ریپل اولین صندوق توکنیزه‌شده آویوا را به دفترکل XRP می‌آورد

آویوا یک صندوق نقدینگی تحت نظارت را آن‌چین می‌کند

ریپل و آویوا اینوستورز، کسب‌وکار مدیریت دارایی جهانیِ Aviva plc، در ۲۹ ژوئیه راه‌اندازی یک کلاس سهام توکن‌شده برای صندوق نقدینگی دلاری آمریکا (USD) آویوا اینوستورز روی دفترکل XRP را اعلام کردند. این عرضه، مشارکت فوریه آن‌ها را به یک محصول سرمایه‌گذاری فعال تبدیل می‌کند.

کلاس سهام دیجیتال، هدف سرمایه‌گذاری، پروفایل ریسک، ویژگی‌های نقدشوندگی و حفاظت‌های نظارتیِ صندوق متعارف را حفظ می‌کند و در عین حال برای انتشار و اداره از زیرساخت بلاکچین بهره می‌برد.

مدیرعامل آویوا اینوستورز، مارک ورسی، اظهار کرد:

“ما هیجان‌زده‌ایم که می‌توانیم راه‌اندازی نخستین صندوق خود را در حوزه توکن‌سازی اعلام کنیم؛ با افزودن کلاس سهام توکن‌شده جدید برای صندوق نقدینگی دلاری آمریکا (USD) ما.”

آویوا این راه‌اندازی را «نخستین توکن‌سازی یک صندوق آویوا اینوستورز» توصیف کرد؛ پس از مشارکتش با ریپل در اوایل امسال. سرمایه‌گذاران واجد شرایط می‌توانند این کلاس سهام را از طریق کیف پول‌های دیجیتال نگهداری کنند، در حالی که پرتفوی پایه نزد متولی سنتی صندوق باقی می‌ماند. کوماینو، متولی دارایی دیجیتالِ نهادیِ تحت نظارت، پشتیبانی امانیِ کلاس سهام توکن‌شده را فراهم می‌کند و لیکویدو، ارائه‌دهنده زیرساخت بلاکچین، فناوریِ صدور و اداره سهام صندوق را به‌صورت آن‌چین تأمین می‌کند.

این عرضه، مرحله آغازینِ مشارکت گسترده‌تر آویوا و ریپل را رقم می‌زند؛ مشارکتی که برنامه‌هایی را برای قرار دادن ساختارهای صندوقِ تحت نظارت روی XRPL در سال ۲۰۲۶ و پس از آن ترسیم کرده بود. نخستین محصول فعال آویوا، زیرساخت لازم را برای عرضه‌های توکن‌شده بیشتر فراهم می‌کند و در عین حال حفاظت‌های تثبیت‌شده سرمایه‌گذار را حفظ می‌کند. همکاری میان این دو شرکت، نخستین مشارکت ریپل با یک مدیر دارایی اروپایی را رقم زد. راه‌اندازی تکمیل‌شده، این رابطه را از مرحله توسعه به توزیع زنده منتقل می‌کند و به مؤسسات واجد شرایط امکان دسترسی به یک پرتفوی کوتاه‌مدت متعارف را از طریق سهام صندوق مبتنی بر بلاکچین می‌دهد.

نظارت ایرلندی، ساختار توکن‌شده را مستحکم می‌کند

نظارت مقرراتی همچنان محور اصلی محصول است؛ محصولی که از طریق یک ساختار صندوق ایرلندی در چارچوب سرمایه‌گذاریِ تثبیت‌شده فعالیت می‌کند. ثبت صندوق بانک مرکزی ایرلند، Aviva Investors Liquidity Funds plc را به‌عنوان یک نهادِ مجاز برای سرمایه‌گذاری جمعی در اوراق بهادار قابل انتقال (UCITS) فهرست می‌کند و صندوق دلاری نیز در میان زیرصندوق‌های مورد تأیید آن قرار دارد.

آویوا بیان کرد:

«کلاس سهام توکن‌شده جدید همچنین توسط بانک مرکزی ایرلند (CBI) تأیید شده است و از منظر ساختارهای صندوق توکن‌شده، یک نخستینِ مقرراتی را رقم می‌زند.»

تأیید بانک مرکزی، حاکمیت، امانت‌داری و حفاظت از سرمایه‌گذار را در یک ساختار تحت نظارت قرار می‌دهد، در حالی که توکن‌سازی نحوه ثبت و اداره مالکیت را تغییر می‌دهد. این مدل ممکن است برای مؤسساتی که به دنبال کارایی عملیاتی بیشتر هستند جذاب باشد، بدون آنکه از چارچوب‌های تثبیت‌شده بازار پول خارج شوند.

XRPL یک محصول صندوق نهادی دیگر به دست می‌آورد

XRPL از صدور و اداره سهام توکن‌شده از طریق تراکنش‌های کم‌هزینه و زیرساختی که برای بازارهای مالیِ تحت نظارت طراحی شده پشتیبانی می‌کند. آویوا گزارش داد که این دفترکل بیش از ۴ میلیارد تراکنش را پردازش کرده، از نزدیک به ۸ میلیون کیف پول فعال پشتیبانی می‌کند و به بیش از ۱۳۰ اعتبارسنج مستقل متکی است.

این راه‌اندازی در پی نخستین صندوق بازار پول توکن‌شده XRPL انجام می‌شود که محصول نقدینگی دلاری abrdn را از طریق پلتفرم توکن‌سازی Archax روی شبکه قرار داد. ورود آویوا، یک عرضه نهادی دیگر را اضافه می‌کند که ساختار UCITS ایرلندی، دسترسی از طریق کیف پول دیجیتال و امانت‌داریِ تحت نظارت را ترکیب می‌کند.

توسعه گسترده‌تر در سراسر بازار رو‌به‌گسترش دارایی‌های توکن‌شده XRPL شامل صندوق‌ها، اوراق بهادار، قراردادهای بازخرید (repo) و وام‌ها است. کلاس سهام آویوا یک محصول مدیریت نقدینگی اضافه می‌کند که به سرمایه‌گذاران واجد شرایط یک ادعای توکن‌شده بر یک پرتفوی متنوع می‌دهد، در حالی که پروفایل ریسک و نقدشوندگیِ صندوق متعارف را حفظ می‌کند.