Circle hiện cho phép khách hàng tổ chức vay USDC bằng cách thế chấp Bitcoin của họ

Circle, công ty đứng sau đồng stablecoin USDC, đã ra mắt dịch vụ cho phép khách hàng tổ chức vay các token được neo giá với đồng USD bằng cách sử dụng số Bitcoin họ nắm giữ làm tài sản thế chấp — đây là nỗ lực mới nhất của một công ty tiền điện tử nhằm thu hút các bộ phận tài chính muốn có tính thanh khoản mà không phải từ bỏ tài sản tiền điện tử của mình.

Sản phẩm này, có tên là Digital Asset-Backed Borrowing (DABB), hiện đã có sẵn cho các khách hàng đủ điều kiện của Circle Mint, theo thông báo của công ty. Các khách hàng có trụ sở tại New York cụ thể không đủ điều kiện tham gia, theo thông báo.

Theo chương trình này, khách hàng gửi bitcoin và nhận được bitcoin được Circle bao bọc (cirBTC), một loại token mà Circle cho biết được đảm bảo theo tỷ lệ 1:1 bởi đồng tiền cơ sở. Sau đó, họ cung cấp cirBTC làm tài sản thế chấp trên thị trường cho vay của bên thứ ba, thông qua ví do họ kiểm soát, và vay USDC, số tiền này sẽ được ghi có vào số dư Circle Mint của họ. Việc trả nợ sẽ giải phóng tài sản thế chấp.

Hướng dẫn vay Bitcoin của Circle

Circle cho biết dịch vụ này hợp nhất các bước vốn trước đây rất rườm rà. Bitcoin không tương thích sẵn với các hợp đồng thông minh vận hành hoạt động cho vay trên chuỗi trên Ethereum và các mạng lưới khác, do đó người vay phải chọn phiên bản Bitcoin được bọc (wrapped BTC), chuyển đổi giữa các nền tảng và điều hướng các giao diện giao thức trước khi chuyển tiền trở lại tài khoản tổ chức.

Các khoản vay được thế chấp vượt mức, nghĩa là người vay phải thế chấp giá trị cao hơn số tiền họ vay. Circle cho biết do đó, việc tiếp cận dịch vụ phụ thuộc vào tài sản thế chấp và quy tắc thị trường thay vì quy trình thẩm định tín dụng truyền thống, và khách hàng có thể bổ sung tài sản thế chấp hoặc trả nợ theo lịch trình riêng của mình.

Lãi suất vay, yêu cầu thế chấp, ngưỡng thanh lý và tính sẵn có được thiết lập bởi thị trường cho vay mà khách hàng lựa chọn và có thể thay đổi, công ty cho biết. Các ngưỡng này thường xác định thời điểm một vị thế có thể bị đóng bắt buộc nếu tài sản thế chấp mất giá.

Morpho là giao thức cho vay duy nhất được hỗ trợ tại thời điểm ra mắt, nhưng Circle cho biết họ dự kiến sẽ bổ sung các giao thức khác, bao gồm Aave, theo thời gian. Dịch vụ của Circle được cung cấp thông qua Ethereum và blockchain Arc riêng của công ty, vốn vừa ra mắt mạng chính (mainnet) vào tuần trước.

Circle cũng giới thiệu cirBTC như một tài sản thế chấp cấp tổ chức. Bitcoin cơ sở được nắm giữ bởi Circle National Trust, một ngân hàng tín thác được cấp phép liên bang và là đơn vị lưu ký đủ điều kiện, và dự trữ có thể được xác minh trên chuỗi, công ty cho biết. Vì Circle không vận hành sàn giao dịch hoặc giao thức cho vay cạnh tranh, nên công ty lập luận rằng cirBTC là “trung lập về mặt chiến lược”.