Ripple Hadirkan Reksa Dana Berbasis Token Pertama Aviva ke XRP Ledger

Aviva Memindahkan Dana Likuiditas yang Teregulasi ke On-chain

Ripple dan Aviva Investors, bisnis manajemen aset global milik Aviva plc, mengumumkan pada 29 Juli peluncuran kelas saham yang ditokenisasi untuk Aviva Investors USD Liquidity Fund di XRP Ledger. Peluncuran ini mengubah kemitraan mereka pada bulan Februari menjadi produk investasi yang aktif.

Kelas saham digital ini tetap mempertahankan tujuan investasi, profil risiko, karakteristik likuiditas, dan perlindungan regulasi dari dana konvensional, sambil memanfaatkan infrastruktur blockchain untuk penerbitan dan administrasi.

CEO Aviva Investors, Mark Versey, menyatakan:

"Kami sangat senang dapat mengumumkan peluncuran reksa dana pertama kami di bidang tokenisasi, dengan penambahan kelas saham yang ditokenisasi baru untuk USD Liquidity Fund kami."

Aviva menggambarkan peluncuran ini sebagai “tokenisasi pertama dari sebuah reksa dana Aviva Investors,” menyusul kemitraannya dengan Ripple awal tahun ini. Investor yang memenuhi syarat dapat memegang kelas saham ini melalui dompet digital, sementara portofolio dasarnya tetap berada di bawah pengawasan kustodian tradisional reksa dana tersebut. Komainu, penyimpanan aset digital institusional yang teregulasi, menyediakan dukungan penyimpanan untuk kelas saham yang ditokenisasi tersebut, sementara Licuido, penyedia infrastruktur blockchain, menyediakan teknologi untuk menerbitkan dan mengelola saham dana tersebut di blockchain.

Peluncuran ini menandai fase awal dari kemitraan yang lebih luas antara Aviva dan Ripple, yang telah merinci rencana untuk menempatkan struktur reksa dana yang teregulasi di XRPL pada tahun 2026 dan seterusnya. Produk pertama Aviva yang diluncurkan ini meletakkan dasar bagi penawaran tokenisasi tambahan sambil tetap mempertahankan perlindungan investor yang telah mapan. Kolaborasi antara kedua perusahaan ini menandai kemitraan pertama Ripple dengan manajer aset Eropa. Peluncuran yang telah selesai ini menggeser hubungan dari tahap pengembangan ke tahap distribusi aktif, memberikan lembaga yang memenuhi syarat akses ke portofolio jangka pendek konvensional melalui saham dana berbasis blockchain.

Pengawasan Irlandia Menjadi Penopang Struktur Tokenisasi

Pengawasan regulasi tetap menjadi inti dari produk ini, yang beroperasi melalui struktur dana Irlandia dalam kerangka kerja investasi yang telah mapan. Daftar dana Bank Sentral Irlandia mencantumkan Aviva Investors Liquidity Funds plc sebagai lembaga yang berwenang untuk investasi kolektif dalam sekuritas yang dapat dialihkan, yang umumnya dikenal sebagai UCITS, dengan dana dolar sebagai salah satu sub-dana yang disetujui.

Aviva menyatakan:

“Kelas saham tokenisasi baru ini juga telah disetujui oleh Bank Sentral Irlandia (CBI), menandai terobosan regulasi pertama terkait struktur dana yang ditokenisasi.”

Persetujuan Bank Sentral menempatkan tata kelola, penyimpanan, dan perlindungan investor dalam struktur yang diatur, sementara tokenisasi mengubah cara kepemilikan dicatat dan dikelola. Model ini mungkin menarik bagi institusi yang mencari efisiensi operasional yang lebih besar tanpa meninggalkan kerangka kerja pasar uang yang sudah mapan.

XRPL Mendapatkan Produk Reksa Dana Institusional Lainnya

XRPL mendukung penerbitan dan pengelolaan saham yang ditokenisasi melalui transaksi berbiaya rendah serta infrastruktur yang dirancang untuk pasar keuangan yang diatur. Aviva melaporkan bahwa ledger tersebut telah memproses lebih dari 4 miliar transaksi, mendukung hampir 8 juta dompet aktif, dan bergantung pada lebih dari 130 validator independen.

Peluncuran ini menyusul peluncuran dana pasar uang yang ditokenisasi pertama di XRPL, yang menempatkan produk likuiditas dolar milik abrdn di jaringan tersebut melalui platform tokenisasi Archax. Keikutsertaan Aviva menambah penawaran institusional lain yang menggabungkan struktur UCITS Irlandia, akses dompet digital, dan penyimpanan yang diatur.

Perkembangan yang lebih luas di pasar aset tokenized XRPL yang terus berkembang mencakup dana, sekuritas, perjanjian pembelian kembali, dan pinjaman. Kelas saham Aviva menambahkan produk pengelolaan kas yang memberikan hak klaim tokenized kepada investor yang memenuhi syarat atas portofolio yang terdiversifikasi, sekaligus mempertahankan profil risiko dan likuiditas dana konvensional.