Maaaring Magdulot ng 'Phantom Gains' at Hindi Kanais-nais na Mga Audit ang Bagong Crypto Form ng IRS, Babala ng Eksperto

Ang Patibong ng ‘Phantom Gain’

Ang bagong Form 1099-DA ng Internal Revenue Service (IRS), kahit na may mabuting hangarin, ay maaaring hindi patas na ma-target ang maraming gumagamit ng cryptocurrency para sa mga audit dahil sa hindi kumpleto o hindi tumpak na pag-uulat sa cost basis ng mga palitan. Ayon kay Nick Slettengren, tagapagtatag ng Count On Sheep at dating CPA mula sa Big Four, ang problema ay nagmumula sa isang pundamental na disconnect sa ekosistem ng digital asset.

Habang ang Form 1099-DA ay dinisenyo upang maging katulad ng tradisyonal na Form 1099-B na ginagamit sa stock trades, ang pundamental na data infrastructure sa crypto ay higit na pira-piraso. Ayon kay Slettengren, kulang sa maraming palitan ang kumpletong impormasyon tungkol sa digital assets ng mga gumagamit; kaya’t hirap silang eksaktong kalkulahin ang kanilang obligasyon sa buwis.

“Maraming palitan ang walang visibility sa buong lifecycle ng assets ng isang gumagamit — lalo na kapag ang assets ay inilipat sa pagitan ng mga platform,” paliwanag ni Slettengren. “Bilang resulta, madalas nilang iniuulat ang benta na may kulang o $0 cost basis, na artipisyal na nagpapataas ng taxable gains.”

Upang maipaliwanag, gumagamit si Slettengren ng isang imahinaryong senaryo kung saan bibili ang isang investor ng bitcoin sa Exchange A, ililipat ito sa Exchange B, at ibenta ito sa kalaunan doon. Ayon kay Slettengren, maaaring ituring ng Exchange A ang paglipat palabas bilang isang taxable event o maaaring walang talaan ng halaga ng pagkakakuha nito. Ang Exchange B, sa kabilang banda, ay maaaring iulat ang transaksiyon na may $0 cost basis dahil walang talaan ng paunang halaga ng pagbili.

Sa halimbawang ito, tatanggap ang IRS ng isang Form 1099-DA mula sa Exchange B na nagpapakita ng buong halaga ng benta bilang taxable gain, kahit na ang investor ay kumita ng kaunti o walang aktwal na kita. Ang paglihis na ito ay lumikha ng tinatawag ni Slettengren na “phantom gains,” na agad na magre-raise ng red flags sa IRS at potensyal na mag-trigger ng audit.

Ang Kakulangan ng Data sa Pagitan ng mga Palitan ay Nagpalala ng Problema

Dagdag pahirap sa hamon ay ang kawalan ng anumang mandato na nag-uutos na ibahagi ng mga palitan ang impormasyon ng cost basis sa isa’t isa. Itinampok ni Slettengren ang isang karaniwang senaryo: “Kung ang isang gumagamit ay naglipat ng crypto mula sa Exchange A patungo sa Exchange B — isang karaniwang gawain sa mga trader — maaaring ituring ito ng Exchange A bilang isang benta at iulat ito bilang ganyan, habang ang Exchange B ay nag-uulat ng mga papasok na asset na may $0 cost basis.”

Ibig sabihin nito, maaaring makita ng automated systems ng IRS na may “benta” mula sa isang platform at tila bagong asset na walang history ng acquisition sa isa pa. Ang pira-pirasong pag-uulat na ito ay lumikha ng potensyal na sakuna sa pagsunod sa buwis, nag-iiwan sa mga taxpayer na lantad sa labis na pagbabayad ng buwis o nahaharap sa audit para sa inaakalang underreporting, dahil lang sa limitasyon ng kasalukuyang kakayahan ng pag-uulat ng palitan.

Dahil sa mga sistemitong ito na hamon, binibigyang diin ni Slettengren na ang mga indibidwal na gumagamit ng cryptocurrency ay hindi maaring umasa lamang sa exchange-provided tax forms para sa pagsunod sa buwis. Kung walang masusing personal na pagtatala at tamang reconciliation ng mga transaksiyon sa lahat ng wallets at platform, ang mga taxpayer ay nasa panganib ng malalaking parusa sa pananalapi at ang stress ng pagsusuri sa IRS.

“Kaya napakahalaga ng propesyonal na suporta sa crypto tax,” payo ni Slettengren. “Upang maayos na maisaayos ang cost basis, gamitin ang tamang mga estratehiya sa buwis, at tiyakin ang buong pagsunod sa IRS sa ilalim ng mga bagong patakaran.”

Nagbabala rin ang tagapagtatag ng Count On Sheep sa mga gumagamit ng crypto laban sa labis na pag-asa sa legacy tax software o sa mga tradisyunal na CPA, dahil maaring ilantad sila sa mga panganib sa pagsunod, nawawalang pag-iimpok, at potensyal na mga audit. Sa halip, inirerekomenda ni Slettengren ang pagkuha ng tinatawag na blockchain accountants, na ayon sa kanya ay “nauunawaan ang mga kahalagahan ng aktibidad sa digital asset at maaaring magbigay ng forensic-level reconciliation.”

Mga Estratehiya para sa Mataas ang Halaga ng Yaman na Indibidwal

Samantala, ibinahagi ni Slettengren ang mga tips para sa mataas ang halaga ng yaman na mga indibidwal (HNWI) na nagbibigay-daan sa kanila na mabawasan ang kanilang pagkakalantad sa buwis habang nananatili ang pagsunod.

“Ang isa sa mga pinaka-epektibong estratehiya ay ang tax loss harvesting — pagbebenta ng mahina na performance o underwater coins upang makamit ang capital losses na maaring gamitin upang mapantayan ang mga kita sa ibang lugar sa portfolio. Ito ay lalong kapaki-pakinabang sa pabagu-bagong merkado at maaring ilapat taun-taon upang mabawasan ang taxable income o dalhin sa susunod na mga taon,” paliwanag ng tagapagtatag.

Inirerekomenda rin ni Slettengren ang cost basis modeling, tulad ng Specific Identification (Spec-ID) method, na nagpapahintulot sa mga gumagamit na piliin kung aling partikular na lots ng crypto asset ang kanilang ibebenta. Ito, ayon kay Slettengren, ay nagpapahintulot sa kanila “na piliin ang mga may pinaka-kanais-nais na implikasyon sa buwis — kung magre-realize ng loss o para mabawasan ang gain.”

Gayunpaman, sinasabi ng tagapagtatag ng Count On Sheep sa mga gumagamit na maging mapagmasid sa kamakailang gabay ng IRS, na naglalagay ng karagdagang mga kinakailangan para sa paggamit ng Spec-ID.

“Sa ilalim ng kamakailang gabay ng IRS, ang paggamit ng Spec-ID ay nangangailangan na ngayon ng karagdagang dokumentasyon: kailangan ng mga investor na tukuyin ang mga partikular na coins o lots na kanilang ibebenta sa oras ng transaksiyon, at sa ilang kaso, kailangan silang magpaalam sa palitan nang maaga upang maging kwalipikado para sa paggamot na ito,” babala ni Slettengren.