Blockchain.com face un pas către oferta publică inițială (IPO) prin depunerea proiectului de formular S-1 la SEC

Blockchain.com avansează planurile de IPO cu un dosar confidențial depus la SEC

Compania cu sediul în Dallas a depus proiectul S-1 în conformitate cu prevederile care permit companiilor să parcurgă procesul de evaluare al SEC înainte de a face publice detaliile, potrivit unui comunicat de presă publicat joi și al raportului Bloomberg. Numărul de acțiuni și intervalul de preț nu au fost stabilite, iar oferta publică inițială rămâne supusă condițiilor pieței și finalizării evaluării de către SEC.

Fondată în 2011, Blockchain.com a construit unul dintre cele mai îndelungate istorii de funcționare din sectorul activelor digitale. Lansată inițial sub numele de Blockchain.info, a fost fondată de Benjamin Reeves, Nicolas Cary și Peter Smith.

Compania operează o bursă de criptomonede, un serviciu de portofele cu custodie proprie cu peste 80 de milioane de portofele create, staking, împrumuturi, produse instituționale și active tokenizate. Aceasta operează în peste 100 de țări și a procesat tranzacții în valoare de peste 1,2 trilioane de dolari.

La apogeul său, în 2022, Blockchain.com avea o evaluare de aproximativ 14 miliarde de dolari. Activitatea de pe piața secundară de atunci a plasat-o la un nivel considerabil mai scăzut, unele tranzacții având loc la aproape 14 dolari pe acțiune, reflectând presiunile mai largi din sector.

Compania se pregătește de ceva timp pentru o listare publică. Printre noile numiri în conducere se numără co-CEO-ul Lane Kasselman, iar consiliul de administrație a cooptat un fost director executiv al KPMG. Blockchain.com a obținut, de asemenea, licențele de reglementare MiCA și FCA și și-a extins gama de produse. Firma a luat în considerare inițial o cale SPAC înainte de a opta pentru o listare publică inițială (IPO) tradițională.

Nu au fost încă făcute publice informații financiare complete. Depunerea eventuală a formularului S-1 va include cifre privind veniturile, indicatorii de utilizare, datele privind profitabilitatea și factorii de risc detaliați.

Blockchain.com nu este singura companie care face acest pas. Kraken a depus un proiect confidențial de IPO vizând începutul anului 2026. Circle și-a avansat propriul proces de IPO și este acum listată la NYSE. Gemini și alte firme de active digitale au fost, de asemenea, listate pe piețele bursiere americane, indicând o tendință mai largă a companiilor de criptomonede de a accesa piețele publice de capital.

Momentul coincide cu îmbunătățirea prețurilor bitcoin și cu un mediu de reglementare care a devenit mai favorabil afacerilor cu active digitale în Statele Unite. Aceste condiții au reînnoit interesul instituțional pentru acest sector.
Totuși, riscurile rămân. Volatilitatea pieței criptomonedelor, dezvăluirile privind custodia, transparența veniturilor și cerințele de execuție ale procesului de IPO sunt factori care vor fi supuși unei analize atente pe măsură ce formularul S-1 se îndreaptă spre publicare.

Depunerea confidențială limitează informațiile disponibile imediat, dar marchează un pas concret înainte. Investitorii și analiștii vor urmări noutățile pe măsură ce avansează procesul de revizuire al SEC, formularul S-1 devine public și sunt dezvăluite detaliile roadshow-ului.

Parcursul Blockchain.com de la o startup din 2011 la o potențială companie publică reflectă modul în care anumite părți ale industriei activelor digitale s-au maturizat. Acoperirea globală a firmei, volumul tranzacțiilor și baza de utilizatori ai portofelelor îi conferă un profil distinct printre actualii candidați la IPO din domeniul criptomonedelor.

Povestea rămâne în desfășurare. Stabilirea prețului, selecția bursei și calendarul final al ofertei vor fi anunțate mai târziu în cadrul procesului.