أشار تقرير صادر عن مؤسسة التأمين على الودائع الفيدرالية (FDIC) بشأن ثلاثة بنوك أفلست إلى أن المودعين المرتبطين بقطاع الأصول الرقمية وحسابات الضمان النشطة كانوا أكثر عرضة لسحب أموالهم خلال أسرع موجات سحب الودائع في تاريخ الولايات المتحدة. وأفادت الدراسة بأن ودائع حسابات الضمان النشطة لدى بنك «سيغنيتشر» انخفضت بنسبة 88%.
دراسة أجرتها مؤسسة التأمين على الودائع الفيدرالية (FDIC) تربط بين الأصول الرقمية وأسرع حالات سحب الودائع المصرفية في تاريخ الولايات المتحدة
بقلم
مشاركة
النقاط الرئيسية
- قال موظفو مؤسسة التأمين على الودائع الفيدرالية (FDIC) إن المودعين المرتبطين بقطاع الأصول الرقمية والمودعين النشطين في حسابات الضمان كانوا أكثر عرضة للاندفاع.
- أدى التعرض غير المؤمن عليه إلى تفاقم الضغط، حيث كان أكثر من 99.5% من أرصدة حسابات الضمان النشطة في بنك Signature غير مؤمن عليها.
- أظهرت أنشطة التحويلات البنكية مدى السرعة التي غادرت بها الأموال المتحركة البنوك المتعثرة خلال عمليات السحب الجماعي في عام 2023.
تحرك المودعون في قطاع الأصول الرقمية بسرعة أكبر خلال أزمة البنوك
أصدرت مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) تقريرًا الأسبوع الماضي، يوضح بالتفصيل تدفقات الودائع في بنك سيليكون فالي (SVB)، وبنك سيغنيتشر (SBNY)، وبنك فيرست ريبابليك (FRB). ذكرت دراسة الموظفين أن المودعين المرتبطين بقطاع الأصول الرقمية، إلى جانب المودعين النشطين في حسابات الضمان، كانوا أكثر عرضة للانسحاب خلال حالات الإفلاس التي حدثت في عام 2023.
كان لدى بنك سيغنتشر ودائع ضمان نشطة شملت أموال عملاء مجمعة لشركات ذات صلة بالاستثمار، بما في ذلك الشركات التي تسهل الاستثمار في الأصول الرقمية، وشركات التكنولوجيا المالية التي تقدم خدمات مصرفية كخدمة. شكلت ودائع الضمان النشطة ما بين 13% و15% من ودائع SBNY قبل موجة سحب الودائع. أوضحت مؤسسة التأمين الفيدرالية على الودائع (FDIC) أن المالكين المستفيدين لأموال الضمان النشطة كان لديهم على الأرجح القدرة على تحويل الأموال بسرعة.
قال ترافيس هيل، رئيس مجلس إدارة مؤسسة التأمين على الودائع الفيدرالية (FDIC):
"تقدم هذه الدراسة سردًا مفصلاً للغاية لتدفقات الودائع خلال أسرع حالات سحب الودائع في تاريخ الولايات المتحدة."
في عام 2023، أفلست SVB في 10 مارس بعد أن بدأ المودعون في سحب أموالهم في 9 مارس. أفلست SBNY في 12 مارس بعد أن بدأت عمليات سحب الأموال في 10 مارس. ظل FRB مفتوحًا في ظل الضغوط حتى 1 مايو، عندما أغلقت الجهات التنظيمية البنك واستحوذ عليه بنك JPMorgan Chase. ربطت FDIC جميع حالات الإفلاس الثلاث بعمليات سحب أموال واسعة النطاق.
انخفضت الودائع النشطة في حسابات الضمان لدى SBNY بنسبة 88% بين 7 و17 مارس 2023. وانخفضت هذه الفئة بنسبة 83% في يومي عمل، وهو أكبر انخفاض نسبي بين أنواع الودائع الأساسية لدى SBNY. كما احتفظ بنك FRB بودائع نشطة في حسابات الضمان مرتبطة بشركات ذات صلة بالاستثمار، بما في ذلك حسابات التحويل التلقائي وحسابات إدارة النقد. وانخفضت هذه الأرصدة بنسبة 52% خلال نفس الفترة.
أرصدة الضمان النشطة تحمل مخاطر غير مؤمنة
قدر الباحثون أن جميع ودائع الضمان النشطة تقريبًا كانت غير مؤمنة في SBNY وFRB. كان أكثر من 99.5% من ودائع الضمان النشطة في SBNY غير مؤمنة. في FRB، بلغت الحصة غير المؤمنة 99%. وضع هذا التعرض الأرصدة المرتبطة بالأصول الرقمية والتكنولوجيا المالية ضمن النمط الأوسع لهروب الودائع غير المؤمنة عبر البنوك التي أفلست.
انخفضت الودائع غير المؤمنة بنسبة 68% في SBNY، و62% في SVB، و47% في FRB بين 7 و17 مارس 2023. باستثناء وديعة الكونسورتيوم البالغة 30 مليار دولار إلى FRB في 16 مارس، انخفضت الودائع غير المؤمنة في FRB بنسبة 71٪. ووفقًا لبيان FDIC، لم يهرع المودعون الأفراد المؤمن عليهم بالكامل بشكل عام قبل الإفلاس. أشار هذا الانقسام إلى كيفية تأثير حالة التأمين على سلوك المودعين. كتبت FDIC:
"كان المودعون المرتبطون بقطاع الأصول الرقمية والمودعون الذين لديهم ودائع ضمان نشطة أكثر عرضة للاندفاع."
شكلت التحويلات البنكية معظم التدفقات الصافية الخارجة خلال عمليات السحب الجماعي. قدم المودعون في SBNY طلبات تحويلات بنكية صادرة بقيمة 23.3 مليار دولار في 10 مارس 2023، مع بقاء 2.2 مليار دولار غير مكتملة في ذلك اليوم. في 13 مارس، تلقى نظام التحويلات البنكية في Signature Bridge Bank وأكمل طلبات تحويل صادرة بقيمة 19 مليار دولار. وضع التقرير هذه التحويلات في إطار نمط سحب أوسع نطاقًا مدفوعًا بأرصدة كبيرة ومتحركة.
