„Meg fogjuk szerezni a Kharg-szigetet” – Trump figyelmeztetése riadalmat keltett az olaj-, a részvény- és a bitcoinpiacon

Trump új iráni figyelmeztetése és a vártnál magasabb, 6,5%-os termelői inflációs adat csütörtökön új makrogazdasági próbára tette a bitcoin-kereskedőket, miközben az olaj, a részvények és a kriptovaluták egyaránt a geopolitikai kockázat és a kamatcsökkentési aggodalmak között vergődtek.

Az infláció átárazza a kereskedelmet

Az Egyesült Államok Munkaügyi Statisztikai Hivatala (BLS) közölte, hogy a végső keresletre vonatkozó termelői árindex májusban 1,1%-kal emelkedett, ami megegyezik az áprilisi revideált ütemmel, és a 12 hónapos növekedést 6,5%-ra emelte, ami a legnagyobb éves emelkedés 2022 novembere óta.

A nyomást az áruk, nem pedig a szolgáltatások okozták. A végső keresletű áruk 2,8%-kal emelkedtek, ami a legnagyobb havi növekedés a sorozat 2009. decemberi kezdete óta, míg a végső keresletű energia 10,7%-kal, a benzin pedig 23,4%-kal ugrott meg.

Az élelmiszerek, az energia és a kereskedelmi szolgáltatások nélkül mért maginfláció májusban 0,8%-kal, az előző évhez képest pedig 5,1%-kal emelkedett. A kereskedők számára ez megnehezíti, hogy az inflációt egyszerűen egy hónapos olajsokként lehessen elintézni.

A kriptovalutákra gyakorolt hatás közvetlen. A magasabb inputköltségek táplálhatják az inflációs narratívát, bonyolíthatják a Federal Reserve lazítási reményeit, és elvehetik a kedvet a hosszú lejáratú kereskedésektől, beleértve a bitcoint, az ethereumot, a spot ETF-eket és a magas béta-értékű tokeneket. Már most feltételezik, hogy az AI-ba történő tőkerotáció elvonja a forrásokat az ökoszisztémából.

Trump emeli az olajkockázat alsó határát

Az inflációs adatok akkor jelentek meg, amikor Donald Trump elnök fokozta az Iránra nehezedő nyomást, és azzal fenyegetőzött, hogy az Egyesült Államok a jövőben ellenőrzése alá vonja Kharg-szigetet, Irán legfontosabb olajexport-központját.

Trump a következőket írta:

„Az Egyesült Államok MA ESTE NAGYON KEMÉNYEN lecsap Iránra (amelynek haditengerészete, légierője, radarai, légvédelme és minden más védelmi eszköze, valamint támadó képességeinek nagy része MEGSZŰNT!). A nem túl távoli jövőben elfoglaljuk a Kharg-szigetet és más olajipari infrastruktúra-pontokat, és teljes ellenőrzést gyakorlunk az olaj- és gázpiacuk felett, hasonlóan ahhoz, ahogyan Venezuelával tettük, ami mind Venezuelának, mind az Amerikai Egyesült Államoknak remekül működik. Köszönöm a figyelmeteket ebben az ügyben!”

A Kharg-sziget azért fontos, mert Irán nyersolaj-exportjának körülbelül 90%-át bonyolítja le, és központi szerepet játszik a perzsa-öbölbeli ellátási zavarokkal kapcsolatos piaci aggodalmakban. Bármilyen tényleges lépés a terminál ellen növelné a katonai, diplomáciai és energiapiaci tétet.

Az olajpiacok azonban nem tekintették a nyilatkozatot azonnali ellátási sokként. A Brent csütörtök reggel hordónként 92 dollár közelében kereskedett, ami napi csökkenést jelent és jóval alacsonyabb a májusi csúcsoknál, míg a WTI 90 dollár körül ingadozott.

A piacok vegyes jeleket küldenek

Az amerikai részvények a kereskedés elején emelkedtek, amit a chipekkel és a mesterséges intelligenciával kapcsolatos részvények segítettek a közelmúltbeli gyengélkedés után. A Nasdaq Composite, az S&P 500 és a Dow Jones Industrial Average is szerény nyereséget könyvelhetett el, de a kereskedés alig volt zavartalan, mivel az iráni hírek és a PPI árnyékot vetettek a kereskedési napra.

10:45-kor (EDT), néhány órával Trump Kharg-szigetre vonatkozó fenyegetése után, a bitcoin 62 872 dollár közelében kereskedett, míg az ethereum 1645 dollár körül cserélt gazdát, így a digitális eszközök a megszokott helyzetben maradtak. Az olajkockázati ajánlatok alátámasztják a kemény pénz érvelését, de a makacs infláció nyomást gyakorolhat a likviditásra, az ETF-keresletre és a tőkeáttételre.

Ez jelenti jelenleg a feszültséget a kriptovaluta-befektetők számára. Ha az olajárak stabilak maradnak, a kereskedők a chipek által vezérelt kockázatvállalási hajlandóságra és az ETF-ekből történő tőkekivonásra összpontosíthatnak. Ha a Kharg-sziget vagy a Hormuzi-szoros valódi zavaró tényezővé válik, az inflációs félelmek és a globális szintű általános gazdasági feszültség gyorsan újra domináns tényezővé válhat a kereskedelemben.