Aşağıdaki görüş makalesi Alex Forehand ve Michael Handelsman tarafından Kelman.Law için yazılmıştır.
SEC, Menkul Kıymet Olarak Teklif Edilen ve Satılan Kripto Varlıkların Manipülasyonunda Sözde Piyasa Yapıcısı ve İki Çalışanını Suçladı
John Grisham romanını andıran bir örtülü operasyon ile SEC, ZM Quant Investment Ltd. isimli Britanya Virjin Adaları merkezli bir şirketi piyasa manipülasyonu ve kayıt dışı menkul kıymetler sunma suçlamasıyla suçladı. Kendini piyasa yapıcısı olarak tanıtan ZM Quant, müşteri tokenlerinin fiyatını ve ticaret hacmini yapay olarak şişirme amacıyla işlemler ve diğer aldatıcı uygulamalar kullanarak piyasaları manipüle etti. ZM Quant’ın manipülatif stratejileri, piyasaya yapay ilgi yaratmak ve önemli pazar bozulmalarına yol açmak için kendi içlerinde ticaret yapma ve yüksek frekanslı taktikler, ya da “wash trading” gibi yöntemleri içeriyordu.
Özellikle, ZM Quant’ın FBI tarafından yaratılan kurgusal bir kripto projesi olan NexFundAI ile ilgili gizli bir operasyona karıştığı belirtildi. Bu operasyon sırasında, ZM Quant, tokenin cazibesini artırmak için yapay ticaret hacmi oluşturmaya kabul etti, bu sırada aktif bir federal soruşturmanın parçası olduğunun farkında değildi.
Diğer tokenlerle, örneğin Saitama Inu ve SaitaRealty ile ilgili benzer şemalar keşfedildi, burada ZM Quant’ın manipülatif ticaret uygulamaları aşırı, sürdürülemez ticaret hacim artışlarına yol açtı. SaitaReality vakasında, SEC “[24 saat içinde, ticaret hacmi önemsiz seviyelerden bireysel işlemler ve günlük milyarlarca dolarlık hacime dönüştü. ZM Quant’ın manipülatif ticareti nedeniyle SaitaRealty işlemlerinde %412,000,000,000 oranında bir artış gördü.]” belirtti.
SEC’in şikayeti, bu tür aldatıcı piyasa uygulamalarının oluşturduğu sürekli tehdidi vurgulamaktadır ve yatırımcı zararını önlemek için kalıcı yasaklamalar talep etmektedir. Tam şikayeti okumak için buraya bakın.
SEC, Menkul Kıymet Olarak Teklif Edilen ve Satılan Kripto Varlıkların Manipülasyonunda Sözde Piyasa Yapıcısı ve Çalışanını Suçladı
Belize merkezli bir kuruluş olan Gotbit Consulting LLC, diğer adıyla Gotbit Hedge Fund, “Robo Inu” adlı kripto varlıkla ilgili bir piyasa manipülasyon uygulaması düzenlemekle SEC’in ateşi altında kaldı. SEC, kendini piyasa yapıcısı olarak adlandıran Gotbit’in, perakende yatırımcıları çekme amacıyla Robo Inu için aldatıcı bir ticaret ortamı yarattığını iddia ediyor.
SEC’in şikayetine göre, kripto tanıtımcısı Vy Pham, “piyasa manipülasyonu hizmeti” olarak tanımlanan faaliyet için Gotbit’i işe aldı. Gotbit, Robo Inu’nun ticaret hacmini artırmak için “wash trading” kullandı ve bu varlığın aslında olduğundan çok daha popüler görünmesini sağladı. Algoritmalar ve botlar tarafından güçlendirilen plan zaman zaman günde 1 milyon dolar üzerinde sahte ticaret hacmi üretti, böylece yatırımcıları varlığın yasallığı ve piyasa talebine inandırmak yanıltıcı hale geldi. Gotbit’in kötü niyetinin bir kanıtı olarak, SEC, “potansiyel müşterilere piyasa manipülasyon hizmetlerini pazarlarken, Gotbit çalışanlarının bir tokenin fiyatını ve hacmini arttırma becerilerini övdüklerini ve bu piyasa manipülasyonundan token sunucularının ne kadar kazanç sağlayabileceğini açıkladıklarını” belirtti. Tam şikayeti okumak için buraya bakın.
SEC, Menkul Kıymet Olarak Teklif Edilen ve Satılan Kripto Varlıkların Manipülasyonunda Dört Tanıtıcıyı Suçladı
SEC, ayrı olarak “Saitama Inu” ve “SaitaRealty” isimli iki kripto varlık için piyasa manipülasyonu yapmakla suçlanan dört kişiye karşı dolandırıcılık suçlamaları açtı. SEC’e göre, sanıklar çeşitli yanlış beyanlarda bulunarak ve aktif ticaretin sahte bir izlenimini yaratarak yatırımcıları bu tokenleri almaya ikna etmek için planlar tasarladı.
SEC’in şikayeti, tanıtıcıların Saitama Inu’nun değerini artırmak için akıllı cüzdan uygulamaları ve ticaret platformları gibi çeşitli ürünlerle bir “Saitama ekosistemi” oluşturmak konusunda yanıltıcı iddialarda bulunmak için Saitama web sitesini, beyaz kitaplarını ve sosyal medya hesaplarını kullandıklarını iddia ediyor. Sanıklar ayrıca, yatırımcıları varlığı satın almaya ve ellerinde tutmaya teşvik ederken, aslında kendileri büyük miktarlarda elden çıkartmakla suçlanıyor. Sonuç olarak, sanıklar, kayıt dışı işlemlerde Saitama Inu ve SaitaRealty’nin fiyatlarını ve ticaret hacimlerini şişirmek için ZM Quant Investment Ltd. ve Gotbit Consulting LLC firmalarını “piyasa manipülasyonu hizmeti” sağlamak amacıyla işe almakla suçlanıyor. Tam şikayeti okumak için buraya bakın.
SEC, Menkul Kıymet Olarak Teklif Edilen ve Satılan Kripto Varlıkların Manipülasyonunda Sözde Piyasa Yapıcısı ve Çalışanını Suçladı
FBI’ın “NexFundAI” örtülü operasyonunun bir parçası olarak, SEC, ekonomik ve gerçek değeri olmayan işlemler yapmakla suçlanan Andrey Zhorzhes ile birlikte Birleşik Arap Emirlikleri merkezli sistem CLS Global FZC LLC’yi suçladı. SEC, bu şemayı NexFundAI’yi canlı bir piyasa illüzyonu yoluyla yatırımcıları dolandırarak alana çekmek için tasarladığını iddia ediyor.
Şikayete göre, NexFundAI’nin arkasındaki tanıtıcılar, “piyasa manipülasyonu hizmeti” sağlamak için CLS Global’i işe alarak, perakende yatırımcıları yanıltmak için ticaret hacmini şişirdi. SEC, CLS Global ve Zhorzhes’in algoritmalar ve botlar kullanarak gerçek ekonomik değeri olmayan işlemler gerçekleştirdiğini ve kamuyu varlığın gerçek piyasa ilgisi hakkında yanıltarak yapay faaliyet yarattığını iddia ediyor. Tam şikayeti okumak için buraya bakın.
SEC, Menkul Kıymet Olarak Teklif Edilen ve Satılan Kripto Varlıkların Manipülasyonunda Tanıtıcıyı Suçladı
SEC, Kaliforniya sakini Vy Pham’a “Saitama Inu” ve “Robo Inu”—perakende yatırımcılara menkul kıymet olarak satılan iki kripto varlık—için piyasa manipülasyonu yapmakla suçlama getirdi. SEC, Pham’ın yanıltıcı planlarının bu tokenlere olan ilgiyi ve yatırımı artırmak amacıyla yatırımcıları aktif ticaretin sahte bir izlenimi yaratarak yanıltmaya yönelik olduğunu iddia ediyor.
SEC’in şikayeti, Pham’ın Saitama Inu için piyasa manipülasyonu yaparak yatırımcıları varlığa olan talebi artırmak adına diğer tanıtıcılarla birlikte ticari faaliyetleri koordine ettiğini iddia ediyor. Robo Inu için, Pham, kendini piyasa yapıcısı olarak tanıtan Gotbit Consulting LLC’yi “piyasa manipülasyonu hizmeti” sağlaması için işe aldı. Bu hizmet, yapay ticaret hacmi oluşturmak ve canlı bir piyasa görünümü verecek şekilde fiyatları manipüle etmeyi içeriyordu, böylece perakende yatırımcılar kayıt dışı işlemlerle varlığı satın aldı. Tam şikayeti okumak için buraya bakın.
SEC, Kripto Varlık Pazarlarında Kayıt Dışı Tüccar Olarak Çalıştığı İçin Cumberland DRW’yi Suçladı
SEC, Şikago merkezli Cumberland DRW LLC’yi federal menkul kıymet yasalarını ihlal ederek kayıt dışı bir tüccar olarak işlem yapmak ve menkul kıymet olarak satılan 2 milyar dolardan fazla kripto varlığı ticareti yapmakla suçladı. SEC’in şikayeti, Mart 2018’den bu yana Cumberland’ın kendi hesapları için menkul kıymet olarak sınıflanan kripto varlıkları düzenli olarak alıp sattığını, ancak gerekli kaydı yaptırmadığını iddia ediyor. Kendini kriptoda “dünyanın önde gelen likidite sağlayıcılarından biri” olarak markalayan firma, telefon ağı ve çevrimiçi platformu Marea aracılığıyla 7/24 ticaret yapmaktadır. SEC ayrıca, Cumberland’ın “yatırım sözleşmeleri” olarak kabul edilen kripto varlıkları, devam eden iş faaliyetlerinin bir parçası olarak çeşitli üçüncü taraf borsalarda aktif olarak ticaret yaptığını iddia ediyor. Tam şikayeti okumak için buraya bakın.
SEC, Kripto Yatırım Platformlarının İşletilmesiyle İlgili Rari Capital, Inc. ve Kurucuları Aleyhinde Nihai Kararları Aldı
California Merkez Bölgesi federal mahkemesi, federal menkul kıymet yasalarını ihlal ettikleri için Rari Capital, Inc. ve kurucuları Jai Bhavnani, Jack Lipstone ve David Lucid aleyhine yakın zamanda nihai hükümler verdi.
SEC’in şikayeti, Rari Capital’in Earn ve Fuse havuzlarını, yatırımcılara yatırılan kripto varlıklar üzerinde getiri sağlama fırsatı sunarak kayıt dışı kripto yatırım fonları olarak işlettiklerini ve yönetimle ilgili iki önemli riski ve sorunu açıklamamayı iddia ettiğini ileri sürüyor—federal menkul kıymet yasaları tarafından zorunlu kılınan iki kritik açıklama.
Ek olarak, SEC, Rari Capital ve kurucularını, Earn havuzlarında “otomatik” dengeleme özelliğini yanlış bir şekilde tanıtarak, sık sık manuel müdahale gerektirdiği ve vaat edilen getirileri tutarlı bir şekilde sağlamadığı için yatırımcıları aldattıklarını suçladı. Ayrıca, sanıkların gizli ücretleri hesaba katmadan getiri oranlarını abarttıklarını ve yatırımcıların önemli kayıplarına neden olduklarını iddia etti. Şikayet ayrıca, Rari Capital’in Fuse platformunu işletirken kayıtsız bir aracı olarak hareket ettiğini iddia etti.
Mahkeme, toplamda 150,000 dolardan fazla para cezası, kurucuların beş yıl boyunca halka açık şirketlerde memur veya yönetici olarak görev yapmalarının yasaklanması ve gelecekteki ihlalleri önlemek için tedbir önlemlerini uyguladı. SEC’in iddialarını kabul etmeksizin veya reddetmeksizin, Bhavnani, Lipstone ve Lucid nihai kararlara kabul etti. Rari Capital da gelecekteki menkul kıymet yasası ihlallerine karşı kalıcı bir yasak için rıza gösterdi. Kararlar hakkında daha fazla bilgi için buraya bakın.
Bu makale ilk olarak yayımlandı on Kelman.Law web sitesinde.
