'We zullen het eiland Kharg innemen': waarschuwing van Trump zet olie, aandelen en bitcoin op scherp

De nieuwe waarschuwing van Trump aan Iran en een hogere producenteninflatie van 6,5% stelden bitcoinhandelaren donderdag voor een nieuwe macro-economische test, waarbij olie, aandelen en crypto allemaal klem zaten tussen geopolitieke risico's en angst voor renteverlagingen.

Inflatie zorgt voor herwaardering van de handel

Het Amerikaanse Bureau of Labor Statistics (BLS) meldde dat de producentenprijsindex voor de eindvraag in mei met 1,1% is gestegen, wat overeenkomt met het herziene tempo van april en de stijging over 12 maanden op 6,5% brengt, de grootste jaarlijkse stijging sinds november 2022.

De druk werd veroorzaakt door goederen, niet door diensten. De goederen voor de eindvraag stegen met 2,8%, de grootste maandelijkse stijging sinds de reeks in december 2009 begon, terwijl de energie voor de eindvraag met 10,7% steeg en benzine met 23,4% omhoogschoot.

De kerninflatie bij producenten, gemeten zonder voedsel, energie en handelsdiensten, steeg in mei met 0,8% en met 5,1% ten opzichte van een jaar eerder. Voor handelaren maakt dat het moeilijker om de inflatie af te doen als een eendagsvlieg door de olieschok.

De gevolgen voor crypto zijn direct. Hogere inputkosten kunnen het inflatieverhaal aanwakkeren, de hoop op versoepeling door de Federal Reserve bemoeilijken en de belangstelling voor transacties met een lange looptijd, waaronder bitcoin, ethereum, spot-ETF's en tokens met een hoge bèta, doen afnemen. Er wordt al aangenomen dat kapitaalrotatie naar AI geld uit het ecosysteem wegtrekt.

Trump verhoogt de ondergrens van het olierisico

De inflatiecijfers kwamen op het moment dat president Donald Trump de druk op Iran opvoerde en dreigde met toekomstige Amerikaanse controle over het eiland Kharg, het belangrijkste centrum voor de olie-export van Iran.

Trump schreef:

“De Verenigde Staten zullen Iran (waarvan de marine, luchtmacht, radar, luchtverdediging en alle andere vormen van defensie, samen met het grootste deel van zijn aanvalscapaciteit, WEG zijn!) VANAVOND HEEL HARD AANPAKKEN. Op een bepaald moment in de niet al te verre toekomst zullen we het eiland Kharg en andere olie-infrastructuurpunten innemen en de totale controle over hun olie- en gasmarkten overnemen, net zoals we dat hebben gedaan met Venezuela, wat uitstekend uitpakt voor zowel Venezuela als de Verenigde Staten van Amerika. Bedankt voor uw aandacht voor deze kwestie!”

Het eiland Kharg is belangrijk omdat het ongeveer 90% van de Iraanse ruwe olie-export afhandelt en centraal staat in de onrust op de markt over verstoring van de aanvoer in de Perzische Golf. Elke daadwerkelijke actie tegen de terminal zou de inzet op militair, diplomatiek en energiemarktgebied verhogen.

De oliemarkten beschouwden de verklaring echter niet als een onmiddellijke schok voor de bevoorrading. Brent noteerde donderdagochtend rond de 92 dollar per vat, een daling ten opzichte van de dag ervoor en ruim onder de pieken van mei, terwijl WTI rond de 90 dollar schommelde.

Markten geven gemengde signalen af

Amerikaanse aandelen stonden in de vroege handel hoger, geholpen door chip- en AI-gerelateerde aandelen na recente zwakte. De Nasdaq Composite, S&P 500 en Dow Jones Industrial Average boekten allemaal bescheiden winsten, maar het beeld was niet helemaal rooskleurig met de krantenkoppen over Iran en de PPI die de sessie overschaduwden.

Om 10:45 uur EDT, enkele uren na Trumps dreigement over het eiland Kharg, noteerde bitcoin rond de 62.872 dollar, terwijl ethereum rond de 1.645 dollar van eigenaar wisselde, waardoor digitale activa in een vertrouwde spagaat terechtkwamen. De vraag naar olie als risicobescherming ondersteunt het argument voor harde valuta, maar hardnekkige inflatie kan druk uitoefenen op de liquiditeit, de vraag naar ETF's en de hefboomwerking.

Dat is momenteel de spanning voor crypto-investeerders. Als de olieprijs onder controle blijft, kunnen handelaren zich richten op de door chips aangestuurde risicobereidheid en de uitstroom uit ETF's. Als het eiland Kharg of de Straat van Hormuz een echt verstoringspunt wordt, kunnen inflatievrees en algemene economische spanning op mondiaal niveau snel weer de dominante factor in de handel worden.