분석가: 이번 해가 향후 10년 내에 DCA로 비트코인 하나를 모을 수 있는 마지막 해일 수 있습니다.

DCA 전략의 수익 감소, 하지만 약세 시장은 늦은 비트코인 투자자들에게 축복이 될 수 있다

익명의 비트코인(BTC) 연구원 Sminston With의 최근 분석에 따르면, 2025년에 주당 $250의 달러 비용 평균화(DCA) 전략을 시작하면, 10년 내에 비트코인 한 개를 누적할 수 있을 것으로 기대할 수 있습니다. 하지만 2026년부터는 같은 노력이 15년 이상이 필요할 가능성이 큽니다.

재료 과학 및 공학 박사 학위를 보유한 Sminston With는 비트코인 커뮤니티에서 철저하고 데이터 중심적인 모델을 구축하는 것으로 유명합니다. 그가 최근에 발표한 차트는 매년 7월 31일에 시작해 주간 투자 금액에 따라 비트코인 1개를 누적하는 데 걸리는 시간을 보여줍니다. 이 발견은 평균 투자자들에게 좁아지는 기회를 시사합니다.

기본적으로 달러 비용 평균화, DCA는 가격에 상관없이 정기적으로 자산을 정해진 금액만큼 구매하는 투자 전략입니다. 비트코인의 경우 시간이 지남에 따라 작은 금액, 심지어는 소수점 이하의 금액을 꾸준히 구매하는 것을 의미합니다. 비트코인은 사토시라는 1억 개의 단위로 나뉠 수 있기 때문에, 투자자들은 한 번에 전체 코인을 구매하지 않아도 부분 금액을 누적할 수 있습니다.

이 전략은 비트코인이 2025년 7월 31일에 $115,000에 거래되고 있는 시점에서 특히 중요합니다. 많은 사람들에게 그 가격표는 전체 코인 소유를 실현 불가능하게 보이게 합니다. DCA는 수익을 시장 타이밍에 의존하지 않고 감정적 결정에서 벗어나게 해주는 장기적이고 규율 있는 접근 방식을 제공합니다.

Sminston With가 생성한 차트에 따르면, 2020년에는 주당 $100의 DCA로 약 3년 만에 1 BTC를 모을 수 있었습니다. 그러나 비트코인의 가격이 오르면서, 시간 경과가 길어졌습니다. 2025년에는 주당 $250의 DCA로 10년에 도달할 수 있습니다. 2026년부터는 15년 이상이 걸릴 것입니다. 2033년에는 주당 $1,000이 필요할 것입니다.

이 분석은 파워 법칙 모델에 기반을 둡니다. 이 수학적 프레임워크는 주로 사용되어 급격한 성장을 설명합니다. 비트코인의 경우, 이 모델은 역사적 데이터와 예상 수용율에 기반하여 장기적인 가격 상승을 추적합니다. 커브의 형태는 시간이 지남에 따라 급격해지며 비트코인의 발행 감소와 수요 증가를 반영합니다.

모델을 사용하면, 암시된 미래의 비트코인 가격이 나타납니다. 2026년에는 약 $208,000으로 예상됩니다. 2029년에는 비트코인당 $390,000을 넘는 것으로 추정됩니다. 2033년에는 비트코인이 $520,000에 도달할 것으로 예상되며, 높은 빈도의 누적 없이도 일부 소유가 점점 더 어려워질 것입니다.

맥락을 위해, 2025년 이후 DCA의 깨지는 방법은 다음과 같습니다:

• 2026년에는 주당 $250의 DCA로 15년이 걸립니다.
• 2028년에는 거의 20년이 걸릴 것입니다.
• 2030년에는 주당 $500도 10년 내에 1 BTC를 얻을 수 없습니다.
• 2033년에는 주당 $1,000 전략만이 10년 한계를 넘습니다.

이러한 예측은 비트코인의 장기 성장 추세의 지속을 가정하지만, 단기 변동성을 고려하지 않습니다. 그곳에서 약세 시장이 대화에 참여합니다.

만약 비트코인이 약세 시장에 진입한다면, DCA 전략은 상당히 효과적이 됩니다. 가격 하락 시, 각 달러는 더 많은 사토시를 구매합니다. 예를 들어, 비트코인이 $60,000으로 떨어지면, 주당 $250의 DCA로 약 5년 만에 1 BTC를 누적할 수 있습니다. 기본적으로, 하락기에는 누적이 가속화되어 인내심 있는 투자자들에게 희망적인 요소가 됩니다.

다른 한편으로, 상승 시장에서는 각 DCA 할부의 구매력이 줄어들어 누적 진행이 느려집니다.

기본적으로, Sminston With의 모델은 일부 관측자들에게 현실을 제시합니다: 꾸준한 기여를 통해 전체 비트코인을 가지려는 사람들에게 2025년은 중요한 변곡점이 될 수 있습니다. 가격이 상승함에 따라, 더 높은 주간 기여나 더 긴 시간 프레임만이 그 목표를 달성할 수 있는 길이에 손이 닿을 것입니다.

많은 사람들에게 DCA는 여전히 가장 접근 가능한 전략으로 남아 있지만, 시간은 가능하지 않을 수 있습니다.