Біткоїн знову повертає позначку $70 тис., тоді як світові акції падають на тлі конфлікту на Близькому Сході

Акції падають на тлі геополітичного конфлікту

У понеділок, 2 березня, біткоїн (BTC) на короткий час прорвав позначку $70 000, сигналізуючи про потенційне повернення до статусу «цифрового золота». Після падіння до внутрішньоденного мінімуму приблизно $65 150 BTC розпочав ралі до $70 111 близько 11:00 за східним часом (EST) — стрибок на $5 000 менш ніж за дві години. Хоча згодом він відступив нижче порогу $69 500, провідна криптовалюта залишалася в плюсі на 5% за останні 24 години.

Стійка динаміка ціни біткоїна різко контрастувала з глобальними фондовими ринками, які просіли, коли інвестори відреагували на загострення протистояння між США та Ізраїлем з одного боку й Іраном — з іншого. В Азії індекс Nikkei, який наприкінці лютого досяг рекордних максимумів, закрився на 1,35% нижче. Південнокорейський KOSPI знизився на 1%, тоді як Hang Seng впав більш ніж на 570 пунктів (2,14%). Індійський Sensex також завершив день у мінусі.

У Європі ключові індекси закрилися зниженням по всьому ринку, відображаючи широку тривогу щодо подальшого розвитку конфлікту. На ринках США Nasdaq Composite, який протягом більшої частини лютого повторював рухи біткоїна, відкрився різким падінням, перш ніж скоротити втрати й на момент написання зрости на 0,5%. На момент написання S&P 500 та Dow Jones залишалися здебільшого незмінними після відкату від значних ранкових втрат.

Фактор Ормузу та інфляція

Хоча криптовалютний ринок спочатку прийняв на себе основний удар паніки 28 лютого, у понеділок зараження поширилося на традиційні акції. Каталізатором став різкий стрибок енергетичних ф’ючерсів: на тлі зростання цін на нафту та природний газ інвестори превентивно розпродавали акції, очікуючи стискання корпоративних маржин і зниження споживчих витрат.

Ці «ризик-оф» настрої додатково посилилися повідомленнями про те, що великі морські перевізники змінюють маршрути, уникаючи Ормузької протоки. Як головна артерія глобального енергетичного транзиту, будь-які перебої там створюють шок пропозиції, який знову розпалює приспані інфляційні страхи.

У цьому середовищі високої інфляції та високої невизначеності наратив змінюється. Поки акції борються під тиском зростання витрат на ресурси, ринок повертається до твердих активів. У минулому така системна нестабільність сприяла біткоїну та іншим активам-засобам збереження вартості, адже вони пропонують хедж від знецінення фіатних валют, яке часто запускають енергетично зумовлені інфляційні цикли.

Попри спроби ринків стабілізуватися, загроза регіональної ескалації залишається головним драйвером «індексу страху». Спільний ультиматум Саудівської Аравії та ОАЕ щодо відповіді на іранські удари підвищив ставки, загрожуючи розширити двосторонній конфлікт до багатофронтової війни за участі найбільших економік Перської затоки.

Енергетична політика та дилема центральних банків

Спостерігачі ринку попереджають, що затяжний конфлікт може підштовхнути ціни на нафту вище психологічної позначки $100 за барель. Такий стрибок, ймовірно, змусить уряд США санкціонувати стратегічний викид нафти зі Strategic Petroleum Reserve (SPR), щоб стабілізувати внутрішні витрати. Хоча OPEC сигналізувала готовність наростити видобуток, аби пом’якшити наслідки збоїв у морських перевезеннях, структурні ушкодження глобальної логістики залишаються ключовою проблемою.

Аналітики Bitunix застерігають, що стійка енергетична інфляція може фундаментально зірвати поточні траєкторії процентних ставок, змушуючи центральні банки переглянути наративи про «м’яку посадку» в умовах перегляду інфляційних очікувань угору.

У найближчій перспективі глобальний капітал швидко перетікає до традиційних бастіонів безпеки: золота та долара США. Втім, для біткоїна найближчі дні є історичним перехрестям для його репутації як захисного активу.

«BTC стикається зі щільною концентрацією шорт-позицій у діапазоні 67 800–69 500, із суттєвою підтримкою в зоні 64 000–65 000», — зазначили аналітики Bitunix. «Якщо конфлікт загостриться і попит на захисні активи зросте, прорив верхньої зони ліквідацій визначить, чи справді ринок переосмислить BTC як цифрове золото. Натомість відкат у бік 64 000 зміцнить його статус високоволатильного ризикового активу».

FAQ ❓

• Чому біткоїн зріс, тоді як Волл-стріт відчув труднощі? BTC піднявся на 5% навіть тоді, коли Nasdaq і S&P 500 коливалися на тлі страхів енергетичної інфляції.
• Як азійські ринки відреагували на конфлікт? Японський Nikkei, корейський KOSPI та гонконгський Hang Seng усі закрилися нижче.
• Яким був вплив на європейські акції? Основні індекси загалом знизилися, оскільки інвестори готувалися до ескалації в Перській затоці.
• Чи посилює це наратив про біткоїн як цифрове золото? Аналітики кажуть, що попит на захисні активи може переосмислити BTC на тлі інфляції та ризиків війни.