FDIC研究报告指出，数字资产与美国历史上最严重的银行挤兑事件有关

数字资产存款人在银行危机期间转移资金速度更快

美国联邦存款保险公司（FDIC）上周发布了一份报告，详细阐述了硅谷银行（SVB）、Signature银行（SBNY）和第一共和银行（FRB）的存款流动情况。该工作人员研究报告指出，在2023年的银行倒闭事件中，与数字资产行业相关的存款人以及活跃的托管存款人更倾向于进行挤兑。

Signature Bank的活跃托管存款包含为投资相关公司汇集的客户资金，其中包括促进数字资产投资的企业以及“银行即服务”（BaaS）金融科技公司。在挤兑发生前，活跃托管存款占SBNY存款总额的13%至15%。FDIC解释称，活跃托管资金的实际受益人极有可能具备快速转移资金的能力。

FDIC主席特拉维斯·希尔表示：

“这项研究详细记录了美国历史上最迅猛的银行挤兑期间的存款流动情况。”

2023年，硅谷银行（SVB）于3月9日遭遇存款挤兑，并于3月10日倒闭。SBNY于3月10日开始出现挤兑，并于3月12日倒闭。FRB在承受巨大压力下维持运营至5月1日，随后监管机构关闭该行，摩根大通银行（JPMorgan Chase Bank）对其进行了收购。FDIC将这三家银行的倒闭均归因于广泛的存款挤兑。

2023年3月7日至17日期间，SBNY的活跃托管存款骤降88%。该类存款在两个工作日内下跌83%，是SBNY主要存款类型中跌幅最大的。FRB也持有与投资相关公司挂钩的活跃托管存款，包括扫款账户和现金管理账户。同期，这些余额下降了52%。

活跃托管存款余额存在无保险风险

研究人员估计，SBNY和FRB的几乎所有活跃托管存款均未受保险保障。SBNY超过99.5%的活跃托管存款未受保险保障。在FRB，未受保险保障的比例为99%。这种风险敞口使得与数字资产及金融科技相关的存款余额，被纳入了破产银行中未受保险保障存款大规模外流的整体趋势之中。

2023年3月7日至17日期間，SBNY的无保险存款下降了68%，SVB下降了62%，FRB下降了47%。 若排除3月16日FRB收到的300亿美元银团存款，该行无保险存款降幅达71%。FDIC公告称，在银行倒闭前，享有全额保险的零售存款人通常并未出现挤兑。这种差异表明保险状态如何影响存款人的行为。FDIC写道：

“与数字资产行业相关的存款人以及持有活跃托管存款的存款人，也更容易出现挤兑行为。”

在挤兑期间，电汇承担了大部分净流出。2023年3月10日，SBNY的存款人提交了233亿美元的出境电汇请求，其中22亿美元当天未完成。 3月13日，Signature Bridge Bank的电汇系统接收并完成了190亿美元的出账转账请求。报告将这些转账归因于由大额、流动性强的存款余额驱动的更广泛的挤兑模式。