সিগনাম ব্যাংকের B2B মডেল সুইজারল্যান্ডের ক্রিপ্টো বুমকে ত্বরান্বিত করছে

ব্যাঙ্কাস্তাতো দৈনন্দিন ব্যাংকিংয়ে ক্রিপ্টো নিয়ে এলো

ইন্টিগ্রেশনটি, সিগনাম ব্যাখ্যা করেছে, গ্রাহকরা জমা, বিনিয়োগ এবং দৈনন্দিন ব্যাংকিংয়ের জন্য যে একই ওয়েব ও মোবাইল ব্যাংকিং অ্যাপ ব্যবহার করেন, তার ভেতরেই বিটকয়েন, ইথার, লাইটকয়েন এবং সোলানাকে নিয়ে এসেছে। এটি গুরুত্বপূর্ণ, কারণ ব্যাংক-নেতৃত্বাধীন ক্রিপ্টো গ্রহণের পথে সবচেয়ে বড় বাধাগুলোর একটি কখনওই চাহিদা ছিল না।

এটি ছিল সেই ঘর্ষণ, যা তখনই তৈরি হয় যখন গ্রাহকদের তাদের ব্যাংকের ইকোসিস্টেম ছেড়ে যেতে হয়, আরেকটি অনবোর্ডিং প্রক্রিয়া সম্পন্ন করতে হয়, এবং আলাদা একটি প্ল্যাটফর্মে সম্পদ ব্যবস্থাপনা করতে হয়। সবকিছু ব্যাঙ্কাস্তাতোর বিদ্যমান ইন্টারফেসের ভেতরেই রাখার ফলে অভিজ্ঞতাটি সম্পূর্ণ নতুন কোনো আর্থিক সম্পর্ক চালুর চেয়ে আরেকটি বিনিয়োগ পণ্য যোগ করার মতোই মনে হয়।

এই ব্যবস্থাটি ব্যাঙ্কাস্তাতোকে Avaloq-এর সফটওয়্যার-অ্যাজ-এ-সার্ভিস ব্যাংকিং পরিবেশ ব্যবহারকারী প্রথম ব্যাংকও করে তুলেছে, যারা সিগনামের অ্যাপ্লিকেশন প্রোগ্রামিং ইন্টারফেস, বা API-এর মাধ্যমে ক্রিপ্টোকারেন্সি ট্রেডিং অফার করছে। বাস্তবে, এর অর্থ হলো ট্রেডিং অবকাঠামো পর্দার আড়ালে কাজ করে, আর গ্রাহকরা তাদের পরিচিত একই ব্যাংকিং প্ল্যাটফর্মেই ইন্টারঅ্যাক্ট করতে থাকেন।

ব্যাংকগুলো মূল সিস্টেম পুনর্গঠন এড়াতে পারে, আর গ্রাহকরাও প্রতিবার ট্রেড করতে চাইলে অ্যাপ্লিকেশনের মধ্যে বারবার স্যুইচ করা এড়াতে পারেন। গ্রাহকরা তারা যতটা ক্রিপ্টোকারেন্সি পরিমাণ চান বা মার্কিন ডলারে তার মূল্য—উভয়ের ভিত্তিতেই মার্কেট অর্ডার দিতে পারেন। সিগনাম প্রতিটি ট্রেড সম্পাদন করে, আর ব্যাঙ্কাস্তাতো গ্রাহক সম্পর্ক, ব্র্যান্ডিং এবং ফ্রন্ট-এন্ড অভিজ্ঞতা বজায় রাখে।

এই পৃথকীকরণটি নিয়ন্ত্রিত আর্থিক খাতে ক্রমেই সাধারণ হয়ে ওঠা একটি মডেলকে প্রতিফলিত করে: ব্যাংকগুলো ক্লায়েন্টের মালিকানা ধরে রাখে, আর বিশেষায়িত প্রদানকারীরা সেই অবকাঠামো সামলায়, যা না হলে বছরের পর বছর উন্নয়ন, নিয়ন্ত্রক অনুমোদন এবং চলমান রক্ষণাবেক্ষণ লাগত। সিগনাম তার প্রাতিষ্ঠানিক কাস্টডি প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে গ্রাহকদের ডিজিটাল সম্পদও সুরক্ষিত রাখে।

কাস্টডি শুধু প্রাইভেট কী সংরক্ষণে সীমাবদ্ধ নয়। এতে স্তরযুক্ত নিরাপত্তা নিয়ন্ত্রণ, গভর্ন্যান্স পদ্ধতি, স্বাধীন অডিট, এবং এমন আইনি কাঠামো অন্তর্ভুক্ত থাকে যা গ্রাহকের সম্পদকে ব্যাংকের নিজস্ব ব্যালান্স শিট থেকে পৃথক করার জন্য নকশা করা। আইনি পৃথকীকরণ প্রাতিষ্ঠানিক ক্লায়েন্টরা যে বৈশিষ্ট্যগুলো প্রত্যাশা করে তার অন্যতম হয়ে উঠেছে, কারণ এটি কোনো আর্থিক প্রতিষ্ঠান অপারেশনাল বা আর্থিক সংকটে পড়লে কাউন্টারপার্টি ঝুঁকি কমাতে সাহায্য করে।

ব্যাংকগুলোর নেই এমন অবকাঠামো সিগনাম তৈরি করে

সিগনামের চিফ B2B অফিসার ফ্রিটজ ইয়োস্ট বলেছেন, এই ইন্টিগ্রেশনটি এমন নিয়ন্ত্রিত ডিজিটাল সম্পদ পরিষেবার ক্রমবর্ধমান চাহিদাকে প্রতিফলিত করে, যা সরাসরি বিদ্যমান ব্যাংকিং সিস্টেমে প্লাগ-ইন হতে পারে। তিনি ব্যাঙ্কাস্তাতোর এই চালুকে “নিয়ন্ত্রিত ডিজিটাল সম্পদ অবকাঠামোর পরিপক্বতা ও স্কেলযোগ্যতার ক্ষেত্রে একটি গুরুত্বপূর্ণ পদক্ষেপ” বলে বর্ণনা করেন।

ব্যাঙ্কাস্তাতোর নির্বাহী কুরজিও দে গত্তার্দি ব্যাখ্যা করেছেন যে ডিজিটাল সম্পদ যোগ করা ব্যাংকের বিদ্যমান বিনিয়োগ অফারকে বিস্তৃত করে। এই পর্যবেক্ষণটি ঐতিহ্যবাহী আর্থিক খাতজুড়ে একটি বৃহত্তর পরিবর্তনকে প্রতিফলিত করে। অনেক আঞ্চলিক ব্যাংক আর ক্রিপ্টোকারেন্সিকে প্রচলিত অর্থায়নের সঙ্গে প্রতিযোগী আলাদা কোনো পণ্য হিসেবে দেখে না। বরং এটি ক্রমেই বৈদেশিক মুদ্রা, ইক্যুইটি এবং পরিচালিত পোর্টফোলিওর পাশে আরেকটি সম্পদ শ্রেণি হিসেবে অবস্থান করছে—যা গ্রাহকরা একটি মাত্র অ্যাকাউন্ট থেকেই অ্যাক্সেস করতে প্রত্যাশা করেন।

এই কৌশলটি সিগনামের ব্যবসায়িক মডেলের কেন্দ্রে রয়েছে। খুচরা আমানতের জন্য প্রতিযোগিতা করার বদলে, জুরিখভিত্তিক প্রতিষ্ঠানটি ট্রেডিং, কাস্টডি, কমপ্লায়েন্স এবং সেটেলমেন্ট অবকাঠামো সরবরাহ করে, যা অংশীদার প্রতিষ্ঠানগুলোকে অন্যথায় নিজেদের ভেতরেই নকশা, তৈরি এবং রক্ষণাবেক্ষণ করতে হতো। ২৫টির বেশি ব্যাংক এবং আন্তর্জাতিক আর্থিক প্রতিষ্ঠান ইতিমধ্যেই এর বিজনেস-টু-বিজনেস প্ল্যাটফর্মের ওপর নির্ভর করে, যার মধ্যে রয়েছে Zuger Kantonalbank, Luzerner Kantonalbank, Postfinance এবং VZ Vermögenszentrum।

সিগনামের মতে, এসব অংশীদারিত্ব বিদ্যমান ব্যাংকিং সম্পর্কের মাধ্যমে সুইজারল্যান্ডের জনসংখ্যার এক-তৃতীয়াংশের বেশি মানুষের কাছে নিয়ন্ত্রিত ডিজিটাল সম্পদ পরিষেবা ইতিমধ্যেই পৌঁছে দিয়েছে। ব্যাঙ্কাস্তাতো দেশের ইতালিভাষী অঞ্চলে সেই নেটওয়ার্ককে সম্প্রসারিত করেছে, ইউরোপজুড়ে উদীয়মান আরেকটি প্রবণতাকে আরও শক্তিশালী করে: আঞ্চলিক ব্যাংকগুলো কমিউনিটি আর্থিক প্রতিষ্ঠান হিসেবে তাদের ঐতিহ্যগত ভূমিকা ছাড়াই ক্রমেই ডিজিটাল সম্পদ গ্রহণ করছে।

একটি জুরিখ স্টার্টআপ থেকে নিয়ন্ত্রিত ব্যাংকিং নেটওয়ার্কে বিকাশ

সিগনাম তাদের উৎসকে ২০১৭ সালের সিঙ্গাপুর ফিনটেক ফেস্টিভ্যালে অনুষ্ঠিত আলোচনার সঙ্গে যুক্ত করে। কোম্পানিটি ২০১৮ সালের মে মাসে সুইজারল্যান্ডে এবং এক মাস পর সিঙ্গাপুরে নিবন্ধিত হয়, জুরিখের ব্যাংকিং খাত ও সিঙ্গাপুরের ক্যাপিটাল মার্কেটকে কেন্দ্র করে একটি দ্বৈত-হাব কাঠামো স্থাপন করে।

জুরিখই কোম্পানির অপারেশনাল এবং নিয়ন্ত্রক সদরদপ্তর হিসেবে রয়ে গেছে, যা কাস্টডি, কমপ্লায়েন্স, ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা, পণ্য উন্নয়ন এবং অংশীদার প্রতিষ্ঠানগুলোকে চালিত করা প্রযুক্তিকে সহায়তা করে। সিগনাম ২০১৯ সালে সুইস ব্যাংকিং এবং সিকিউরিটিজ ডিলার লাইসেন্স অর্জন করে, ফলে কোম্পানিটি সুইস ফাইন্যান্সিয়াল মার্কেট সুপারভাইজরি অথরিটি, বা FINMA-এর তত্ত্বাবধানে আসে।

এর পর থেকে তাদের উপস্থিতি সিঙ্গাপুর, আবুধাবি এবং লিশটেনস্টাইনে লাইসেন্সপ্রাপ্ত কার্যক্রমে বিস্তৃত হয়েছে। ৩০ জুন, সিগনাম ইউরোপ ইউরোপীয় ইউনিয়নের Markets in Crypto-Assets ফ্রেমওয়ার্কের অধীনে একটি ক্রিপ্টো-অ্যাসেট সার্ভিস প্রোভাইডার লাইসেন্স অর্জন করে। অতিরিক্ত বাজার উন্মুক্ত করার বাইরেও, এ ধরনের অনুমোদন অংশীদার ব্যাংকগুলোর জন্য নিয়ন্ত্রক অনিশ্চয়তা কমায়, তাদেরকে বেশি আস্থা দেয় যে সীমান্তপারের ডিজিটাল সম্পদ পরিষেবাগুলো খণ্ডিত স্থানীয় নিয়মের বদলে একটি সঙ্গত আইনি কাঠামোর ভেতরেই পরিচালিত হতে পারে।

এই সম্প্রসারণটি ঐতিহ্যবাহী ব্যাংকিংয়ের ভেতরের একটি বাস্তবতাকেও তুলে ধরে। প্রাতিষ্ঠানিক-মানের ক্রিপ্টোকারেন্সি কাস্টডি, কমপ্লায়েন্স এবং এক্সিকিউশন সিস্টেম তৈরি করতে এমন দক্ষতা লাগে, যা অধিকাংশ ব্যাংকের ঐতিহাসিক শক্তির পরিধির অনেক বাইরে। অনেক প্রতিষ্ঠান সিদ্ধান্তে এসেছে যে, শূন্য থেকে পুনর্নির্মাণের চেষ্টা করার চেয়ে প্রমাণিত অবকাঠামো ইন্টিগ্রেট করা দ্রুততর, কম ব্যয়বহুল এবং অপারেশনালভাবে বেশি নিরাপদ।

সুইজারল্যান্ড ক্রিপ্টোকে মূলধারায় নিয়ে যাচ্ছে

ব্যাঙ্কাস্তাতোর এই রোলআউট সুইজারল্যান্ডের বিস্তৃত বিবর্তনের প্রতিফলনও, যেখানে দেশটি বিশ্বের বেশি পরিপক্ব নিয়ন্ত্রিত ডিজিটাল সম্পদ বাজারগুলোর একটি হয়ে উঠেছে। গবেষণা অনুযায়ী ক্রিপ্টোকারেন্সি মালিকানা সুইস বাসিন্দাদের মধ্যে ১৮% থেকে ২৩% এর মধ্যে, এবং ১৮ থেকে ২৪ বছর বয়সীদের একটি অংশের মধ্যে অংশগ্রহণ প্রায় ৩৬% পর্যন্ত বেড়েছে।

মার্চে প্রকাশিত একটি বিগ হোয়েল রিপোর্ট অনুযায়ী, ২০২৬ সালের মাঝামাঝি নাগাদ প্রায় ২০টি সুইস ব্যাংক ২৫ লক্ষের বেশি গ্রাহক অ্যাকাউন্টে কোনো না কোনো ধরনের ক্রিপ্টোকারেন্সি পরিষেবা অফার করেছিল। UBS, Zürcher Kantonalbank, Postfinance এবং Zug, Lucerne, St. Gallen, Thurgau ও Ticino-এর ক্যান্টোনাল ব্যাংকগুলো সকলেই নিয়ন্ত্রিত অফার চালু করেছে, এবং অনেকেই নিজস্ব প্ল্যাটফর্ম তৈরির বদলে বিশেষায়িত অবকাঠামো প্রদানকারী বেছে নিয়েছে।

এই ধারা দেখায়, অনেক বিচারব্যবস্থার তুলনায় সুইজারল্যান্ড কীভাবে ভিন্নভাবে ডিজিটাল সম্পদের দিকে এগিয়েছে। সমান্তরাল আর্থিক ব্যবস্থা তৈরি করার বদলে, নিয়ন্ত্রকরা মূলত কাস্টডি, ট্রেডিং, কমপ্লায়েন্স এবং মানি লন্ডারিং প্রতিরোধ (AML) প্রয়োজনীয়তা কাভার করা লাইসেন্সিং মানদণ্ডের মাধ্যমে বিদ্যমান ব্যাংকিং তদারকির ভেতরেই ক্রিপ্টোকারেন্সিকে অন্তর্ভুক্ত করেছে।

Zug-এর ক্রিপ্টো ভ্যালির আশপাশে ব্লকচেইন প্রতিষ্ঠানের ঘনীভবনের সঙ্গে মিলিয়ে, এই কাঠামো আর্থিক প্রতিষ্ঠানগুলোকে তাদের পুরো অপারেটিং মডেল পুনর্লিখন না করেই নিয়ন্ত্রিত পরিষেবা চালু করার দিকে একটি আরও স্পষ্ট পথ দিয়েছে।