Súbory stratégie pre IPO nových preferenčných akcií "Stretch" na financovanie ďalších nákupov Bitcoinov

Plány Strategy na IPO akcií STRC s úvodnou dividendou 9 % na získanie finančných prostriedkov na bitcoin

Spoločnosť podala žiadosť o IPO 5 miliónov akcií svojich “Variable Rate Series A Perpetual Stretch Preferred Stock” (STRC akcií) s nominálnou hodnotou $100 za akciu, s cieľom získať približne $500 miliónov pred nákladmi.

Čisté výnosy z ponuky sú určené na všeobecné firemné účely, vrátane nákupu ďalších jednotiek bitcoinu (BTC) a poskytnutia prevádzkového kapitálu. Toto je štvrtá ponuka preferenčných akcií Strategy navrhnutá na financovanie stratégie bitcoinoého rezervného fondu.

Stretch (STRC) akcie budú vyplácať kumulatívne mesačné dividendy, začínajúce s ročnou sadzbou 9,00 %. Strategy si ponecháva právo upravovať túto variabilnú sadzbu mesačne, s určitými obmedzeniami zameranými na udržanie ceny akcií blízko ich nominálnej hodnoty $100. Oznámenie uvádza, že nezaplatené dividendy sa budú mesačne kumulovať.

Strategy môže odkúpiť akcie za určitých podmienok, vrátane po zalistovaní na hlavnú burzu pri $101 za akciu plus nezaplatené dividendy. Iné scenáre odkúpenia zahŕňajú “čisté” odkúpenia pre malé zostatkové množstvá a “daňové odkúpenia”, oboje vyplácajúce likvidačnú preferenciu plus dividendy.

Morgan Stanley, Barclays, Moelis & Company a TD Securities sú hlavní manažéri knihy. Niekoľko ďalších firiem je spolumanažérmi pre túto ponuku. Strategy, držiaca 607,770 bitcoinov k dnešnému dňu, využíva výnosy z ponúk akcií a dlhov na kumulovanie bitcoinu ako svoje primárne rezervné majetkové aktívum. Doteraz sa táto stávka na bitcoin ukázala byť veľmi výnosná.