Nakamoto Inc. ska förvärva BTC Inc. och UTXO i en aktieaffär värd 107 miljoner dollar

Bitcoin-treasurybolaget Nakamoto slår till med affär på 107 miljoner dollar

Nakamoto Inc. (Nasdaq: NAKA) meddelade den 17 feb. 2026 att bolaget har ingått definitiva fusioneringsavtal för att förvärva BTC Inc., ett bitcoinmedie- och evenemangsbolag som driver nyhetspublikationen känd som Bitcoin Magazine, samt UTXO Management GP LLC, ett investeringsbolag med fokus på privata och publika bitcoinbolag.

Den helt aktiebaserade transaktionen värderas till cirka 107,3 miljoner dollar. Affären innebär emission av 363 589 816 aktier i Nakamotos stamaktie till ett fast pris på 1,12 dollar per aktie enligt tidigare offentliggjorda köpoptioner. BTC Inc:s aktieägare väntas få 336 804 102 aktier, medan UTXO:s ägare av eget kapital kommer att få 26 785 714 aktier.

Transaktionen utnyttjar Nakamotos köpoption enligt ett masteravtal om marknadsföringstjänster daterat den 12 maj 2025, tillsammans med BTC Inc:s samtidiga köpoption på UTXO. I pressmeddelandet anges att slutförandet förväntas under första kvartalet 2026, med förbehåll för sedvanliga villkor inklusive regulatoriskt godkännande och inlåsningsavtal. Inget ytterligare aktieägarbeslut krävs.

Nakamotos styrelseordförande och vd David Bailey sade att förvärven ligger i linje med bolagets långsiktiga plan att driva en portfölj som spänner över media, kapitalförvaltning och rådgivningstjänster kopplade till BTC:s tillväxt. Bolaget beskriver den sammanslagna enheten som ett integrerat ”bitcoin-operativt bolag” som knyter ihop BTC Inc:s medievarumärken och evenemang med UTXO:s investeringsplattform och rådgivningstjänster.

Även om BTC Inc. ger ut Bitcoin Magazine producerar bolaget också evenemangsserien The Bitcoin Conference, som lockade ungefär 67 000 deltagare under 2025 i flera regioner. UTXO fungerar som rådgivare åt 210k Capital LP, en hedgefond som investerar i bitcoinrelaterade värdepapper och derivat. Efter transaktionen kommer Brandon Green att bli vd för BTC Inc., medan Bailey kommer att fokusera på att leda Nakamoto.

En särskild kommitté av oberoende styrelseledamöter granskade affären, och ett skälighetsutlåtande (fairness opinion) tillhandahölls av B. Riley, enligt upplysningarna i anmälan. Bolaget positionerar draget som ett steg mot att diversifiera bortom en ren bitcoin-treasurymodell, genom att kombinera operativa verksamheter med bitcoinexponering i balansräkningen.

Nakamotos aktie har haft det tufft den senaste månaden och tappat 40% av sitt värde mot den amerikanska dollarn. Vid ungefär 0,28 dollar per aktie speglar NAKA nu ackumulerade förluster som överstiger 90% från toppen. I slutet av december 2025 fick bolaget ett meddelande från Nasdaq efter att aktien fallit under miniminivån på 1 dollar i budkurs. Den nyligen tillkännagivna transaktionen gav föga lättnad, och aktien sjönk med mer än en procentenhet under tisdagens handelssession.

FAQ ❓

• Vad är värdet på Nakamotos förvärv?
  Den helt aktiebaserade transaktionen värderas till cirka 107,3 miljoner dollar baserat på Nakamotos senaste aktiekurs.
• Vem förvärvas?
  Nakamoto förvärvar BTC Inc., ett Bitcoin-mediebolag, och UTXO Management, ett bitcoinfokuserat investeringsbolag.
• När förväntas affären slutföras?
  Slutförandet väntas under första kvartalet 2026, med förbehåll för regulatoriska och sedvanliga villkor.
• Kommer Nakamotos aktieägare att rösta igen om affären?
  Inget ytterligare aktieägarbeslut krävs eftersom bemyndigande för aktieemissionen redan har inhämtats.