بانک مرکزی آفریقای جنوبی «پِی‌شَپ» را به جای «رَند دیجیتال» حمایت می‌کند، در حالی که قاسم پرداخت‌های آنی را هدف قرار داده است

آزمایش‌های رَند دیجیتال، موازنه میان حریم خصوصی و سرعت را آشکار کرد

یک مقام ارشد گفت بانک مرکزی آفریقای جنوبی (SARB) نیاز قانع‌کننده‌ای برای راه‌اندازی فوری نسخه دیجیتالِ پول خود ندارد و به مصالحه‌های قابل‌توجه در طراحی و همچنین اولویت بالاتر برای ارتقای زیرساخت پرداختِ زیربنایی کشور اشاره کرد.

با اینکه ارز دیجیتال بانک مرکزی (CBDC) از نظر فنی قابل اجراست، اما تمرکز فوری باید بر سریع‌تر و ارزان‌تر کردن تراکنش‌های روزمره برای شهروندان از طریق سامانه‌های موجود باقی بماند؛ معاون رئیس بانک مرکزی، رشاد قاسم، بنا بر گزارش‌ها در سخنرانی اخیر خود در مؤسسه علوم کسب‌وکار گوردون گفت.

موضع محتاطانه بانک مرکزی با وجود فشار رو به افزایش نوآوری‌های بخش خصوصی، مانند استیبل‌کوین‌ها، اتخاذ شده است؛ نوآوری‌هایی که به گفته برخی اقتصاددانان اگر مهار نشوند می‌توانند حاکمیت پولی آفریقای جنوبی را تهدید کنند.

SARB سال‌هاست روی رَند دیجیتال پژوهش می‌کند. این بانک در سال ۲۰۱۸ پروژه Khokha را برای آزمودن فناوری دفترکل توزیع‌شده (DLT)—فناوری غیرمتمرکزی که زیربنای ارزهای دیجیتال است—راه‌اندازی کرد و سپس پروژه Khokha 2 را برای آزمایش ارزهای دیجیتالِ عمده‌فروشی و توکن‌های بانک‌های تجاری پیش برد.

در حالی که این آزمایش‌ها نشان دادند رَند دیجیتال می‌تواند با موفقیت پول را جابه‌جا و تسویه کند، اما همچنین چالش‌های عملیاتی عمیقی را آشکار ساختند.

قاسم گفت: «خصوصی نگه داشتن تراکنش‌ها ممکن است، اما طراحی را پیچیده و سامانه را کند می‌کند»، و افزود که حفاظت از حریم خصوصی کاربران به بهای مستقیم کاهش کاراییِ تسویه تمام می‌شود.

قاسم همچنین به موانع حقوقی و فنی اشاره کرد و گفت شبکه‌های غیرمتمرکز به‌طور خودکار شفافیت حقوقی درباره اینکه چه زمانی یک پرداخت «نهایی» محسوب می‌شود ندارند و به‌طور طبیعی با شبکه‌های مالی سنتی همگام نمی‌شوند.

قاسم گفت: «سامانه‌های DLT به‌طور خودکار با زیرساخت پرداخت موجود قابلیت تعامل‌پذیری ندارند.»

اول نوسازی «لوله‌کشی»

به‌جای CBDC، بانک مرکزی اولویت را به نوسازی آنچه قاسم «لوله‌کشیِ نظام مالی» نامید داده است—زیرساخت‌های بازار مالی که بی‌سروصدا مسیر حرکت پول را در پشت صحنه هدایت می‌کنند.

با اینکه آفریقای جنوبی در گذشته در پرداخت‌های عمده‌فروشیِ بانکیِ بزرگ‌مقیاس نسبت به همتایان خود پیشرو بوده است، قاسم پذیرفت که کشور در پرداخت‌های خُرده‌فروشی سریع و آنی برای مصرف‌کنندگان عادی عقب مانده است.

بانک به‌طور فعال تلاش می‌کند این فاصله را از طریق Payshap، یک خدمت پرداخت دیجیتالِ آنی، و با به‌دست گرفتن کنترل اتاق پایاپای Bankserv Africa برای ایجاد یک شرکت خدمات پرداخت به نام Payinc کاهش دهد.

قاسم گفت: «نیاز قانع‌کننده این است که سامانه پرداخت نوسازی شود تا هر شهروند آفریقای جنوبی به پرداخت‌های دیجیتال سریع، ساده و امن دسترسی داشته باشد.»

تصمیم به توقف رَند دیجیتال با ریسک همراه است. با افزایش نقش‌آفرینی نهادهای خصوصی در نوآوری مالی و ترویج امور مالی غیرمتمرکز، بانک مرکزی با نبردی برای حفظ کنترل خود بر عرضه پول روبه‌روست.

برخی تحلیلگران هشدار می‌دهند که کندیِ روند دولت می‌تواند نتیجه معکوس داشته باشد. داوی رودت، اقتصاددان ارشد گروه Efficient، هشدار داد که مقررات قدیمی ارز خارجی در آفریقای جنوبی از فناوری مالی عقب افتاده است.

رودت هشدار داد بدون مقررات به‌روز یا یک گزینه دیجیتالِ پشتیبانی‌شده توسط دولت، شهروندان ممکن است در نهایت به‌کلی سیستم مالی سنتی را کنار بگذارند و به استیبل‌کوین‌های خصوصی روی آورند.

چنین تغییری تهدیدی مستقیم برای مأموریت اصلی بانک مرکزی است: کنترل عرضه پول و حفاظت از ارزش رَند. اگر شهروندان از پول ملی عبور کنند، اقتدار بانک مرکزی عملاً تضعیف می‌شود—واقعیتی که باعث شده از برخی بخش‌ها همواره درخواست‌هایی برای رَند دیجیتال مطرح شود.

فعلاً بانک مرکزی شرط بسته است که اصلاح زیرساخت فعلی‌اش برای دور نگه داشتن گزینه‌های خصوصی کافی خواهد بود و رَند دیجیتال را تا زمانی که مصالحه‌های فنی و حقوقی قابل توجیه شوند، در حالت تعلیق نگه می‌دارد.