یک گزارش FDIC درباره سه بانک ورشکسته اعلام کرد که سپردهگذارانی که به بخش داراییهای دیجیتال مرتبط بودند و نیز حسابهای امانیِ فعال، در سریعترین هجومهای بانکی تاریخ ایالات متحده احتمال بیشتری داشتند که وجوه خود را جابهجا کنند. این مطالعه گفت سپردههای امانیِ فعالِ بانک سیگنیچر ۸۸٪ کاهش یافت.
مطالعهٔ FDIC داراییهای دیجیتال را به سریعترین هجومهای بانکی در تاریخ ایالات متحده مرتبط میداند
نویسنده
اشتراک
نکات کلیدی
- کارکنان FDIC گفتند سپردهگذارانی که با بخش داراییهای دیجیتال مرتبط بودند و سپردهگذارانِ امانیِ فعال، احتمال بیشتری برای خروج سریع داشتند.
- میزان مواجهه بدون بیمه فشار را تشدید کرد؛ بهطوریکه بیش از ۹۹٫۵٪ از ماندههای امانیِ فعالِ سیگنیچر بدون بیمه بود.
- فعالیت انتقال وجه نشان داد وجوه سیّال با چه سرعتی در جریان هجومهای ۲۰۲۳ از بانکهای تحت فشار خارج شد.
سپردهگذاران داراییهای دیجیتال در زمان فشار بانکی سریعتر جابهجا شدند
شرکت بیمه سپردههای فدرال (FDIC) هفته گذشته گزارشی منتشر کرد که جریانهای سپرده را در بانک سیلیکونولی (SVB)، بانک سیگنیچر (SBNY) و بانک فرست ریپابلیک (FRB) تشریح میکند. این مطالعه کارکنان بیان کرد که سپردهگذاران مرتبط با بخش داراییهای دیجیتال، همراه با سپردهگذارانِ امانیِ فعال، در جریان ورشکستگیهای ۲۰۲۳ احتمال بیشتری برای خروج سریع داشتند.
بانک سیگنیچر سپردههای امانیِ فعالی داشت که شامل وجوه تجمیعشده مشتریان برای شرکتهای مرتبط با سرمایهگذاری بود؛ از جمله شرکتهایی که سرمایهگذاری در داراییهای دیجیتال را تسهیل میکردند و شرکتهای فناوری مالیِ بانکداری بهعنوان خدمت. سپردههای امانیِ فعال پیش از هجوم، ۱۳٪ تا ۱۵٪ از سپردههای SBNY را تشکیل میداد. FDIC توضیح داد که ذینفعانِ واقعیِ وجوه امانیِ فعال به احتمال زیاد توانایی جابهجایی سریع وجوه را داشتند.
رئیس FDIC، تراویس هیل، گفت:
«این مطالعه روایت بسیار دقیقی از جریانهای سپرده در سریعترین هجومهای بانکی تاریخ ایالات متحده ارائه میکند.»
در سال ۲۰۲۳، SVB در ۱۰ مارس پس از آنکه سپردهگذاران در ۹ مارس شروع به خروج کردند، ورشکست شد. SBNY در ۱۲ مارس پس از آنکه هجومها در ۱۰ مارس آغاز شد، ورشکست شد. FRB تا ۱ مه تحت فشار باز ماند؛ زمانی که ناظران بانک را تعطیل کردند و جیپیمورگان چیس بانک آن را خریداری کرد. FDIC هر سه ورشکستگی را به هجومهای سپردهای گسترده نسبت داد.
سپردههای امانیِ فعال در SBNY بین ۷ مارس تا ۱۷ مارس ۲۰۲۳، ۸۸٪ سقوط کرد. این دسته ظرف دو روز کاری ۸۳٪ کاهش یافت که بزرگترین افت درصدی در میان انواع اصلی سپردههای SBNY بود. FRB نیز سپردههای امانیِ فعالِ مرتبط با شرکتهای مرتبط با سرمایهگذاری را نگه میداشت؛ از جمله حسابهای سویپ و حسابهای مدیریت نقدی. آن ماندهها در همان دوره ۵۲٪ کاهش یافت.
ماندههای امانیِ فعال با ریسکِ بدون بیمه همراه بود
پژوهشگران برآورد کردند که عملاً همه سپردههای امانیِ فعال در SBNY و FRB بدون بیمه بودهاند. بیش از ۹۹٫۵٪ از سپردههای امانیِ فعالِ SBNY بدون بیمه بود. در FRB، سهمِ بدون بیمه ۹۹٪ بود. این میزان مواجهه، ماندههای مرتبط با دارایی دیجیتال و فینتک را در الگوی گستردهترِ خروجِ سپردههای بدون بیمه در بانکهای ورشکسته قرار داد.
سپردههای بدون بیمه در SBNY، SVB و FRB بین ۷ مارس تا ۱۷ مارس ۲۰۲۳ بهترتیب ۶۸٪، ۶۲٪ و ۴۷٪ کاهش یافت. با کنار گذاشتن سپرده کنسرسیومی ۳۰ میلیارد دلاری به FRB در ۱۶ مارس، سپردههای بدون بیمه FRB، ۷۱٪ افت کرد. طبق اعلام FDIC، سپردهگذاران خردِ کاملاً بیمهشده عموماً پیش از ورشکستگیها اقدام به خروج نکردند. این تفکیک نشان داد وضعیت بیمه چگونه رفتار سپردهگذار را شکل داده است. FDIC نوشت:
«سپردهگذاران مرتبط با بخش داراییهای دیجیتال و سپردهگذارانِ دارای سپردههای امانیِ فعال نیز احتمال بیشتری برای خروج سریع داشتند.»
در جریان هجومها، انتقالهای وایر بیشترین خالص خروجیها را به خود اختصاص داد. سپردهگذاران SBNY در ۱۰ مارس ۲۰۲۳ درخواستهای انتقال وایر خروجی به مبلغ ۲۳٫۳ میلیارد دلار ثبت کردند که ۲٫۲ میلیارد دلار از آن در همان روز تکمیل نشد. در ۱۳ مارس، سامانه وایرِ سیگنیچر بریج بانک درخواستهای انتقال خروجی به مبلغ ۱۹ میلیارد دلار را دریافت و تکمیل کرد. گزارش این انتقالها را در چارچوب الگوی گستردهتری از هجوم ترسیم کرد که توسط ماندههای بزرگ و قابل جابهجایی هدایت میشد.
