Coinshares презентує регульовану стратегію отримання доходу в сферах DeFi та RWA у співпраці з Railnet

Coinshares запускає стратегію в блокчейні, що поєднує DeFi та дохідність токенізованих активів

Компанія з управління цифровими активами, що базується на острові Джерсі, заявила, що стратегія розроблена у партнерстві з постачальником інфраструктури Kiln і працює на базі його рівня оркестрування Railnet. Це, за словами компанії, перший випадок, коли регульований європейський менеджер активів об'єднав кредитування DeFi, інституційне забезпечене кредитування та дохідність токенізованих активів в один продукт.

Ця пропозиція вводить третій стовп у платформу Coinshares, поряд з її криптовалютними біржовими продуктами та стратегіями активного управління. Компанія зазначила, що новий підхід спрямований на інтеграцію декількох джерел дохідності в одне кероване розміщення, що дозволяє отримати експозицію по протоколах DeFi, токенізованих фондах облігацій та ETF, а також стратегіях на основі дельта-нейтральності.

Coinshares заявила, що портфель буде формуватися з шести різних джерел дохідності, а розподіл коштів з часом коригуватиметься з урахуванням ринкових умов та оцінки ризиків. Структура розроблена для диверсифікації між кредитними, ліквідними та можливостями відносної вартості, зберігаючи при цьому консолідований погляд на ризик.

Стратегія управляється Coinshares Asset Management, яка має регуляторні дозволи відповідно до AIFMD та MiFID для фінансових інструментів, а також MiCA для криптоактивів. Компанія зазначила, що цей подвійний дозвіл дозволяє їй розподіляти кошти як на традиційних ринках цінних паперів, так і на крипторинках в рамках єдиної системи, що відповідає вимогам, що, за її словами, є рідкісним серед керуючих активами.

Railnet слугує базовою інфраструктурою, що з'єднує численні майданчики та стандартизує управління прибутковістю від протоколів DeFi, платформ забезпеченого кредитування та токенізованих активів. Coinshares зазначила, що така структура дозволяє здійснювати операції на різних ринках, не обмежуючись ліквідністю одного протоколу, при цьому зберігаючи можливість аудиту діяльності портфеля.

Генеральний директор Coinshares Жан-Марі Могнетті зазначив, що ця ініціатива відображає давню точку зору компанії про те, що традиційні фінанси (TradFi) та DeFi зливаються в єдину систему розподілу капіталу. Він описав цю стратегію як структурований підхід, що поєднує численні незалежні джерела прибутковості, включаючи можливості на основі кредитів та ліквідності, в рамках регульованої інвестиційної структури.

Генеральний директор Kiln Ласло Сабо зазначив, що система Railnet розроблена для поєднання короткострокової діяльності на основі блокчейну з довгостроковими фінансовими процесами шляхом кодування реальних обмежень безпосередньо в інфраструктуру ланцюга. Він додав, що платформа стандартизує розрахунки, терміни та управління ліквідністю на роздроблених ринках.

Coinshares зазначила, що архітектура також забезпечує розподіл між підприємствами, дозволяючи депозитаріям, біржам та постачальникам гаманців пропонувати клієнтам стратегії прибутковості інституційного рівня через єдину систему. Компанія зазначила, що це розширює доступ від простого утримання активів до більш складних продуктів, що приносять дохід.

Запуск відповідає більш широкій стратегії Coinshares щодо розширення діяльності у трьох напрямках: криптовалютні біржові продукти, активно керовані портфелі цифрових активів та управління активами в ланцюжку. Компанія зазначила, що така диверсифікація дозволяє їй задовольнити попит інституційних інвесторів, які прагнуть отримати доступ як до традиційних, так і до фінансових інструментів на основі блокчейну.

FAQ 🔎

• Що запустила Coinshares? Coinshares запустила стратегію управління активами в ланцюжку, що поєднує дохідність DeFi та токенізовані реальні активи.
• Яка роль Railnet? Railnet надає інфраструктуру для підключення та управління різними джерелами дохідності на ончейн- та традиційних ринках.
• Чи регулюється ця стратегія? Так, Coinshares діє відповідно до вимог AIFMD, MiFID та MiCA щодо дотримання нормативних вимог у всіх класах активів.
• Хто може отримати доступ до цієї стратегії? Доступ до пропозиції мають інституційні клієнти та партнери з дистрибуції, такі як біржі та депозитарії.