovation bør ikke være forbundet med en fortrinsbehandling i skattelovgivningen. I dag er digitale aktiver undtaget fra reglerne mod misbrug, der gælder for andre investeringsaktiver, hvilket skaber smuthuller, der undergraver ligestilling og ligebehandling i henhold til loven,« sagde Arrington og tilføjede:

»Mit lovforslag om anvendelse af eksisterende skatteregler mod misbrug på digitale aktiver lukker disse smuthuller ved at anvende de samme fornuftige sikkerhedsforanstaltninger, der allerede gælder for lignende traditionelle finansielle aktiver, hvilket giver større sikkerhed for skatteyderne og understøtter den fortsatte vækst i Amerikas økonomi baseret på digitale aktiver.«

Lovforslaget vil medføre flere ændringer af de eksisterende skatteregler. En af de mest betydningsfulde bestemmelser findes i afsnit 2, som vil ændre lovbestemmelsen om »wash sale« ved at erstatte »aktier eller værdipapirer« med »specificerede aktiver«. Denne nye kategori vil omfatte aktier, værdipapirer og digitale aktiver, bortset fra kvalificerede stablecoins i amerikanske dollar. Ændringen vil generelt forhindre hurtige genkøb, der bevarer den samme markedsposition efter et salg med skattemæssigt tab.

Investorer vil skulle overholde det samme 30-dages vindue, som anvendes på traditionelle markeder. Et tab kan afvises, når en skatteyder sælger et omfattet aktiv og indtager en i det væsentlige identisk position inden for 30 dage før eller efter transaktionen. Lovforslaget udvider også en lignende behandling til visse short-salg og futureskontrakter.

Stablecoins, staking og mining behandles anderledes

Kvalificerede stablecoins i amerikanske dollar vil falde uden for lovforslagets definition af »wash sale«. Forslaget beskytter også digitale aktiver, der modtages gennem valideringsaktiviteter, herunder staking, mining og lignende arbejde, der anvendes til at understøtte transaktioner med digitale aktiver. Disse undtagelser vil begrænse rækkevidden af udvidelsen af »wash sale«-bestemmelsen.

Tokeniserede og »wrapped« aktiver behandles særskilt i lovforslaget. Et tokeniseret digitalt aktiv eller visse »wrapped« digitale aktiver kan behandles som væsentligt identiske med en økonomisk ækvivalent aktie, værdipapir eller et digitalt aktiv. Denne formulering er rettet mod handler, der genskaber den samme økonomiske eksponering gennem en anden digital form.

Formanden for Repræsentanternes Ways and Means-udvalg, Jason Smith (R-MO), sagde: »Uredelige aktører bør ikke kunne udnytte systemet og omgå de længe eksisterende regler mod misbrug ved at skifte fra traditionelle finansielle aktiver til digitale aktiver.« Han understregede:

»Kongressen indførte regler mod misbrug, såsom bestemmelserne om »wash sale« og »konstruktivt salg«, for at lukke smuthuller og beskytte vores skattesystems integritet. Da disse regler imidlertid blev indført, før digitale aktiver eksisterede, er der opstået et reguleringsmæssigt tomrum, som nogle personer har udnyttet.«

Lovforslaget vil også udvide reglerne om konstruktivt salg til at omfatte digitale aktiver, dog med undtagelse af kvalificerede stablecoins i amerikanske dollar. Reglerne om konstruktivt salg finder generelt anvendelse, når investorer bruger bestemte transaktioner til effektivt at sikre sig investeringsgevinster uden at sælge aktivet og indregne skattepligtig indkomst. H.R. 9172 vil tilføje digitale aktiver til denne ramme og indeholde bestemmelser, der dækker bredt handlede digitale aktiver.

Forslaget definerer et »bredt handlet digitalt aktiv« som et aktiv, der handles aktivt på en børs og opfylder visse krav til størrelse og ejerskab. Generelt skal aktivet have haft en markedsværdi på over 500 millioner dollar i det forudgående år, og skatteyderen og nærtstående parter må ikke eje mere end 10 % af det. Tærsklen på 500 millioner dollar vil blive justeret for inflation efter 2027.

H.R. 9172 indfører ikke en ny kryptoskattesats. Det ændrer derimod, hvordan eksisterende regler mod misbrug skal anvendes på digitale aktiver, med ændringer vedrørende »wash sale«, der dækker afhændelser efter lovforslagets fremsættelse, og ændringer vedrørende konstruktivt salg, der dækker konstruktive salg efter denne dato.