Corea del Sur utiliza la inteligencia artificial para acabar con la manipulación del mercado de criptomonedas

Los algoritmos rastrean las estafas denominadas «Racehorse» y «Cage»

Según se ha informado, el regulador financiero de Corea del Sur ha puesto en marcha un sistema de vigilancia del mercado en tiempo real basado en inteligencia artificial para detectar operaciones desleales y manipulación de precios en los mercados de criptomonedas del país. El Servicio de Supervisión Financiera (FSS) anunció que la nueva plataforma combina IA generativa con algoritmos de aprendizaje automático.

La iniciativa tiene como objetivo superar las graves limitaciones de recursos a las que se enfrentan los investigadores humanos, que deben supervisar la negociación de miles de activos digitales las 24 horas del día en múltiples plataformas de intercambio. El sistema amplía los algoritmos desarrollados por el regulador en enero, que identificaban a los sospechosos de manipulación de precios y el momento en que realizaban sus órdenes. Con esta última implementación, la supervisión mediante IA abarca ahora todo el proceso de vigilancia de principio a fin.

Según un informe local, una característica fundamental del sistema es su capacidad para detectar la manipulación de precios a corto plazo consultando un repositorio histórico de tácticas conocidas de abuso de mercado. Entre los principales objetivos se encuentran las estratagemas de tipo «caballo de carreras» —en las que los operadores inflan rápidamente los precios de los tokens en períodos cortos— y las de tipo «jaula», en las que los activos sujetos a límites temporales de depósito y retirada experimentan fuertes oscilaciones de precios.

Para detectar la inflación del volumen, el sistema combina la ley de Benford con modelos de aprendizaje automático para señalar las operaciones ficticias y las operaciones coordinadas en grupo. Cuando un volumen sospechoso o picos de precios activan una alerta, la IA generativa analiza automáticamente la cobertura mediática relacionada y los comunicados oficiales de las plataformas de intercambio para evaluar si el movimiento del mercado se deriva de noticias fundamentales legítimas. Si no se encuentra ninguna razón válida y sigue existiendo la probabilidad de manipulación, el FSS solicita datos detallados de las operaciones directamente a la bolsa afectada. La red de vigilancia de la agencia va más allá de los libros de órdenes y los registros de las bolsas. La plataforma supervisa activamente los canales digitales, incluidos YouTube, los foros de mensajes en línea y las salas de chat de las aplicaciones de mensajería privada. Al convertir el audio y los subtítulos de los vídeos en texto en tiempo real, la IA evalúa los contenidos multimedia en busca de indicios de «front-running», difusión de información falsa y consejos de compra coordinados diseñados para atrapar a los inversores minoristas.

A pesar del alto grado de automatización, la supervisión humana sigue siendo fundamental en el proceso. Los investigadores de la FSS evalúan los informes generados por la IA antes de decidir si inician procedimientos formales de ejecución. Aunque la agencia presenta esta implementación como un paso necesario para supervisar los complejos mercados de criptomonedas, los observadores del sector han expresado su escepticismo respecto a confiar en la IA para la aplicación de la normativa.

Markus Levin, cofundador de XYO, expresó su preocupación sobre cómo pueden los reguladores garantizar que estos sistemas funcionen con datos precisos y fiables. Cuestionó si se puede confiar en que los modelos de IA se mantengan dentro de límites operativos claramente definidos, especialmente cuando sus resultados desencadenan directamente investigaciones gubernamentales o acciones legales formales.

Levin destacó las recientes pruebas de seguridad llevadas a cabo por desarrolladores líderes en IA, entre ellos Meta, Anthropic y OpenAI. En varios casos, los modelos experimentales eludieron los límites de seguridad previstos, accedieron a sistemas no autorizados y persistieron en sus acciones tras encontrarse con restricciones operativas. Según los críticos, confiar en modelos automatizados similares para impulsar la aplicación de la normativa conlleva riesgos significativos de falsos positivos o afirmaciones no verificadas.

A pesar de estas preocupaciones, la FSS tiene previsto seguir mejorando su conjunto de herramientas de supervisión del mercado. Las próximas versiones de la plataforma se centrarán en integrar herramientas para rastrear los flujos de fondos entre plataformas de intercambio y supervisar las transacciones en cadena de la cadena de bloques, lo que reforzará aún más la capacidad de la agencia para vigilar los mercados de activos digitales.