Blockchain.com готується до IPO, подавши до SEC проект форми S-1

Blockchain.com просуває плани IPO, подавши конфіденційну заявку до SEC

Компанія з Далласа подала проект S-1 відповідно до положень, які дозволяють компаніям пройти процес розгляду SEC перед оприлюдненням деталей, згідно з прес-релізом, опублікованим у четвер, та повідомленням Bloomberg. Кількість акцій та діапазон цін не встановлено, а IPO залишається залежним від ринкових умов та завершення розгляду SEC.

Заснована в 2011 році, Blockchain.com має один з найдовших термінів діяльності в секторі цифрових активів. Спочатку запущена як Blockchain.info, компанія була заснована Бенджаміном Рівзом, Ніколасом Кері та Пітером Смітом.
Компанія управляє криптобіржею, сервісом гаманців із самостійним зберіганням, де створено понад 80 мільйонів гаманців, а також пропонує стейкінг, кредитування, інституційні продукти та токенізовані активи. Вона працює у понад 100 країнах і обробила транзакцій на суму понад 1,2 трильйона доларів.

На піку у 2022 році Blockchain.com мала оцінку приблизно у 14 мільярдів доларів. Активність на вторинному ринку з того часу значно знизила цю оцінку, причому деякі угоди відбувалися на рівні близько 14 доларів за акцію, що відображає загальний тиск на сектор.

Компанія вже деякий час готувалася до публічного розміщення акцій. До керівництва приєднався спів-генеральний директор Лейн Кассельман, а до ради директорів увійшов колишній генеральний директор KPMG. Blockchain.com також отримала регуляторні ліцензії MiCA та FCA і розширила лінійку своїх продуктів. Раніше компанія розглядала можливість використання SPAC, перш ніж зупинитися на традиційному шляху IPO.
Поки що повна фінансова звітність не оприлюднена. Остаточна заявка S-1 міститиме показники доходу, метрики користувачів, дані про прибутковість та детальні фактори ризику.

Blockchain.com не діє самостійно. Kraken подала конфіденційний проект IPO, запланований на початок 2026 року. Circle просунула власний процес IPO і зараз котирується на NYSE. Gemini та інші компанії, що працюють з цифровими активами, також були зареєстровані на американських фондових ринках, що вказує на більш широке прагнення криптокомпаній отримати доступ до публічних ринків капіталу.

Цей час збігається з підвищенням цін на біткойни та регуляторним середовищем, яке стало більш сприятливим для бізнесу цифрових активів у США. Ці умови поновили інтерес інституційних інвесторів до сектору.

Проте ризики залишаються. Волатильність криптовалютного ринку, розкриття інформації про зберігання активів, прозорість доходів та вимоги щодо виконання процедури IPO — це все фактори, які будуть ретельно перевірятися в міру наближення публічного оприлюднення форми S-1.

Конфіденційність подання обмежує обсяг інформації, яка стає відомою відразу, але це є конкретним кроком вперед. Інвестори та аналітики стежитимуть за оновленнями в міру просування розгляду SEC, оприлюднення публічної форми S-1 та розкриття деталей роудшоу.

Шлях Blockchain.com від стартапу 2011 року до потенційної публічної компанії відображає те, як певні сегменти індустрії цифрових активів досягли зрілості. Глобальний охоплення компанії, обсяг транзакцій та база користувачів гаманців надають їй виразного профілю серед нинішнього набору кандидатів на крипто-IPO.

Історія триває. Ціноутворення, вибір бірж та остаточний графік розміщення з'являться пізніше в процесі.