Het Amerikaanse ministerie van Justitie neemt 84 miljoen dollar in beslag van Capstone, een betalingsverwerker die banden heeft met Tether

Tether wordt indirect geraakt door de inbeslagname van 84 miljoen dollar bij Capstone

Tether, de uitgever van USDT, de grootste stablecoin op de markt, is betrokken bij een civiele inbeslagnamezaak ter waarde van 84 miljoen dollar in Californië.

Volgens de FT vertrouwden Tether en Bitfinex op Capstone, een in Montana gevestigde betalingsprovider, om bankrekeningen te openen en betalingen te verrichten aan „honderden personen en entiteiten“ zonder daarvoor een vergunning te hebben. Daarbij verborgen ze de aard van hun activiteiten en gaven ze aan dat het een IT-dienstverlener betrof.

Capstone was via EQIBank, een in Dominica geregistreerde bank die gespecialiseerd was in onlinebetalingen, verbonden met Tether en Bitfinex; deze bank gaf Capstone de opdracht om deze diensten aan Tether en Bitfinex te verlenen. Tether had in de bank geïnvesteerd en aangeboden de dekking te verhogen als de bank zou zorgen voor „de succesvolle opening van ten minste één bankrekening“ voor Tether bij de DBS in Singapore, zo blijkt uit documenten die door de FT zijn ingezien.

In het civiele verbeurdverklaringsbevel dat tegen Capstone werd uitgevoerd, nam het Amerikaanse ministerie van Justitie (DOJ) 84 miljoen dollar in beslag van de rekeningen van het bedrijf bij Wells Fargo en JPMorgan Chase.

Capstone wordt er ook van beschuldigd de omzetting te hebben gefaciliteerd van gestolen contant geld, afkomstig van identiteitsfraude gericht op ouderen, in stablecoins.

Tether en Bitfinex gaven toe klanten van EQIBank te zijn, maar ontkenden op de hoogte te zijn geweest van enig wangedrag door Capstone, zoals door het DOJ wordt beweerd. Hoewel de bevroren middelen minder dan 0,034% van de totale activa van het stablecoin-bedrijf vertegenwoordigen, maken ze voor EQIBank 80% van haar bezittingen uit, waardoor de bank waarschuwde dat zij mogelijk te maken zou krijgen met een institutionele liquidatieprocedure.

Capstone maakte meer dan 700 miljoen dollar over via zijn Wells Fargo-bankrekening, waarbij de openbare aanklagers benadrukten dat „bijna tweederde naar honderden personen en entiteiten leek te gaan namens Tether en Bitfinex“. Het merendeel van deze betalingen werd buiten de VS doorgestuurd.

De betrokkenheid van Tether bij deze zaak onderstreept de moeilijkheden waarmee cryptobedrijven nog steeds te maken hebben bij het aanhouden van rekeningen bij bankinstellingen, zelfs na het einde van Operatie Chokepoint 2.0, en hoe ze door hoepels moeten springen om via derde partijen en betalingsverwerkers toegang te krijgen tot deze diensten.

EQIBank, eveneens een cryptovriendelijke bank, pleitte voor seponering van de zaak en legde uit dat het gebruikmaakte van Capstone vanwege de uitdagingen waarmee instellingen in kleine rechtsgebieden te maken hadden bij het openen van een bankrekening in de VS.

In mei spande Tether een rechtszaak aan tegen Titan Holding in Brazilië nadat het bedrijf in gebreke was gebleven bij de aflossing van een lening van 300 miljoen dollar die was verstrekt door Tether Investments, de durfkapitaaltak van Tether.