กองทุน ETF บิตคอยน์รับเงินเพิ่ม 176 ล้านดอลลาร์ 2 วันไหลเข้ารวมเกิน 286 ล้านดอลลาร์

Blackrock และ Fidelity ผลักดันให้ Bitcoin ETF มีผลบวกต่อเนื่อง

แรงซื้อจากนักลงทุนสถาบันในบิตคอยน์เพิ่มขึ้นเมื่อวันอังคาร และครั้งนี้การซื้อขยายตัวออกไปนอกเหนือจาก Blackrock.

กองทุน ETF บิตคอยน์แบบสปอตดึงดูดเงินเข้า 175.99 ล้านดอลลาร์ หลังจากมีเงินเข้า 110.34 ล้านดอลลาร์เมื่อวันจันทร์ IBIT ของ Blackrock ยังคงเป็นจุดหมายหลักด้วยเงิน 151.46 ล้านดอลลาร์ ในขณะที่ FBTC ของ Fidelity เพิ่มขึ้น 24.54 ล้านดอลลาร์

ไม่มีกองทุนบิตคอยน์ใดที่บันทึกการไหลออก เนื่องจากมูลค่าการซื้อขายถึง 1.58 พันล้านดอลลาร์ และสินทรัพย์สุทธิเพิ่มขึ้นเป็น 103.94 พันล้านดอลลาร์

การเปลี่ยนแปลงในความกว้างของตลาดมีความสำคัญ เงินไหลเข้าทั้งหมดในวันจันทร์มาจาก IBIT ส่วนวันอังคารมีผู้ซื้อหลักรายที่สองคือ Fidelity ซึ่งบ่งชี้ว่าความต้องการกำลังลดการพึ่งพาผลิตภัณฑ์เดียวลงแล้ว

สิ่งนี้ทำให้บิตคอยน์เริ่มต้นสัปดาห์นี้ได้อย่างมั่นคงยิ่งขึ้น หลังจากสัปดาห์ที่แล้วที่ปิดตลาดด้วยความผันผวนแต่ในภาพรวมเป็นบวก

ความอ่อนแอของอีเธอเรียมยังคงต่อเนื่อง

ETF ของอีเธอเรียมสูญเสียเงินอีก $60.22 ล้าน

กองทุน ETHA ของ Blackrock สูญเสีย $93.28 ล้าน ซึ่งต่อยอดรูปแบบที่ทำให้กองทุนนี้กลายเป็นแหล่งหลักของการไถ่ถอน ETF อีเธอเรียมในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ส่วนกองทุน FETH ของ Fidelity ดึงดูดเงินเข้า $28.58 ล้าน ขณะที่ Grayscale’s Ether Mini Trust เพิ่มขึ้น $4.48 ล้าน

ปริมาณการซื้อขายรวมอยู่ที่ 392.33 ล้านดอลลาร์ โดยมูลค่าสินทรัพย์สุทธิปิดที่ 14.18 พันล้านดอลลาร์ การหมุนเวียนภายในตลาดเป็นสิ่งที่น่าจับตามอง เงินทุนยังคงไหลเข้าสู่ผลิตภัณฑ์อีเธอเรียมบางตัว แต่การถอนเงินจาก ETHA ยังคงมีมากกว่าการไหลเข้าดังกล่าว

ตลอดวันจันทร์และวันอังคาร ETF อีเธอเรียมได้สูญเสียมูลค่าประมาณ $149 ล้าน ในขณะที่กองทุนบิตคอยน์ได้รับมูลค่าเพิ่มขึ้นมากกว่า $286 ล้านในช่วงเวลาเดียวกัน ความแตกต่างนี้ยังคงเป็นหนึ่งในสัญญาณที่ชัดเจนที่สุดในตลาด ETF สกุลเงินดิจิทัลปัจจุบัน

โซลานาอ่อนตัว ขณะที่ Zcash ยังคงเติบโต

ETF ของ Solana ประสบกับการไหลออกที่มากขึ้นถึง $19.16 ล้าน ซึ่งทั้งหมดมาจาก GSOL ของ Grayscale

การลดลงนี้เกิดขึ้นต่อจากการถอนเงิน 8.23 ล้านดอลลาร์เมื่อวันจันทร์ และทำให้การสูญเสียในสองวันรวมกันเกิน 27 ล้านดอลลาร์ มูลค่าการซื้อขายลดลงเหลือ 38.71 ล้านดอลลาร์ ในขณะที่สินทรัพย์สุทธิปิดที่ 1.54 พันล้านดอลลาร์ การผสมผสานระหว่างกิจกรรมที่ลดลงและการถอนเงินที่ต่อเนื่องนี้ ชี้ให้เห็นว่าความสนใจในการลงทุนที่มีความเสี่ยงสูงยังคงอ่อนแอ

NEAR ก็สูญเสียโมเมนตัมเช่นกัน NRR ของ Bitwise บันทึกการไหลออก 4.84 ล้านดอลลาร์ หลังจากดึงดูดทุนเมื่อวันจันทร์

Zcash เคลื่อนไหวในทิศทางตรงกันข้าม

ZCSH ของ Grayscale ดึงดูดเงินเข้าอีก 3.45 ล้านดอลลาร์ ทำให้ช่วงการไหลเข้าต่อเนื่องขยายเป็น 6 วันติดต่อกัน สินทรัพย์สุทธิเพิ่มขึ้นเป็น 754.87 ล้านดอลลาร์

XRP และ HYPE ETFs ไม่มีการไหลเข้าสุทธิ

การไหลของ ETF อาจยืนยันการเคลื่อนไหวมากกว่าการคาดการณ์

ผลการวิจัยที่ DWF Labs เผยแพร่ช่วยเพิ่มบริบทที่มีประโยชน์ต่อการพุ่งขึ้นของ ETF บิตคอยน์ในช่วงที่ผ่านมา

การวิเคราะห์พบว่า การไหลเข้า-ออกของ ETF รายวันมีความสัมพันธ์ที่แข็งแกร่งกว่ามากกับผลการดำเนินงานของบิตคอยน์ในช่วง 5 วันก่อนหน้า เมื่อเทียบกับผลตอบแทนในช่วงวันถัดไป

ตามข้อมูลจาก DWF Labs ความสัมพันธ์ระหว่างการไหลเข้า-ออกของ ETF กับผลตอบแทนของบิตคอยน์ใน 5 วันถัดไปอยู่ที่เพียง 0.03 เท่านั้น

สิ่งนี้ชี้ให้เห็นว่าวันที่มีเงินไหลเข้าจำนวนมากมักเกิดขึ้นหลังจากตลาดได้เคลื่อนไหวไปแล้ว ทำให้กิจกรรมของ ETF เป็นตัวชี้วัดการมีส่วนร่วมของนักลงทุนสถาบันที่แข็งแกร่งกว่าการเป็นเครื่องมือคาดการณ์ที่เชื่อถือได้

สำหรับสัปดาห์นี้ ความแตกต่างดังกล่าวมีความสำคัญ ความต้องการใน ETF บิตคอยน์กำลังปรับตัวดีขึ้นและกระจายตัวไปยังผู้ออกหลายราย ในขณะที่อีเธอเรียมและโซลานายังคงอยู่ภายใต้แรงกดดัน

สัญญาณต่อไปจะมาจากความต่อเนื่อง หากบิตคอยน์มีเซสชันที่แข็งแกร่งเป็นครั้งที่สาม จะยิ่งสนับสนุนข้อสันนิษฐานว่า การจัดสรรสินทรัพย์ของนักลงทุนสถาบันกำลังฟื้นตัวขึ้น ส่วนการกลับทิศอย่างรุนแรงอีกครั้งจะยิ่งตอกย้ำรูปแบบการไหลของเงินที่มีลักษณะเชิงกลยุทธ์สูง ซึ่งเป็นลักษณะเด่นของเดือนตุลาคม